Twitter (NYSE:TWTR) hissedarları geçtiğimiz altı haftada zorlu bir süreç geçirdi. 4 Nisan’da, Tesla’nın (NASDAQ:TSLA) kurucusu Elon Musk şirkette yaklaşık 7,35 milyon hisselik %9,2’lik bir pay satın alarak, şirketin en büyük hissedarı haline geldi. Haberin ardından, fiyat %22 yüksekten açılış yaptı ve gün içinde kazanımlarını %27,4’e taşıyarak ilk halka arzından bu yana en iyi gününü geçirdi.
Cuma günü, Musk anlaşmanın beklemede olduğunu ve şirketin platformdaki hesapların en fazla %5’inin sahte hesap olduğuna dair iddiasını doğrulamak istediğini açıkladı. Fiyat o gün %10,5 alttan açıldı.
Son olarak, Pazartesi günü düşüş devam etti ve üst üste yedi seanstaki düşüşle Aralık’tan bu yana en uzun kayıp serisi kaydedildi. Musk’ın anlaşmayı beklemeye aldığına dair ilk açıklamasından bu yana hisse toplamda %17,8 değer kaybederek, Nisan’daki kazanımlarının tamamını elden çıkardı. Bu hareketler de grafikte bir ayı modeli yarattı.
1 Nisan’daki ilk yüksekten açılışın, şimdi geriye dönüp baktığımızda yeterli güce sahip olmayan bir sıçrama olduğunu görüyoruz (Exhaustion Gap). 12 Mayıs’taki ikinci boşluk ise bir çıkış boşluğu (Breakaway Gap). Bu iki boşluk fiyat hareketini grafiğin geri kalanından ayırarak, bir Ada tersine dönüşü (Island Reversal) yarattı.
Bu kendi başına çok güçlü bir model değil. Ancak analistler fiyat hareketini daha anlamlı bir hareketin bir parçası olarak yorumluyor. Bu yapı, 4 Şubat 2021 tarihi zirvesinden bu yana gelen düşüş trendini ‘koruyan’ 200 günlük hareketli ortalamanın altında gerçekleşti. Tüm kanıtlar, hisse üzerinde baskıya işaret ediyor.
Aynı zamanda, İletişim Hizmetleri sektörü bir aydan beş yıla kadar farklı zaman aralıklarında ortalamanın altında bir performans göstermekte. Üç ve altı aylık dönemde, sektör Keyfi Tüketici Ürünleri sektöründen biraz daha iyi bir performans kaydetti.
TWTR hissesindeki düşüşün ardından, Musk daha iyi bir fiyat için yeniden müzakere edebileceğini söyledi. Bu tarz manşetler hisseyi daha düşük seviyelere doğru baskılayabilir. Eğer hisse 21 Şubat’ta görülen 31,30 dolarlık dibin altına inerse, bir önceki yükseliş trendinden bağımsız şekilde aşağı doğru iki tepe ve çukur kaydetmiş olacak.
İşlem Stratejileri
Korumacı tacirler fiyat 31,30 doların altına inene kadar açığa satış yapmamalı.
Ilımlı tacirler boşluk alanını yeniden test edecek bir ralliyi açığa satabilir.
Agresif tacirler, dün fiyatın Pazartesi kapanışının altında açılması ancak çok daha yukarıda kapanış yapmasıyla birlikte geçici bir geri sekmeye güvenerek piyasaya zıt uzun bir pozisyona girebilir. Bu tarz agresif bir stratejide para yönetimi kritik öneme sahip.
İşlem Örneği
- Giriş: 37,50 dolar
- Zarar Durdurma Satışı: 36,50 dolar
- Risk: 1 dolar
- Hedef: 42,50 dolar
- Kazanç: 5 dolar
- Risk-Kazanç Oranı: 1:5