Günün Gelişmeleri
Türkiye
Dün yurt içinde veri akışı sakindi. BIST 100 endeksi %0,35’lik düşüşle günü 1.413,80 puandan kapatırken işlem hacmi 14,3 milyar TL olarak gerçekleşti. Sektör endeksleri arasında en fazla kazandıran %2,35 ile bilişim, en çok kaybettiren ise %1,05 ile spor olurken, bankacılık endeksi %1,18, holding endeksi %0,38 değer kazandı.
Dolar/TL hem Türk lirasının değer kaybetmesi hem de dolar endeksinin güçlenmesi ile sert yükselirken dün akşam Cumhurbaşkanı Erdoğan’ın açıklamalarının ardından bugün 8,60 direncini geçmeye zorluyor. Dün akşam Cumhurbaşkanı Erdoğan ekonomiye dair yaptığı açıklamalarda bundan sonra enflasyonun daha yukarı çıkması mümkün olmadığını faiz oranlarında da düşüş beklediklerini, yüksek faiz vermeyeceklerini ifade ederken yüksek faizin yüksek enflasyon yaratacağını yineledi. Erdoğan, Ağustos ayıyla birlikte enflasyonda düşüş göreceğimizi belirtirken ekonomideki öncü göstergelerin büyüme eğilimini sürdürdüğünü ve bu yıl %7’nin üzerinde bir büyüme beklediklerini ortaya koydu. Bu sabah piyasalar bu söylemlerin etkisinden olumsuz etkilenebilir.
BIST 100 endeksinde satışlar hızlanabilir ve kurda yükseliş yaşanabilir. Özellikle dolar/TL’de 8,60’ın kırılıp kırılmaması bizim için çok önemli olacaktır. Bu seviye belirleyici bir seviye olarak karşımıza çıkmakta. Daha önce de söylediğimiz gibi enflasyonun kısa vadede düşmesi mümkün değil. Eğer TCMB faiz indirimine gidecek olursa bu yurt içinden sert para çıkışlarına sebep olabilir.
Bugün yurt içinde veri akışı sakin. Piyasalar Cumhurbaşkanı Erdoğan’ın dün akşamki açıklamalarının etkisini takip edecek.
ABD
Dün ABD’de Cuma günü gelecek tarım dışı istihdam verisinin öncüsü kabul edilen ve özel sektöre ait ADP Tarım Dışı İstihdam verisi beklentilerin altında 330 bin kişi olarak gerçekleşirken, Şubat 2021'den bu yana son 5 ayın en düşük seviyesine geriledi. Büyümenin öncü göstergelerinden hizmetler PMI verisi beklentilerin hafif üzerinde 59,9 puan olarak açıklanırken, son 5 ayın en düşük verisi olarak kaydedildi. ABD'de ISM Hizmetler PMI ise sürpriz yaparak beklentilerin üzerinde 64,1 puan olarak açıklanırken Eylül 2005'ten bu yana en yüksek veri olarak gerçekleşti. Özellikle ADP Tarım dışı istihdam verisinin ardından değer kaybeden dolar endeksi ve ABD 10 yıllık tahvil faizinin ISM hizmetler PMI verilerinin ardından sert bir şekilde yükselmesi doların küresel bazda değer kazanmasına neden oldu.
Dallas Fed Başkanı Robert Kaplan, Fed'in tahvil alım programını azaltmaya "yakın zamanda" ve kademeli şekilde başlamasını istediğini söylerken tahvil alımlarının azaltılmasının Fed'e faiz oranlarını artırmak konusunda "sabırlı" olmak için daha fazla esneklik sağlayacağını savundu. Dallas Fed Başkanı, varlık alımlarının azaltımının aylık 80 milyar dolar olan Hazine kağdı alımının her az 10 milyar dolar, aylık 40 milyar dolar olan mortgage destekli menkul kıymet alımının da her ay 5 milyar dolar azaltılmasıyla gerçekleştirilebileceğini de belirtti. San Francisco Fed Başkanı Mary Daly, Fed'in bu yıl içinde veya gelecek yılın başlarında varlık alım programını azaltmaya başlama noktasına gelmesinin çok muhtemel olduğunu, ancak bunun için daha yüksek aşılanma oranlarına ihtiyaç olduğunun altını çizdi. Fed üyelerinden Bullard ve Clarida da dün varlık alımlarının azaltılmasının bu yıl içinde başlayacağı vurgunu tekrarladı.
ABD borsaları dünü karışık bir seyirle kapatırken verilerden gelen karışık sinyallerin yanı sıra ABD Merkez Bankası (Fed) üyelerinin ekonomik görünüm ve para politikasına ilişkin değerlendirmeleri piyasalar üzerinde etkili oldu.
Bugün ABD’de haftalık işsizlik başvurularının 382K gelmesi beklenirken ticaret dengesinin de – 74,2 B olarak açıklanması öngörülmekte. Haftalık işsizlik başvurularının pandemi öncesi ortalaması olan 250K’dan hâlâ uzakta olması istihdam tarafının tam toparlanmadığını ve bu yüzden de Fed'in acele etmeyeceği beklentilerini taşırken ABD 10 yıllık tahvil faizi de bu bağlamda baskı altında kalmaya devam ediyor. Altın fiyatları 1833-1792 bandında hareketini sürdürürken yatırımcıların bu 2 seviyeye dikkat etmesi gerekmekte. Bu seviyelerin kırılmasıyla altında sert fiyatlamalar gözükebilir. Ancak piyasaların yarın gelecek başta tarım dışı istihdam olmak üzere istihdam verilerine kenetlendiğini izliyoruz. Bunun dışında bugün Fed üyelerinden Waller’in konuşmasını takip edeceğiz.
Euro Bölgesi
Dün büyümenin öncü göstergelerinden Hizmetler PMI verisi beklentilerin altında 59,8 puan olarak açıklanırken, Temmuz 2006'dan bu yana en yüksek veri olarak kaydedildi. Diğer gelen verilerden aylık bazda perakende satışlar beklentilerin altında %1,5 açıklanırken yıllık bazda perakende satışlar da beklentilerin üzerinde %5 artış gösterdi. EUR/USD paritesi dolar endeksinin sert yükselmesi ile dün satış yaşarken 1,1822 desteğinin oldukça kritik olduğunu izliyoruz. Euro/TL ise tekrar 10,05 desteğinin üzerine çıkarken alış baskısını kuvvetlendirdi. Avrupa borsaları dünü yükselişle tamamlarken ekonomik veriler ve şirket kazançlarındaki artışların borsalara pozitif yansıdığını izledik.
Bugün Euro Bölgesi’nde Avrupa Merkez Bankasından gelecek ekonomik bülten takip edilecek. Ancak piyasaların gözü yarın ABD’den açıklanacak tarım dışı istihdam verilerine odaklanmış durumda.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 1400 seviyesinin altında önce 1378 ve arkasından 1367 desteğine kadar geri çekilme potansiyeli yüksek.
Yukarıda ise 1422 direncinin kırılması halinde önce 1431 ve arkasından 1445 direncine doğru hareketler hız kazanabilir.
Teknik olarak baktığımızda VIOP endeksinde yukarıda ise 1535 seviyesinin kırılması halinde önce 1542 ve arkasından 1553 direnci test edilebilir.
Aşağıda ise 1523 desteğinin altında önce 1509 ve arkasından 1495 desteğine doğru düşüşler kaydedilebilir.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 8,4700 seviyesinin kırılması halinde önce 8,4190 ve arkasından 8,3820 seviyesi test edilebilir.
Yukarıda ise 8,5475 direncinin üzerinde önce 8,5880 ve arkasından 8,6275 direncine doğru yükseliş görülebilir.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 1806 seviyesinin altında önce 1797 ve arkasından 1792 desteğine kadar düşüş devam edebilir.
Yukarıda 1815 direncinin kırılması halinde önce 1824 ve arkasından 1833 direnci test edilebilir.