Çarşamba günü, Revolve Group'un (NYSE:RVLV) hedef fiyatı BTIG tarafından yükseltildi ve önceki 30,00 dolardan 35,00 dolara çıkarıldı. Firma, hisse senedi için Al notunu korudu. Revolve'un üçüncü çeyrek sonuçları beklentileri önemli ölçüde aştı ve satış momentumunda bir artış ile birlikte önemli marj iyileşmeleri gösterdi. Şirketin çeşitli alanlardaki uygulamaları sonuç vermeye başladı.
Önemli ürün kategorileri güçlü bir büyüme gösterdi; moda giyim ve elbiseler sırasıyla %13 ve %10 arttı. Ayrıca Revolve, tarihsel olarak şirket için bir zorluk olan iade oranlarını üst üste ikinci çeyrekte de düşürmeyi başardı. Brüt marjlarda (GM) hafif bir düşüş performansı olmasına rağmen, analist 2025'e kadar bazı devam eden baskıların olacağını öngörüyor. Ancak bu, verimlilik önlemleri, daha düşük iade oranları ve artan satışlardan elde edilecek faydalar yoluyla önemli bir marj iyileşmesi potansiyeline kıyasla küçük bir endişe olarak görülüyor.
BTIG'in olumlu görüşü, Revolve'un orta vadede çift haneli üst sıra büyümesini ve marj genişlemesini sürdürme potansiyeline dayanıyor. Bu potansiyelin piyasa tarafından tam olarak tanınmadığı düşünülüyor. Dördüncü çeyrek hisse başına kazanç tahmini brüt marj baskıları nedeniyle hafifçe aşağı yönlü revize edilmiş olsa da, 2025 tahminleri daha yüksek satış ve iyileştirilmiş marj katkıları beklentilerini yansıtacak şekilde yukarı yönlü revize edildi.
Bu faktörler ışığında BTIG, Revolve için hedef fiyatını 30 dolardan 35 dolara yükseltti ve şirket hisseleri için Al notunu yeniden teyit etti. Analist, Revolve'un önümüzdeki yıllarda tutarlı üst sıra büyümesi ve marj genişlemesi sağlayabilecek az sayıdaki şirketten biri olduğuna inanıyor.
Diğer son haberlerde, Revolve Group etkileyici Q3 performansının ardından dikkat çekti. Online moda perakendecisi, 0,10 dolarlık konsensüs tahminini aşarak hisse başına 0,15 dolar kazanç bildirdi. Hasılat da beklentileri aştı ve geçen yıla göre %10 artışla 283,15 milyon dolar olarak gerçekleşti.
Revolve Group'un güçlü performansı, öncelikle çift haneli üst sıra büyümesi ve kârlılıkta önemli bir artış ile desteklendi. Şirketin net geliri, geçen yılın aynı çeyreğindeki 3,2 milyon dolara kıyasla 10,8 milyon dolara çıkarak %238'lik çarpıcı bir artış gösterdi. Ayrıca, düzeltilmiş FAVÖK yıllık bazda %85 artarak 17,5 milyon dolara ulaştı.
Son gelişmeler ayrıca Ekim ayına kadar devam eden bir ivmeyi gösteriyor; net satışlar yıllık bazda düşük çift haneli bir yüzde oranında arttı. Şirket ayrıca dördüncü çeyrek ve 2024 tam yılı için olumlu bir görünüm sundu. Revolve Group, aktif müşteri sayısında yıllık bazda %5'lik bir artışla 2,63 milyona ulaştığını ve toplam verilen siparişlerin %3 artarak 2,2 milyona yükseldiğini bildirdi. Ortalama sipariş değeri de 303 dolara hafif bir artış gösterdi.
InvestingPro Öngörüleri
Revolve Group'un son performansı, en son InvestingPro verilerinde yansıtıldığı gibi BTIG'in iyimser görünümüyle uyumlu. Şirketin piyasa değeri 1,84 milyar dolar ve 56,17'lik F/K oranı, yatırımcıların gelecekteki büyüme için yüksek beklentilerini gösteriyor. Bu değerleme, InvestingPro İpuçlarından biri olan "Bilançosunda borcundan daha fazla nakit tutuyor" ifadesiyle vurgulanan Revolve'un güçlü finansal sağlığı ile destekleniyor.
Şirketin 2024 yılı 3. çeyreğinde %9,92'lik hasılat büyümesi, BTIG'in artan satış momentumu gözlemini doğruluyor. Ayrıca, Revolve'un 2024 yılı 3. çeyreğinde sona eren son on iki ay için %52,38'lik brüt kâr marjı, BTIG tarafından belirtilen brüt marjlardaki hafif düşük performansa rağmen şirketin güçlü fiyatlandırma gücünü koruduğunu gösteriyor.
InvestingPro İpuçları ayrıca Revolve'un "52 haftalık yüksek seviyeye yakın işlem gördüğünü" ve son çeyrekte %48,09'luk dikkat çekici bir fiyat getirisi ile "Son üç ayda güçlü getiri" gösterdiğini belirtiyor. Bu metrikler, BTIG'in piyasanın Revolve'un büyüme potansiyelini tam olarak tanımadığı görüşüyle uyumlu.
Revolve'un beklentileri hakkında daha derin bir anlayış arayan yatırımcılar için, InvestingPro şirketin finansal durumu ve piyasa performansının kapsamlı bir analizini sunan 12 ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.