Mizuho Securities, Enterprise Products Partners L.P. (NYSE: EPD) hisseleri için Outperform notunu ve 34,00 dolar hedef fiyatını korudu.
Firmanın analizi, Enterprise Products'ın yakın zamanda Pinon Midstream'i 950 milyon dolara satın almasının ardından geliyor. Bu, şirketin 2022 başlarında Navitas Midstream'i satın almasından bu yana ilk önemli işlemi.
Mizuho, satın almayı olumlu karşılıyor ve Navitas anlaşmasıyla karşılaştırarak Enterprise Products'ın gelecekte büyüme potansiyeli olan bölgelerde varlık oluşturmak için birleşme ve satın almaları kullanma stratejisini vurguluyor.
Firma, özellikle downstream doğal gaz sıvıları (NGL) operasyonlarında, sektördeki rakipler de bölgede büyüme beklentileri işaret ederken, Enterprise Products için uzun vadeli faydalar öngörüyor.
Enerji sektöründeki mevcut 'riskten kaçınma' havasına rağmen Mizuho, Enterprise Products'ın birim performansında bir artış görebileceğini öne sürüyor. Şirketin güçlü bilançosu, çeşitliliği ve sermaye harcamalarının düşmesi beklenen 2026'da serbest nakit akışının artma olasılığı, bu olumlu görünüme katkıda bulunabilecek faktörler.
Ayrıca Mizuho, Pinon satın alması ve Propan Dehidrojenasyon (PDH) tesisindeki sorunların çözülmesiyle petrokimya operasyonlarından beklenenden yüksek katkılar nedeniyle tahminlerini yükseltti.
Diğer güncel haberlerde, Enterprise Products Partners L.P. önemli bir satın alma ve güçlü finansal sonuçlar açıkladı. Midstream enerji hizmetleri sağlayıcısı, Delaware Havzası'ndaki varlığını güçlendirmesi beklenen bir hamleyle Piñon Midstream, LLC'yi 950 milyon dolara satın almayı kabul etti.
Satın alma, doğal gaz boru hatları, kompresör istasyonları, arıtma tesisleri ve iki asit gazı enjeksiyon kuyusunu içeriyor, üçüncü bir kuyu da değerlendiriliyor.
Enterprise ayrıca 2024'ün ikinci çeyreği için 1,4 milyar dolar net gelir ve adi birim başına 0,525 dolar dağıtım rapor etti. Şirket, 2035 vadeli %4,95 faizli 1,1 milyar dolar ve 2055 vadeli %5,55 faizli 1,4 milyar dolar olmak üzere toplam 2,5 milyar dolarlık kıdemli tahvil ihraç etti.
Bu finansal dönüm noktalarına ek olarak Enterprise, işleme tesisleri, bir NGL boru hattı ve ihracat genişlemeleri odaklı büyüme projeleri için 6,7 milyar dolar ayırdı.
TE ürün sistemindeki seyreltici açık sezonundan günde 100.000 varillik yeni sözleşmeli taahhüt elde ettiler. Şirket, organik büyümeye ve ihracat kapasitesini artırmaya odaklanarak 2026'ya kadar 200 milyon dolar civarında geri alımları hedeflemeye devam etmeyi planlıyor.
InvestingPro Öngörüleri
Mizuho Securities'in Enterprise Products Partners L.P. (NYSE: EPD) hakkındaki olumlu görüşü ışığında, son InvestingPro verileri ve ipuçları şirketin finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında ek bilgiler sağlıyor. 63,26 milyar dolarlık güçlü bir piyasa değeri ile Enterprise Products, 11,13'lük bir fiyat-kazanç (F/K) oranıyla işlem görüyor; bu göreceli olarak düşük bir oran ve şirketin kazançlarının piyasada değerinin altında olabileceğini gösteriyor. Şirketin temettü getirisi cazip bir şekilde %7,2 seviyesinde, bu da hissedarlara değer yaratma taahhüdünü gösteriyor ve 27 yıl üst üste temettü artışı yapma başarısıyla - şirketin istikrarlı büyüme ve yatırımcı ödüllendirme stratejisiyle uyumlu bir InvestingPro İpucu - vurgulanıyor.
Başka bir InvestingPro İpucu, Enterprise Products'ın 52 haftalık zirvesine yakın işlem gördüğünü, fiyatın bu zirvenin %97'sinde olduğunu gösteriyor. Bu, özellikle stratejik satın almalarının ardından şirkete olan yatırımcı güveninin güçlü kaldığını gösteriyor. Ayrıca şirket, 2024'ün ikinci çeyreği itibarıyla son on iki ayda %5,08'lik bir gelir büyümesi gösterdi, bu da Mizuho'nun şirketin gelecekteki büyüme potansiyeli hakkındaki görüşünü destekleyebilir. Daha fazla bilgi arayanlar için, InvestingPro, Enterprise Products'ın performansı ve gelecek beklentileri hakkında daha derinlemesine bir bakış sunan çok sayıda ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.