Tutanaklarda Sürpriz Yok
Geride kalan günde Eylül ayı FOMC toplantısına dair tutanaklar piyasaların takibindeydi. Tutanaklarda Eylül ayındaki faiz kararı alınırken görüş ayrılıklarının ön plana çıktığı perçinlendi. Üç komite üyesinin oyunu faiz artırımından yana kullandığı toplantıda, güvercin kalan üyeler ekonominin gidişatına dair daha fazla veri görmek istedikleri belirtildi. Çoğu üyenin yıl içerisinde faiz artırım beklentisini koruması ise doların piyasalardaki güçlü duruşunun altında yatan en büyük etken olarak öne çıkıyor. Faiz artırımında ısrarcı olan üyelerin artışın çok gecikmesiyle belirli risklerin yükselebileceğini dile getirdiğini görüyoruz. Ayrıca tutanaklarda yurt dışı kaynaklı aşağı yönlü risklerin varlığına dikkat çekilirken, yakın vadeli risklerin dengelendiğine dair yapılan söylem dikkatleri çekmişti.
Aralık ayında Fed’in faizleri artacağına yönelik piyasalarda kuvvetli bir beklenti oluşmasıyla dolar endeksinde yükseliş hareketi başlangıç yapmıştı. Tutanakların ardından FED’in faiz artırma ihtimallerinin %70’e yükselmesi ile dolar diğer para birimleri karşısında gücünü artırmaya devam ediyor. Endeksteki yükselişin devamının gelebilmesi için komite üyelerinden gelecek açıklamalara odaklanmalıyız.
Dolar/TL’de Yeni Rekor
Dolar/tl paritesi rekor tazelemeye devam ediyor. Dün başkanlık referandumunun tekrar ülke gündemine girmesiyle 3.0970 seviyesine kadar yükselen kur, bugün sabah saatlerindeki yükseliş ile 3.1130 seviyesine kadar yükseldi. Kurun 3.11’lik rekorunu değerlendiren Cumhurbaşkanı Sözcüsü İbrahim Kalın, TL’deki zayıflamayı geçici bir dalgalanma olarak nitelerken ekonomi yönetiminin gerekli tedbirleri alacağını belirtti.
Öte yandan, yaklaşan Musul operasyonu sebebiyle Irak-Türkiye arasındaki kriz büyümeye devam ediyor. Geçen hafta Türkiye, Irak Ankara Büyükelçisini Dışişleri Bakanlığı’na çağırıp sözlü ve yazılı olarak Türkiye’nin protestosunu iletmişti. Bugün ise Irak yönetimi Türkiye’nin Bağdat Büyükelçisini Irak Dışişleri Bakanlığı’na çağırarak sert üslupla yazılmış resmi protesto notası verdi. Irak sözcüsü nota gerekçesi olarak, Başika yakınlarındaki Türk güçlerinin devam eden varlığını ve Türkiye hükümetinden yapılan açıklamaları gösterdi. Cumhurbaşkanlığı Sözcüsü İbrahim Kalın ise, Irak’taki barışın Türkiye’nin birinci önceliği olduğunu ve iki ülke arasındaki sorunların müzakere yoluyla çözülmesi gerektiğini bildirdi. Kalın, Musul operasyonuna katılacak güçlerin Türkiye için endişe kaynağı olduğunu, operasyonun Musul halkını koruyacak şekilde yapılması gerektiğini belirtti.
USDTRY
Fed’in faiz artırım ihtimalinin güçlenmesi, Moody’s’in not indiriminin etkilerinin devam etmesi, Irak ve Suriye sorunlarındaki belirsizlik, başkanlık tartışmalarının tekrar gündeme gelmesi ve erken seçim söylentileri TL’deki değer kaybının devam etmesinde etkili oluyor. Bugün 3,11’in üzerine kadar çıkan kurda yeni bir rekor görmüş olduk. Aynı zamanda yabancıların fon çıkışları da devam ediyor. 7 Ekim haftasında hisse senedi ve tahvil çıkışı 769 milyon doları buldu. Bu gelişmelere baktığımızda kurda bir süre daha yükseliş devam edebilir gibi görünüyor. Ancak bu yükseliş için 3,0960 direncinin üzerinde kalıcılık sağlanması oldukça önemli. Bu seviyenin aşılması ilk aşamada tekrar 3,1100 denemesini beraberinde getirebilir. Geri çekilmelerde ise ilk destek 3,0780 seviyesinde bulunuyor. 3,0780 desteğinin aşılması durumunda ise kritik 3,0650 desteğine geri çekilme görebiliriz.
EURUSD
Dün akşam açıklanan FOMC tutanaklardan piyasaların beklentileri dışında bir şey çıkmaması nedeniyle kurda fazla hareket olmadı. Philadelphia Fed Başkanı Patrick Harker bu yıl sonuna kadar bir faiz artışını desteklediğini, işgücü piyasasının da ekonomiye paralel olarak iyi gittiğini ifade etti. Fed’in Aralık ayında faiz artırma ihtimalleri ise Fed vadelilerine göre neredeyse yüzde 70’e geldi. Çin tarafından gelen zayıf ihracat verisi, Deutsche Bank’ın yeni işe alımları durdurması ile yatırımcıların güvenli limanlara yönelmesi dolara destek oldu. Bugün ise ABD tarafında geçtiğimiz hafta işsizlik haklarından başvuranların sayısı açıklandı. Veri 246 bin ile beklenti olan 254 binin altında açıklanarak pozitif bir görüntü çiziyor. Kurda ise gün içerisinde hareketin 1.1000 seviyesinin altını denediğini gördük. 1.10 seviyesinin kırılması halinde 1.0960 gündeme gelebilir. Toparlanmalarda ise 1.1070 - 1.1100 seviyeleri önemli direnç konumunda.
GBPUSD
İngiltere’de enflasyon endişeleri yavaş yavaş hem üreticileri hem de tüketicileri etkilemeye başladı. Tesco ve bir çok firmanın İngiltere’de üretilen mallarını raflardan kaldırması korkuların yersiz olmadığını gösteriyor. İngiltere Dışişleri Bakanı Boris Johnson yaptığı konuşmada korkuları yatıştırmaya çalışıp, Brexit sürecinin bir fırsat olduğunu ifade etti. Ancak İskoçya’nın bağımsızlık referandumunu önümüzdeki hafta tartışacak. Bunun yanında İngiltere hükümetinin Lizbon anlaşmasının 50. Maddesini parlamentoda tartışılmadan istediği zaman yürürlüğe koyma hakkı da mahkemeye taşındı. Mahkemeden çıkacak sonuç Brexit sürecinde ertelemelere neden olabilir. Tüm bunlar önümüzdeki günlerde Brexit çalkantısının süreceğini gösteriyor. Kurda hareket 1.2200 seviyesinin üstünde tutunmaya çalışıyor. 1.2200 altında 1.2150 – 1.2100 seviyeleri düşüşe destek olabilir. 1.2200 seviyesinin üstünde kapanışlar görmemiz halinde 1.2250 – 1.2310 hedeflenebilir.
ALTIN
Güne kötü gelen Çin ithalat ve ihracat rakamları ve ticaret dengesinde yaşanan düşüşün etkisiyle alıcılı bir başlangıç yapan değerli metal tekrar sakinleşmiş görünüyor. Son beş gündür 1265 – 1250 dolar bandında seyreden altın fiyatlarında beklenmedik bir gelişme olmadıkça bir süre daha bu seyir devam edebilir. Ancak ABD tarafından gelecek veriler altın fiyatlarını etkilemeye devam edecek. Fed’in Aralık ayında neredeyse kesin gözüyle bakılan faiz artırımına yeni bir gelişme olarak 2017’de birden faiz artırımına gidebileceği söylemleri eklenmeye başlandı. Bu söylemlerin daha yüksek sesle dile getirilmeye başlaması değerli metalde satış baskısının devam edebileceği anlamına geliyor. Kısa vadeye baktığımızda ise ilk olarak 1250 dolar desteğinin kırılması gerekiyor. Bu seviyenin kırılması satışları hızlandırabilecek ilk adım. Yükseliş hareketinde ise 1262 ve 1270 dirençleri takip edilmeli.
BRENT PETROL
Son dönemlerde oldukça hareketli günler geçiren petrol fiyatlarında görünüm bugün yataya döndü. Ardı ardına gerçekleştirilen iki gayri resmi görüşmede ülkeler arasında anlaşma zemini sağlanmıştı. OPEC ve OPEC dışı tüm üreticiler piyasanın dengelenmesi konusunda hem fikir ve bu yönde atılacak adımlara desteklemeye hazır görünüyor. Fakat piyasaların da beklediği üretim kesintisi planı henüz tam olarak netleşmedi. Kasım ayında yapılacak resmi OPEC toplantısına kadar ikili görüşmelerin yapılması ve Kasım’daki toplantıda eğer uzlaşma ortamı bozulmaz ise tüm üreticilerin dahil olduğu geniş bir üretim kesinti planı açıklanması bekleniyor. Bugün ise ABD tarafında ham petrol stokları açıklanacak. 650 bin varillik artış beklentisine karşın, ABD’de devam eden kasırga sebebiyle sürpriz bir azalış görebiliriz. Teknik olarak ise Brent petrolde yükselişin tekrar başlayabilmesi için 52 dolar seviyesinin geçilmesi gerekiyor. Hareketlilik bu seviyenin üzerinde devam ederse 52.50-52.80-53.00 seviyeleri görülebilir. Aşağı yönlü fiyatlamalarda ise 51.50 desteği kırılırsa 51.30-51.00-50.50 seviyeleri takip edilebilir.
