HOUSTON - Enerji ve enerji dönüşümü sektöründe önemli bir oyuncu olan Quantum Capital Group, Cogentrix Energy'yi Carlyle'dan (NASDAQ: CG) yaklaşık 3 milyar dolar karşılığında satın almak üzere anlaştı. Amerika Birleşik Devletleri'nde yerleşik bir bağımsız enerji üreticisi olan Cogentrix, stratejik ABD pazarlarında toplam 5,3 gigawatt kapasiteye sahip 11 doğal gaz yakıtlı enerji santrali işletmektedir.
PJM, ERCOT ve ISO-NE bölgelerini kapsayan işlem, ABD elektrik piyasasının güvenilirliğini ve satın alınabilirliğini artırmaya hazırlanıyor. Merkezi Charlotte, Kuzey Carolina'da bulunan Cogentrix, çeşitli enerji üretim varlıkları portföyü geliştirme ve yönetme konusunda uzun süredir devam eden bir üne sahiptir.
Quantum'un satın alması, teknolojideki ilerlemeler ve üretimdeki değişimlerin teşvik ettiği artan elektrik talebinden yararlanmak için stratejik bir hamledir. Quantum'un CEO'su Wil VanLoh'a göre, mevcut enerji piyasası dinamikleri, Cogentrix'in varlıklarının sunmaya hazır olduğu güvenilir altyapı ihtiyacının altını çiziyor.
CEO John Ragan liderliğindeki Cogentrix'in mevcut yönetim ekibi, satın alma sonrasında da şirketi yönetmeye devam edecek. Quantum, temiz ve güvenilir enerji sağlamak için gaz yakıtlı enerji üretimi, yenilenebilir enerji kaynakları ve batarya depolamaya odaklanarak Cogentrix'in yeteneklerini genişletmeyi planlıyor.
Carlyle, Cogentrix'in Quantum'un sahipliğinde gelişeceğine olan güvenini dile getirerek, görev süresi boyunca kaydedilen önemli ilerlemeyi kabul etti. Carlyle'ın Küresel Altyapı ekibi, özellikle de Pooja Goyal, Cogentrix'in şebeke güvenilirliği ile karbonsuzlaştırma hedeflerini dengelemedeki rolünü vurgulayarak, bu elden çıkarmanın enerji sektöründe başarılı bir girişim olduğunu belirtti.
Geleneksel düzenleyici onaylara bağlı olan anlaşmanın 2024'ün dördüncü çeyreği ile 2025'in ilk çeyreği arasında tamamlanması bekleniyor. Guggenheim Securities, Quantum'un finansal danışmanı olarak görev yaparken King & Spalding ve Vinson & Elkins hukuk danışmanlığını üstlendi. Carlyle'a mali konularda Lazard, hukuki konularda ise Latham & Watkins danışmanlık yaptı.
Bu satın alma, Quantum'un 27 milyar doların üzerinde öz sermaye taahhüdünü yönetme konusundaki kapsamlı deneyiminin ve Carlyle'ın 30 Haziran 2024 itibariyle yönetilen 435 milyar dolarlık varlık ile sağlam geçmiş performansının bir kanıtıdır. Bu raporda yer alan bilgiler bir basın açıklamasına dayanmaktadır.
Yakın tarihli diğer bir habere göre, Carlyle Secured Lending (CGBD), Carlyle Secured Lending III (CSL III) ile hisse karşılığı hisse anlaşmasıyla birleşmek üzere kesin bir anlaşmaya vardı. Bu birleşmenin CGBD'nin toplam varlıklarını 2,5 milyar doların üzerine, net varlıklarını ise 1,2 milyar doların üzerine çıkarması bekleniyor.
Diğer yandan Discover Financial Services, 10.1 milyar dolarlık özel öğrenci kredisi portföyünü Carlyle ve KKR tarafından yönetilen yatırım ortaklıklarına satmayı kabul etti. İşlemin 2024 yılı sonuna kadar tamamlanması bekleniyor.
Son analist notlarına göre Jefferies ve TD Cowen Carlyle için Hold notunu korurken, Jefferies fiyat hedefini 45,00$'a yükseltti ve TD Cowen 49,00$'dan 45,00$'a düşürdü. Öte yandan, KBW Piyasa Performansı notunu korudu ve fiyat hedefini $48,00'a revize ederken, Oppenheimer Outperform notunu korudu ve fiyat hedefini $68,00'a indirdi.
Buna ek olarak Jefferies, Carlyle Group'un 2024 yılı için 40 milyar dolarlık iddialı kaynak yaratma hedefinin altını çizdi ve hisse geri alım faaliyetlerinde bir artış öngördü. Bu son gelişmeler, finans sektörünün dinamik yapısının ve Carlyle ile Discover Financial Services'in devam eden stratejik hamlelerinin altını çiziyor.
InvestingPro İçgörüleri
Quantum Capital Group, Cogentrix Energy'yi Carlyle'dan (NASDAQ: CG) satın almayı hedeflerken, yatırımcılar bu işlemin etkisini anlamak için Carlyle'ın finansal ölçümlerini değerlendiriyor olabilir. Carlyle'ın düzeltilmiş piyasa değeri 15,92 milyar dolar olup şirketin yatırım dünyasındaki önemli varlığını yansıtmaktadır.
InvestingPro verileri -24,95'lik bir F/K oranı ortaya koyuyor; bu da şirketin şu anda hisse başına kârlı olmamasına rağmen yatırımcıların gelecekte kazanç artışı beklediğini gösteriyor. 2024'ün 1. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı -24,88 ile biraz daha iyileşmiştir. F/K oranı ile kazanç büyümesi arasındaki ilişkiyi ölçen PEG oranı aynı dönem için 0,13 ile oldukça düşüktür ve şirketin kazanç büyümesinin hızlanması halinde potansiyel değer düşüklüğüne işaret etmektedir.
Yatırımcılar için önemli bir ölçüt gelir artışıdır ve Carlyle'ın geliri 2024 yılının ilk çeyreği itibarıyla son on iki ayda %33,6 oranında düşüş göstermiştir. Bu daralma, 2024 yılının ilk çeyreğindeki -%27,54'lük çeyreklik gelir artışı rakamına da yansımıştır. Bu gerilemeye rağmen Carlyle, %58,29'luk sağlıklı brüt kâr marjını koruyarak gelirine oranla maliyetlerini etkin bir şekilde yönetme becerisinin altını çiziyor.
InvestingPro İpuçları, yatırım kararının bir parçası olarak temettü verimini ve büyümesini göz önünde bulundurmanın önemini vurgulamaktadır. Carlyle %3,17 temettü verimi ve 1Ç 2024 itibarıyla son on iki ayda %7,69 temettü büyümesi sunarak gelir odaklı yatırımcılar için cazip olabilir.
Daha derinlemesine analiz arayanlar için InvestingPro ek ipuçları sunuyor. Şu anda, Carlyle'ın finansal sağlığı ve gelecek beklentilerinin diğer yönlerini inceleyen ve son satın alma haberleri ışığında bu hisseyi değerlendiren yatırımcılar için değerli rehberlik sunan 12 InvestingPro İpucu daha mevcut.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.