ON Semiconductor (NASDAQ:ON), ürün portföyündeki önemli gelişmelere ve stratejik müşteri tabanı genişlemesine odaklanarak 2023 dördüncü çeyrek kazançlarını açıkladı. Şirketin Akıllı Güç ve Algılama Teknolojileri segmenti önemli bir gelir katkısı sağlarken, otomotiv geliri, otomotiv görüntü sensörü satışlarındaki artışın etkisiyle rekor seviyeye ulaştı. Silisyum karbür işi de güçlü bir büyüme göstererek önemli bir pazar payı elde etti.
ON Semiconductor, kısa vadede pazarda yumuşama beklemesine rağmen güçlü finansal performansını ve brüt kar marjı seviyelerini korumayı bekliyor. Şirketin GAAP dışı brüt kar marjı yıl için %47,1 olarak gerçekleşirken, raporlanan geliri 8,3 milyar dolar oldu ve hissedarlara serbest nakit akışının %140'ını geri verdi.
Önemli Çıkarımlar
- Akıllı Güç ve Algılama Teknolojileri, ON Semiconductor'ın 2023 gelirinin %71'ini oluşturdu.
- Otomotiv geliri, otomotiv görüntü sensörlerinden elde edilen 1 milyar doların üzerinde gelirle %29 oranında arttı.
- Silisyum karbür iş geliri 800 milyon dolara ulaştı ve pazar payının %25 olduğu tahmin ediliyor.
- Şirket müşteri tabanını 600'ün üzerine çıkardı ve 2024'te daha da çeşitlendirmeyi planlıyor.
- Hibrit araçlardan elde edilen gelir bir önceki yıla göre neredeyse iki katına çıktı.
- ON Semiconductor, silikon gücünde ikinci, çeşitli otomotiv ve endüstriyel segmentlerde ise birinci sırada yer alıyor.
- GAAP dışı brüt kar marjı 2023 yılı için %47,1 olarak gerçekleşmiş ve 8,3 milyar dolar gelir elde edilmiştir.
- Şirket serbest nakit akışının %140'ını hissedarlara geri verdi ve geri alımlar için 2,4 milyar doları kaldı.
- 4. çeyrek geliri 2,02 milyar dolar, GAAP dışı brüt kar marjı %46,7 ve GAAP dışı EPS 1,25 dolar olarak gerçekleşti.
- Tüm nihai pazarlarda yakın vadeli bir yumuşama beklenmekle birlikte, mali performansın önceki gerileme dönemlerine kıyasla daha iyi olacağı öngörülmektedir.
Şirket Görünümü
- ON Semiconductor, 2024 yılında pazardaki yumuşamaya karşı portföyüne yatırım yapmayı planlıyor.
- Şirket, brüt marjını %40'ın üzerinde tutmayı ve kullanım oranını %60'ın ortalarında tutmayı hedefliyor.
- Silisyum karbür brüt kar marjının 2024 yılına kadar %40'ın üzerinde kalması bekleniyor.
- İlk çeyrek gelirinin 1,8 milyar ila 1,9 milyar dolar arasında olması ve GAAP dışı brüt marjın %44,5 ila %46,5 arasında olması bekleniyor.
- Uzun vadeli brüt kar marjı hedefi, operasyonel mükemmelliğe odaklanılarak %53 olarak belirlenmiştir.
Önemli Ayı Gelişmeleri
- ASG ve ISG segmentleri, bilgisayar ve mobil son pazarlardaki zayıflık nedeniyle sırasıyla %11 ve %13 oranında gelir düşüşü yaşadı.
- Toplam kullanım oranı düşerek brüt kar marjlarını etkiledi.
- Otomotiv ve endüstriyel pazarların 1. çeyrekte de gerilemeye devam etmesi ve net bir toparlanma görülmemesi bekleniyor.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Silisyum karbür işi büyümektedir ve müşteri tabanını daha da çeşitlendirmesi beklenmektedir.
- Otomotiv görüntü sensörü işinin gelirinin, iyileştirilmiş marjlarla 2023 yılında 1 milyar doları aşması bekleniyor.
- Envanteri yönetmek ve özellikle otomotivdeki talep etkilerini yumuşatmak için uzun vadeli tedarik anlaşmaları yapılmaktadır.
Eksiklikler
- Şirket, daha stratejik müşteri ilişkilerine odaklanmayı hedefleyerek geçen yıl 180 milyon dolar ve çok yıllık dönemde 475 milyon dolar tutarında çekirdek olmayan müşteriden çıktı.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- CFO Thad Trent, finansal performansın temel itici güçleri olarak gelir artışı yerine kullanım ve maliyet kontrolünü vurguladı.
- CEO Hassane El-Khoury, analog ve karışık sinyal platformunun ilerlemesinden ve güç ürünlerini tamamlamasından heyecan duyuyor.
- Şirket, Çin'de elektrikli araç sektöründeki silisyum karbür işinin büyümesi için iyi bir konuma sahip.
Özetle ON Semiconductor, kilit teknoloji alanlarında stratejik büyüme ve beklenen pazar yumuşaklığını yönlendirmek için sağlam bir plan ile güçlü bir dördüncü çeyrek bildirdi. Şirketin müşteri tabanını genişletme, ürün yeniliği ve finansal yönetim konusundaki disiplinli yaklaşımı, onu gelişen yarı iletken ortamında sürekli başarı için konumlandırıyor.
InvestingPro İçgörüleri
ON Semiconductor (ON), zorlu piyasa ortamına rağmen 2023 yılı 4. çeyrek kazanç raporunda dayanıklılığını ve stratejik becerisini ortaya koydu. ON'un mevcut finansal sağlığını ve pazardaki konumunu daha da aydınlatmak için bazı önemli InvestingPro Verilerini ve InvestingPro İpuçlarını inceleyelim.
InvestingPro Verileri, şirketin yarı iletken endüstrisindeki önemli varlığını yansıtan 33,42 milyar USD'lik sağlam bir Piyasa Değeri içeriyor. Şirketin F/K Oranı 15,08 gibi rekabetçi bir seviyede olup, 2023'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K Oranı 15,02 ile biraz daha düşüktür. Bu değerleme metriği, hisse senedinin kazançlarına göre makul bir fiyattan işlem görüyor olabileceğini göstermektedir. Ayrıca, aynı dönem için %47,52'lik Brüt Kar Marjı ile ON Semiconductor, yıl için bildirilen %47,1'lik GAAP dışı brüt kar marjına uygun olarak karlılığı sürdürme becerisi göstermiştir.
InvestingPro İpuçları ON'un stratejik konumuna ve finansal istikrarına ışık tutuyor. Şirket, otomotiv ve silisyum karbür gibi kilit segmentlerde bildirilen gelir artışıyla uyumlu olan Yarı İletkenler ve Yarı İletken Ekipman endüstrisinde önde gelen bir oyuncu olarak tanınıyor. Ayrıca, ON'un Nakit akışları faiz ödemelerini yeterince karşılayabilmekte ve Likit varlıkları kısa vadeli yükümlülüklerini aşmaktadır, bu da devam eden operasyonları ve yatırımları destekleyebilecek sağlıklı bir bilançoya işaret etmektedir.
Daha derin analizler ve daha fazla InvestingPro İpuçları ile ilgilenenler için InvestingPro kapsamlı bir araç ve içgörü paketi sunuyor. Özel bir Yeni Yıl indirimi ile şimdi bir abonelikte %50'ye varan indirim alabilirsiniz. Ayrıca, 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim almak için "SFY24" kupon kodunu veya 1 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim almak için "SFY241" kupon kodunu kullanın.
InvestingPro'da bulunan 12 ek ipucu ile yatırımcılar ON Semiconductor'ın pazar potansiyeli ve finansal nüansları hakkında daha ayrıntılı bir anlayış kazanabilirler. Bu bilgiler, şirketin stratejik hamleleri ve yarı iletken endüstrisinin daha geniş eğilimleri bağlamında yatırım kararlarını bilgilendirmeye yardımcı olabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.