Salı günü RBC Capital, Automatic Data Processing (NASDAQ:ADP) için Sektör Performansı notunu ve $267.00 sabit fiyat hedefini korudu. Firma aynı seviyede bir çeyrek öngörüyor ve 2025 mali yılı için %4,5 ile %5,5 arasında bir gelir büyümesi ve hisse başına kazançta (EPS) %7 ile %9 arasında bir büyüme bekliyor.
Analiz, İşveren Hizmetlerinde (ES) %5 ila %6'lık bir büyüme ve kontrol başına ödemelerde yaklaşık %1'lik bir büyüme öngörüyor. Bununla birlikte, elde tutma oranında 70 ila 50 baz puanlık bir düşüş ve rezervasyonlarda orta tek haneli bir büyüme bekleniyor. Profesyonel İşveren Organizasyonu (PEO) hizmetlerinin, ortalama şantiye çalışanlarında (WSE) %3 ila %4 büyüme ve ortalama Müşteri Fonları Bakiyesinde tahmini %2 büyüme ve yaklaşık %3,1 getiri ile Müşteri Fonları Yatırımında (CFI) %7 ila %10 büyüme ile %4 ila %6 oranında büyümesi öngörülmektedir. Bu getiri, beklenen faiz indirimlerine rağmen gerçekleşmektedir.
Artan yatırım tahminine rağmen RBC Capital, Otomatik Bilgi İşlem'in 20 ila 40 baz puanlık bir FVÖK marjı genişlemesi elde etmesini beklemektedir. Bu görünüm Paychex, Inc. sonuçlarını takip etmekte ve istihdam ve küçük işletme oluşumundaki potansiyel yavaşlamanın yanı sıra daha uzun bir satış döngüsü değerlendirmelerini içermektedir.
Yakın tarihli diğer haberlerde ADP, 2024 mali yılının üçüncü çeyreğinde gelirde %7'lik bir artış ve düzeltilmiş seyreltilmiş hisse başına kazançta (EPS) %14'lük bir büyüme ile dikkat çeken güçlü finansal performansıyla ön plana çıkmıştır. Bu güçlü performans, şirketin tüm yıl görünümünü revize etmesine yol açtı ve daha yüksek İşveren Hizmetleri (ES) elde tutma ve marj ve artan faiz oranları nedeniyle artan müşteri fonları faiz geliri bekledi.
Bir başka gelişmede, TD Cowen, hisse senedi fiyat hedefini 253 dolardan 251 dolara hafifçe düşürmesine rağmen ADP hisseleri üzerindeki Tut notunu korudu. Bu ayarlama, ADP için değişken gelirdeki bir artışı hesaba kattı ve gelecekte marj genişlemesi beklentisinin azalmasıyla dengelendi.
Firmanın analistleri ADP'nin çeyrek boyunca etkili bir şekilde çalıştığını ve zorlu piyasa ortamına rağmen sağlam bir performans sergilediğini belirtti. Bununla birlikte, dalgalanma kaynaklı üstün performansın sürdürülebilirliği ve işgücü piyasasındaki büyümenin yavaşlama potansiyeli konusunda temkinli olduklarını ifade ettiler.
ADP'nin revize edilmiş görünümü, önceki %1 ila %2 projeksiyonunun üst ucunda, yıl için %2'lik bir büyüme öngörüyor. Şirket ayrıca '24 mali yılı için yaklaşık %23'lük bir efektif vergi oranı ve %10 ila %12'lik bir düzeltilmiş EPS büyümesi bekliyor.
InvestingPro İçgörüleri
RBC Capital, Automatic Data Processing'in (ADP) performansını değerlendirirken, InvestingPro'nun görüşleri yatırımcılar için ek bağlam sağlıyor. Profesyonel Hizmetler sektörünün en güçlü şirketlerinden biri olan ADP, hissedarlarına olan bağlılığını 51 yıl üst üste etkileyici bir şekilde temettülerini artırarak göstermiştir. Bu temettü güvenilirliği geçmişi, şirketin istikrarlı bir finansal görünümü destekleyen ılımlı borç seviyesi ile tamamlanmaktadır. Dahası, analistler ADP'nin kârlılığı konusunda iyimserliğini koruyor ve şirketin bu yıl kârlı çizgisini sürdürmesini bekliyor.
InvestingPro verileri, ADP'nin 96,46 milyar $'lık önemli piyasa değerini vurgulayarak pazardaki önemli varlığının altını çiziyor. Şirketin F/K oranı 26,2 olup, 1,82'lik PEG oranıyla birlikte değerlendirildiğinde, yakın vadeli kazanç büyümesine kıyasla daha yüksek bir değerlemeye işaret ediyor olabilir. Gelir büyümesi, 2024'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ayda %7,08'lik bir artışla istikrarlı bir seyir izleyerek şirketin güçlü operasyonel performansını pekiştirdi.
ADP'nin finansal verilerini ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyen yatırımcılar için, INVTROZEL1A özel kupon koduyla erişilebilen ve yıllık Pro ve yıllık veya iki yıllık Pro+ aboneliğinde %10'a varan indirim sağlayan ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. Keşfedilecek 10 InvestingPro İpucu ile yatırımcılar ADP'nin potansiyeli hakkında kapsamlı bir anlayış kazanabilir ve bilinçli kararlar verebilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.