Goldman Sachs Pazartesi günü, önemli bir nükleer yakıt tedarikçisi olan Cameco Corporation (NYSE:CCJ) hisselerini Satın Al notu ve 55,00 $ fiyat hedefi ile incelemeye başladı. Firma, Cameco'nun uranyum/nükleer yakıt değer zincirindeki önemli rolünü ve artan talep ve daha yüksek fiyatların önemli tahmin revizyonlarına yol açma potansiyelini gerekçe göstererek hissenin mevcut seviyelerinden yaklaşık %30 yukarı yönlü görüyor.
Piyasa değeri 18 milyar dolar olan Cameco, Kanada, Amerika Birleşik Devletleri, Kazakistan ve Avustralya'da faaliyet gösteriyor. Goldman Sachs, önümüzdeki yıllarda uranyum spot fiyatının pound başına ortalama 95 dolar, Cameco'nun gerçekleşen fiyatının ise pound başına yaklaşık 68 dolar olacağını öngörüyor.
Bu tahminler, 2013'ten 2023'e kadar olan tarihsel ortalamalara göre önemli bir artışı temsil ediyor ve firma bunu anlamlı bir arz açığı ve yanlış ayarlanmış zenginleştirme gereksinimi varsayımları nedeniyle talebin potansiyel olarak düşük tahmin edilmesinin bir kombinasyonuna bağlıyor.
Firma, Uluslararası Atom Enerjisi Ajansı'nın (IAEA) %0,25'lik varsayımının aksine, uzun vadeli talep tahminleri için %0,30'luk bir kuyruk gereksiniminin daha gerçekçi olduğunu öne sürmektedir. Bu ayarlama, mevcut endüstri tahminlerine kıyasla talepte yaklaşık %14'lük bir artışa yol açabilir.
Goldman Sachs ayrıca küresel talebin yaklaşık %35'ini oluşturan ABD ve Fransa'nın jeopolitik zorluklar ve güvenli tedarik zinciri ihtiyacı nedeniyle uranyum tedarikini Kanada ve Cameco'ya kaydırma potansiyeline de işaret ediyor.
Goldman Sachs'ın Cameco'nun FAVÖK ve EPS tahminleri, 2024-2027 dönemi için konsensüsün yaklaşık %15 üzerinde ve bu da şirketin finansal projeksiyonlarında olumlu revizyonlar için güçlü bir potansiyele işaret ediyor. Firmanın olumlu görünümü, güçlü bir talep artışı beklentisine ve Cameco'nun sektördeki stratejik konumuna dayanıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Goldman Sachs'ın Cameco Corporation (NYSE:CCJ) hakkındaki iyimser haberleri ışığında, güncel InvestingPro verileri bu uranyum devini değerlendiren yatırımcılar için ek bir bağlam sunuyor. Cameco, 18,8 milyar dolarlık piyasa değeriyle uranyum piyasasında önemli bir oyuncu olmasının yanı sıra, 2023'ün 4. çeyreğinden itibaren son on iki aya ait en son verilerin gösterdiği gibi yüksek bir kazanç katsayısıyla uyumlu olan 70,56'lık kayda değer bir F/K oranı da gösteriyor. Şirketin gelirinin aynı dönemde %38,53 oranında artarak finansal performansta güçlü bir yükseliş eğilimini yansıttığını belirtmek gerekir.
Ayrıca, Cameco'nun hissedar getirilerine olan bağlılığı, gelir odaklı yatırımcılar için önemli bir husus olan temettü ödemelerini art arda 33 yıl boyunca sürdürmesiyle açıkça görülmektedir. InvestingPro İpuçları ayrıca analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ettiklerini ve Cameco'nun son on iki aydaki kârlılığının da bunu desteklediğini vurguluyor.
InvestingPro, Cameco'nun finansal sağlığı ve gelecek beklentileri hakkında daha derinlemesine bilgi edinmek isteyenler için, şirketin değerleme katsayıları ve borç yönetimine ilişkin bilgiler de dahil olmak üzere ek ipuçları sunuyor. Yatırımcılar için daha kapsamlı bir analiz sağlayabilecek 12 InvestingPro İpucu daha mevcut. InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın ve https://www.investing.com/pro/CCJ adresinden bu ipuçlarını keşfedin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.