Investing.com – Japonya Merkez Bankası sabah saatlerinde faiz oranlarını artırarak dikkatleri Temmuz ayı toplantısını tamamlayacak olan Federal Rezerv'e çevirdi. Wall Street, yatırımcıların Microsoft gibi şirketlerin kazançlarını sindirmesiyle ayı olumlu bir şekilde bitirmeye hazır görünüyor. Türkiye’nin dış ticaret açığında büyük düşüş yaşandı.
1. BoJ faiz artırdı, sırada Fed var
Japonya Merkez Bankası (BoJ) faiz oranlarını artırıp on yıllık büyük parasal teşvikleri gevşetme kararlılığının sinyalini vererek merkez bankası geçit törenine başladı.
Japonya Merkez Bankası 7'ye karşı 2 oyla gecelik faiz hedefini %0-0,1'den %0,25'e yükseltti ve aylık tahvil alımını birkaç aşamada azaltarak 2026 başına kadar mevcut kaba hedefin yarısı olan yaklaşık 3 trilyon yene indirecek ayrıntılı bir niceliksel sıkılaştırma planı ortaya koydu.
Bu faiz artırımı, özellikle tüketici harcamalarının, güçlenen ücretlerle birlikte artmasıyla son iki ayda Japon enflasyonunda yaşanan bazı iyileşmelerin ardından geldi.
Bu eğilim, Merkez Bankasının enflasyonun yıllık %2 hedefine sürdürülebilir bir şekilde tırmanacağı ve buna bağlı olarak parasal koşulların sıkılaşması gerektiği yönündeki tahminini güçlendirdi.
ABD'de ise Haziran ayı enflasyon raporunun olumlu gelmesi, yatırımcıların politika yapıcıların Eylül ayında faiz indirimi için zemin hazırlamasını beklemelerine yol açtı.
Bugün Temmuz ayı toplantısını tamamlayacak olan Fed’in, gösterge gecelik faiz oranını geçen Temmuz ayından bu yana olduğu gibi %5,25-%5,50 aralığında tutması bekleniyor.
Vadeli işlemler Eylül ayında çeyrek puanlık bir gevşeme için tamamen fiyatlanırken 50 baz puanlık küçük bir indirim şansı var ve Noel'e kadar 66 baz puanlık gevşeme fiyatlandı.
2. Yatırımcılar şirket sonuçlarını sindirmeye çalışırken vadeli işlemler yükseliyor
ABD hisse senedi vadeli işlemleri, yatırımcıların bir dizi önemli kazanç raporunu incelerken son Federal Rezerv toplantısının sonucunu beklemesiyle yükseldi.
Dow %0,2, S&P 500 %0,8 ve Nasdaq 100 %1,3 yükseldi.
Federal Rezerv iki günlük politika toplantısını seansın ilerleyen saatlerinde tamamlayacak ve yatırımcılar, bu yıl beklenecek faiz indirimlerinin zamanlaması ve sayısı konusunda ipuçları arayacak.
Kapanıştan sonra Facebook'un ana şirketi Meta Platforms (META) dahil olmak üzere bugün sindirilmesi gereken daha fazla kazanç raporu gelecek. Zilden önce Boeing (BA) ve kapanış sonrası Qualcomm (QCOM), Etsy (ETSY) ve Carvana (CVNA), rakamlarını açıklayacak diğer isimler arasında yer alıyor.
Bu, Temmuz ayının son seansı ve hem S&P 500 hem de Nasdaq Composite ayı düşüşle kapatma yolunda ilerliyor. Nasdaq %3'ün üzerinde değer kaybetti.
Öte yandan Dow Jones Industrial Average, piyasa büyük teknoloji hisselerinden daha küçük ve daha döngüsel odaklı şirketlere döndüğü için ayı %4'ün üzerinde bir artışla tamamlama yolunda ilerliyor.
3. Microsoft'un bulut büyümesi hayal kırıklığı yarattı
Microsoft (MSFT) dün kapanıştan sonra yaptığı dördüncü çeyrek güncellemesiyle hayal kırıklığına uğratırken bulut işindeki büyüme yavaşlasa bile yapay zeka altyapısına daha fazla para harcayacağını belirtti.
Bu durum, teknolojiye yapılan büyük yatırımların karşılığının Wall Street'in umduğundan daha uzun sürebileceğinin bir başka işareti oldu.
Yapay zeka talebinin barometresi olarak görülen Microsoft'un bulut işi Azure, bir önceki çeyrekte görülen %31'lik büyümeye kıyasla yavaşlayarak %29 büyüdü.
Buna ek olarak yapay zeka ile ilgili büyüme, Azure'un toplam büyümesinin yaklaşık %8'ini oluşturdu ve bu oran üçüncü çeyrekte %7 idi.
Bununla birlikte Microsoft, yatırımlarını artırmaya devam ederken sermaye harcamaları, bir önceki çeyrekteki 14 milyar dolardan 19 milyar dolara yükseldi ve bir yıl önce görülen 10,7 milyar doların neredeyse iki katına çıktı.
Sektör için tüm haberler kötü değil: Advanced Micro Devices'ın (AMD) yapay zeka çipi satışları için 2024 tahminini 500 milyon dolar artırması ve 2025'e kadar arzın kısıtlı kalacağını söyledi.
Büyük YAZ İNDİRİMLERİ başladı! InvestingPro ile yatırım stratejinizi güçlendirin. Daha iyi sonuçlar elde edin. %50 indirime ek %10'a varan indirim için FIRSAT kuponunu kullanın.
Kodu nasıl kullanacağınızdan emin değil misiniz? Adım adım gösterdiğimiz videoyu izleyebilirsiniz.
Sorularınız için destek birimimize buradan ulaşın.
4. Meta'nın gelirlerinde artış bekleniyor
Meta Platforms, bugün kapanıştan sonra açıklanacak rakamlarla birlikte bu hafta çeyrek sonuçlarını açıklayacak büyük sermayeli teknoloji devlerinin sonuncusu.
Diğer ürün ve hizmetlerin yanı sıra Facebook, Instagram, Threads ve WhatsApp'ın sahibi ve işletmecisi olan Meta'nın, Olimpiyatlar ve çeşitli ülkelerdeki seçimlerden kaynaklanan güçlü reklam satışlarının yardımıyla, çeyrek gelirlerinde %20'lik bir artış bildirmesi bekleniyor.
Bununla birlikte diğer teknoloji devleri Alphabet (GOOGL) ve Microsoft gibi, yatırımcılar yapay zeka gelişimini desteklemek için teknoloji altyapısına harcadığı milyarlarca doların geri dönmeye başlayıp başlamadığını görmek isteyecektir.
BofA Securities analistleri:
"Meta'ya olumlu bakmaya devam ediyoruz ve Reels, Messaging ve AI odaklı reklam geliştirmelerinin henüz erken olduğunu ve olumlu ürün sürprizlerine ve gelir artışına yol açabileceğini düşünüyoruz.
Siyasi harcamalar ve 1Ç'25'teki potansiyel TikTok yasağı ile Meta, 2Y'24'te reklam harcamasının avantajını da görebilir."
5. Ham petrol fiyatları artan siyasi tansiyonla yükseldi
Hamas lideri İsmail Haniye'nin İran'da öldürülmesinin Orta Doğu'daki gerilimi tırmandırması ve daha geniş çaplı bir çatışmanın arzı vurma ihtimalini artırmasının ardından ham petrol fiyatları yükseldi.
ABD ham petrol vadeli kontratı (WTI) %1,8 artışla 76,08 dolara yükselirken Brent kontratı %1,7 artışla 79,38 dolara çıktı.
İsmail Haniye'nin bir İsrail saldırısında öldürüldüğüne dair basında çıkan haberler, Temmuz ayında dokuzuncu ayına giren İsrail-Hamas savaşında potansiyel bir tırmanma anlamına gelebilir.
Ayrıca bu yılın başlarında iki ülke arasında gerçekleşen bir dizi füze saldırısının ardından İran ve İsrail arasındaki gerilimin yeniden tırmanmasına neden olabilir ve özellikle İsrail'in dün Lübnan merkezli, İran destekli silahlı grup Hizbullah'a karşı gerçekleştirdiği saldırıların ardından Orta Doğu'da topyekûn bir savaşa dair korkuları arttırabilir.
Bu haberler, dün Amerikan Petrol Enstitüsü tarafından açıklanan ve ABD stoklarının geçen hafta yaklaşık 4,5 milyon varil azaldığını gösteren verileri gölgede bıraktı.
Söz konusu veri, seyahat ağırlıklı yaz sezonu nedeniyle akaryakıt talebinin desteklenmeye devam etmesiyle ABD stoklarında üst üste beşinci haftada da düşüşe işaret etti.
6. Türkiye'nin dış ticaret açığında büyük düşüş yaşandı
Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK), Haziran ayına ilişkin dış ticaret istatistiklerini açıkladı.
TÜİK ile Ticaret Bakanlığı iş birliğiyle genel ticaret sistemi kapsamında üretilen geçici dış ticaret verilerine göre Haziran ayında ihracat, bir önceki yılın aynı ayına göre %8,3 azalarak 19 milyar 49 milyon dolar, ithalat ise %4,4 azalarak 24 milyar 920 milyon dolar olarak gerçekleşti.
Ocak-Haziran döneminde ihracat %2,6 artışla 126 milyar 278 milyon dolar olurken ithalat, %8,4 azalarak 168 milyar 869 milyon dolar oldu.
Bu dönemde dış ticaret açığı %30,5 azalarak 61 milyar 325 milyon dolardan 42 milyar 591 milyon dolara geriledi. Aynı dönemde ihracatın ithalatı karşılama oranı %66,8'den %74,8'e yükseldi.
Haziran ayında imalat sanayinin ihracattaki payı %94,3, ithalattaki payı ise %81,7 oldu.
Yüksek teknoloji ürünlerinin imalat sanayi ürünleri ihracatı içindeki payı %4,1 olarak kaydedildi. Geniş ekonomik gruplar sınıflamasına göre ithalatta ara mallarının payı %69,7, sermaye mallarının payı %14,9, tüketim mallarının payı %15,3 oldu.