(Bono verileri, görüş ve ayrıntılar eklendi)
ANKARA, 5 Aralık (Reuters) - Dolar/TL, Merkez Bankası'nın yerel seçim dönemi öncesi gerekenden erken bir faiz indirimine gidebileceği yönündeki endişeler ve küresel piyasalardaki satış baskısıyla sert yükselişte.
Bankacılar bugün küresel piyasalardaki fiyatlamaların yakından izleneceğini, satış baskısının devamı halinde Türkiye piyasalarında da benzer fiyatlamaların görülebileceğine dikkat çektiler. Öte yandan iç piyasada ise Merkez Bankası'nın açıklayacağı 2019 yılı para ve kur politikası metni yakından izlenecek.
Dolar/TL TRYTOMD3= dün yaklaşık üç haftanın zirvesi olan 5.46 seviyesini test ettikten sonra bu sabah saat 0914'te 5.3915/5.3920 seviyesinde işlem görüyor. Aynı saatte sepet bazında TL 5.7448/5.7477, euro/TL ise 6.0997/6.1066 seviyesinde.
ABD Hazine tahvil getiri eğrisinin düzleşmesi, yani uzun ve kısa vadeli getiriler arasındaki farkın azalması, resesyon endişelerini gündeme getirerek hisse senedine olan iştahı sarstı. Ayrıca hafta sonunda ticaret savaşında ateşkes ilan eden ABD ile Çin'in nihai bir anlaşmaya varamayacağına dair şüpheler yatırımcı güvenini etkiledi. Dow Jones endeksi .DJI dün yüzde 3.1, Nasdaq .IXIC ise yüzde 3.8 geriledi. Tahvil piyasalarındaki oynaklığa karşı hassas olan ABD finans sektörü hisseleri .SPSY ise yüzde 4.4 düştü.
ABD Merkez Bankası'nın (Fed) geçen hafta üç yıldır süregelen faiz artırım sürecinin sonuna yaklaştığını işaret etmesi ABD'nin 10 yıl vadeli Hazine tahvillerinin getirisinin yüzde 3'ün altına inmesine yol açtı.
Ayrıca ABD'de ekonomik büyümenin yavaşlayacağı endişeleri getiri eğrisinin düzleşmesini hızlandırdı. İki ile 10 yıl vadeli Hazine tahvilinin getirisi arasındaki fark 10 yıldan uzun bir sürenin en düşük seviyesine indi.
Bir bankanın döviz masası işlemcisi, "Ticaret savaşlarının yeniden alevlenebileceği endişesi küresel piyasalarda sert fiyatlamalara neden oldu. ABD hisse senetlerinde görülen sert satışlar Türkiye dahil tüm piyasaları etkiledi. Küresel riskten kaçış oldukça kuvvetli. Türkiye'nin bu döneme para politikasına ilişkin endişelerle giriyor olması ise piyasalardaki satış baskısının çok daha fazla hissedilmesine neden oluyor" dedi.
BlueBay Asset Management stratejisti Tim Ash dün "TCMB'nin ortaya çıkıp seçimler yaklaşırken sıkı para politikasına ilişkin taahhütünü yenilemesi gerekli" demişti.
Küresel piyasalardaki sert satış baskısının yanısıra petrol fiyatlarının 86 dolarlardan 60 doların altına yaşanan sert düşüş sonrası hafta başında başlayan yükseliş eğilimi TL'yi baskılamayan bir diğer unsur olarak öne çıkmaya devam ediyor.
Petrol fiyatlarındaki düşüşün durmasıyla birlikte Güney Afrika ile Türkiye para birimlerinde karşılıklı işlemler de TL'deki değer kaybında etkili oldu. TL'deki değer kazancı sürecinde etkili olan "rand sat TL al" işlem önerilerinin sona ermesi de TL'deki değer kaybında etkili oldu.
Gelişmekte olan ülkeler sepetinde yer alan Türkiye hariç neredeyse tüm ülkeler emtia ihracatçısı konumunda. Türkiye ise enerjide dışa bağımlı bir ekonomi. Petrol fiyatlarındaki artış Türkiye ekonomisinin enerji faturasını artırırken diğer ülkelerde ise aksine bütçe gelirlerini destekler nitelikte. Bu nedenle petrol fiyatlarındaki artışlar Türkiye piyasalarında olumsuz fiyatlamaları beraberinde getiriyor.
PARA POLİTİKASI YAKINDAN İZLENİYOR
Bankacılar "para politikasında sıkı duruşun uzun süre korunacağı" söylemini koruyan TCMB'nin önümüzdeki döneme yönelik para politikası söylemlerinin artık daha yakından takip edileceğini belirtiyorlar.
Bu kapsamda bugün açıklanacak 2019 Para ve Kur Politikası metni piyasada yakından izlenecek.
Piyasa TCMB'den gevşeme adımı beklese de bu beklentiler genellikle 2019'un ikinci yarısına yönelik. Pazartesi günü açıklanan enflasyon verisinin ardından ise TCMB'nin daha erken bir adım atıp atmayacağı piyasanın gündemine girmişti.
Tüketici Fiyatları Endeksi (TÜFE) Kasım'da otomotiv, beyaz eşya ve mobilya vergi indirimleri, TL'deki değerlenme ve petrol fiyatlarındaki gerilemenin etkisiyle beklentilerin üzerinde yüzde 1.44 azalırken, enflasyonun yıl sonunda yüzde 20.8 olan YEP hedefine yakın gerçekleşmesi bekleniyor.
Tahvil bono piyasasında ise 10 yıllık gösterge tahvilin bileşik faizi dün spot kapanışta yüzde 16.71, valörde son işlemde yüzde 16.86 seviyesindeydi. İki yıllık gösterge tahvilde bileşik faiz ise spot kapanışta yüzde 20.24 seviyesindeydi.