Pazartesi günü BTIG, Braze Inc (NASDAQ:BRZE) hisselerinin görünümünü değiştirerek fiyat hedefini 75$'dan 68$'a düşürdü ve Satın Al notunu korudu. Firma, zorlu makroekonomik koşullara ve kurumsal sektörde artan harcama incelemelerine rağmen şirketin gelir beklentilerini 6 milyon dolar aşan dördüncü çeyrek sonuçlarına atıfta bulundu.
Braze'in performansı, daha büyük müşterilerle yeni işler elde etme ve pazardaki lider ürün konumunu güçlendirmedeki başarısıyla vurgulandı. Özellikle, yıllık yinelenen geliri (ARR) 500.000 $'ı aşan müşteriler bir önceki yıla göre %29 artarak toplam ARR'nin yaklaşık %60'ını oluşturdu ve bu oran bir önceki yıl %57 idi.
Bu segment yaklaşık %40 ARR büyümesi gösterdi ve genel oran olan %117'ye kıyasla %120 net dolar tutma oranı elde etti. Braze'in en büyük müşterileri arasında yer alan ve aynı zamanda ürünü en kapsamlı şekilde kullanan bu büyüme, platformun stratejik değerinin altını çiziyor.
Yönetimin güveni, pazara açılma rolleri için işe alımlara devam etme planlarına yansıyor ve Braze'in tekliflerine yönelik talep için iyimser bir bakış açısına işaret ediyor. Şirketin 2025 mali yılı beklentileri rapor öncesinde analist beklentileriyle büyük ölçüde uyumluydu, ancak güçlü dördüncü çeyrek sonuçları ve yönetimin iyileşen makroekonomik koşullara ilişkin yorumları göz önüne alındığında artık muhafazakar görünüyor.
BTIG'nin devam eden araştırması, Braze'in satış ve pazarlama bütçeleri için yatırım getirisini artırmak isteyen işletmeler için ayrılmaz bir bileşen haline geldiği görüşünü destekliyor. Bu bakış açısı, dördüncü çeyrekte şirketin kalan performans yükümlülüklerinde (RPO) yıldan yıla %40'lık bir artışla destekleniyor.
InvestingPro Analizleri
Braze Inc (NASDAQ:BRZE) kurumsal yazılım pazarında ilerlemeye devam ederken, InvestingPro'nun son verileri hisse senedini değerlendiren yatırımcılar için ek bağlam sağlıyor. Piyasa değeri 4,44 milyar dolar olan Braze, bilançosunda borçtan daha fazla nakit bulunduruyor ve bu da sağlam bir finansal pozisyona işaret ediyor. Zorlu bir makroekonomik ortama rağmen, Braze'in gelir büyümesi, 2024 yılının 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda %32,74'lük bir artışla güçlü kalmaya devam ediyor ve bu da müşteri etkileşim platformuna yönelik güçlü bir talebe işaret ediyor.
Yatırım açısından bakıldığında öne çıkan iki InvestingPro İpucu, hisse senedinin şu anda aşırı satım bölgesinde olduğunu gösteren şirketin Göreceli Güç Endeksi (RSI) ve likit varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aşarak finansal esneklik sağlamasıdır. Ayrıca, analistler kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize etmiş ve bu yıl kârlılık beklemiyor olsa da, şirketin stratejik değeri ve daha büyük müşteri segmentlerindeki büyümesi uzun vadeli faydalar sağlayabilir.
Braze'e yatırım yapmayı düşünenler veya daha derinlemesine bir analiz arayanlar için InvestingPro zengin bilgiler sunuyor. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yeni aboneler yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ek %10 indirim alabilirler. Braze Inc için 10'dan fazla ek InvestingPro İpucu mevcuttur ve bunlara şu adresten erişilebilir: https://www.investing.com/pro/BRZE
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.