Çarşamba günü, bir finansal hizmetler firması olan Piper Sandler, Hancock Whitney (NASDAQ:HWC) hisseleri için görünümünü düzelterek bankanın fiyat hedefini 52 dolardan 62 dolara yükseltti. Firma, bankanın finansal performansına ilişkin olumlu bir görünüme işaret ederek hisse senedi üzerindeki Overweight notunu sürdürdü.
Fiyat hedefindeki revizyon, Piper Sandler'ın Hancock Whitney için daha yüksek bir net faiz marjı (NIM) ve daha düşük giderler öngörmesiyle gerçekleşti. Firmanın analistleri, 2024 ve 2025 yılları için kazanç tahminlerini bir önceki 4,91 ve 4,95 $'dan sırasıyla 5,20 ve 5,15 $'a yükseltti. Bu ayarlama, firmanın projeksiyonlarını 2025 için mevcut konsensüs ile uyumlu hale getiriyor.
Piper Sandler analizlerinde, 2024 yılına kadar beklenen kredi ve genel bilanço büyümesinde bir azalma olduğunu belirtti. Buna rağmen analistler, daha önce öngörülenden daha iyi fonlama maliyetleri nedeniyle net faiz gelirinde (NII) artış potansiyeli görüyor. Bu görünüm, bankanın fonlamasını uygun maliyetli bir şekilde yönetme kabiliyetine ilişkin daha iyimser bir görüşü yansıtıyor.
Yeni fiyat hedefi olan 62 $, firmanın 2025 yılı için kazanç tahmininin yaklaşık 12 katına dayanıyor ki bu da daha önce değerleme modelinde kullanılan 11 kat kazançtan bir artış anlamına geliyor. Bu değişiklik, Piper Sandler'ın Hancock Whitney'in ileriye dönük tahminlerine ve benzerlerinden daha iyi performans gösteren karlılık sağlama potansiyeline olan artan güveninin altını çiziyor.
Hancock Whitney'in 2. çeyrek sonuçlarının güçlü net faiz geliri büyümesi ve iyi kontrol edilen kredi trendleri göstermesi, Truist Securities'in hisse hedefini 49,00 $'dan 57,00 $'a yükseltmesine yol açtı. Şirketin provizyon öncesi net geliri hem Truist'in hem de konsensüs tahminlerini aştı.
DA Davidson ve Citi de Hancock Whitney için fiyat hedeflerini, güçlü ikinci çeyrek sonuçları, net faiz marjındaki genişleme ve kârlılığa atıfta bulunarak sırasıyla 63,00$ ve 61,00$'a yükseltti.
Buna karşın, Truist Securities ve Stephens sırasıyla Hold ve Equal Weight notlarını koruyarak bankanın sınırlı büyüme potansiyeli konusunda temkinli olduklarını ifade ettiler. Citi, Hancock Whitney için 90 günlük yukarı yönlü katalizör çağrısı başlatarak yakın vadede potansiyel hisse performansı sinyali verdi. Bu son gelişmeler, Hancock Whitney'in istikrarlı fonlama maliyetlerini, net faiz gelirindeki artışı ve düşük kredi maliyetlerini vurgulamaktadır.
Sermaye stratejisi açısından, Hancock Whitney'in Ortak Özkaynak Tier 1 (CET1) oranı şu anda %13,2'dir ve projeksiyonlar, mevcut muhafazakâr hisse geri alım hızının devam etmesi halinde bunun 2025 yılı sonunda %14'ün üzerine çıkabileceğini göstermektedir.
Bankanın 2024 öngörüleri, yıldan yıla istikrarlı bir kredi bakiyesi sunarken, ücret gelirlerinde beklenen artış ve giderlerdeki daha yavaş artış, provizyon öncesi net gelir tahminini destekliyor.
InvestingPro İçgörüleri
Piper Sandler'ın Hancock Whitney (NASDAQ:HWC) için fiyat hedefini yükseltmesi, geçen hafta %12,77'lik etkileyici bir getiri ve geçen ay %19,82'lik daha da güçlü bir getiri ile hisse senedinin performansındaki kayda değer bir artışla destekleniyor. Bu rakamlar, büyüme arayışındaki yatırımcıların ilgisini çekebilecek olan bankanın ivmesinin bir kanıtıdır. Ayrıca, bir InvestingPro İpucu, Hancock Whitney'in 37 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdüğünü ve bunun hissedar getirilerine olan bağlılığının dikkate değer bir işareti olduğunu belirtiyor. Bu, bankanın hissedar değerini artırma kabiliyetini gösteren, 2024'ün 1. çeyreği itibarıyla son on iki ayda %33,33'lük önemli bir temettü büyümesi ile tamamlanmaktadır.
Ayrıca, bankanın F/K oranı 12,53 olup, Piper Sandler'ın değerleme modelinde kullandığı 2025 yılı için 12 kat kazanç tahminiyle yakından uyumludur ve firmanın olumlu görünümünü pekiştirmektedir. Yatırımcılar, bankanın gelirinin 1Ç 2024 itibarıyla son on iki ayda %8,87 oranında düşüş göstermesine rağmen, Hancock Whitney'in %1,03'lük güçlü aktif kârlılığı ve tutarlı temettü ödemelerinin istikrarlı bir finansal pozisyona işaret ettiğini unutmamalıdır.
Daha fazla bilgi edinmek isteyenler için InvestingPro, Hancock Whitney hakkında https://www.investing.com/pro/HWC adresinden erişilebilecek ek ipuçları sunmaktadır. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliklerinde %10'a varan indirimden yararlanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.