Cuma günü, PBF Energy Inc. (NYSE:PBF) hisselerinin derecelendirmesi TD Cowen tarafından Tut'tan Sat'a düşürüldü. Firma, not indirimiyle birlikte PBF Energy için fiyat hedefini de önceki 27,00 dolardan 20,00 dolara indirdi. Şu anda 25,46 dolardan işlem gören hisse senedi, son altı ayda yaklaşık %41 değer kaybetti ve 52 haftalık düşük seviyesi olan 25,43 dolara yakın seyrediyor. InvestingPro verilerine göre, yedi analist yakın dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize etti.
Not indirimi, PBF Energy'nin performansından etkilendi; şirketin son 18 ayda rakipleri arasında varil başına en düşük rafinaj sonuçlarını ürettiği belirtildi. Analist, şirketin yüksek maliyetli rafinaj sisteminin, mevcut zayıf hafif/ağır fiyat farkları ile birleştiğinde, operasyonel konfigürasyonu için önemli bir zorluk oluşturduğuna dikkat çekti.
InvestingPro analizi, %1,75'lik zayıf brüt kar marjı ve negatif yatırılan sermaye getirisi dahil olmak üzere endişe verici temel göstergeler ortaya koyuyor. 12+ ek ProTips ve kapsamlı finansal metriklere erişim için bir InvestingPro aboneliği edinin.
TD Cowen'ın analizi, PBF Energy'nin Batı Kıyısı pazarına önemli ölçüde maruz kalması nedeniyle daha fazla zorluk yaşayacağını öngörüyor. Bölgede yenilenebilir dizel ithalatında artış ve benzin talebinde sürekli düşüş yaşanması nedeniyle bu durumun 2025'e kadar devam etmesi bekleniyor. Piyasanın endişeleri, InvestingPro verilerinde RSI'nın aşırı satım bölgesinde olduğunu gösteren teknik göstergelerde de yansıtılıyor.
Analistin açıklaması, PBF Energy'nin karşılaşması muhtemel olumsuz koşulları vurguladı: "Yüksek maliyetli rafinaj sistemi, zayıf hafif/ağır fiyat farkları ile birleştiğinde, konfigürasyonu için zorlu bir ortam yaratıyor." Bu değerlendirme, firmanın sektör içindeki yakın ve orta vadeli ekonomik beklentilerine ilişkin görüşünü yansıtıyor.
PBF Energy'nin hisse senedi düzeltmesi, TD Cowen'ın sektöre özgü zorluklar ve piyasa dinamikleri karşısında şirketin potansiyel performansına ilişkin görünümünü yansıtıyor.
Revize edilen 20,00 dolarlık fiyat hedefi, önceki hedeften önemli bir düşüşü temsil ediyor ve şirketin piyasa değerlemesi için yeni bir beklenti belirliyor.
Diğer son haberlerde, PBF Energy bir dizi önemli gelişme yaşadı.
Mizuho Securities, beklenen daha zayıf rafinaj marjlarını gerekçe göstererek PBF Energy'nin hisse senedini Nötr'den Düşük Performans'a düşürdü. Firma ayrıca PBF Energy için fiyat hedefini 33 dolardan 31 dolara revize etti. Bu revizyon, PBF Energy'nin son on iki ayda %12,8'lik gelir düşüşü ve %1,75'lik zayıf brüt kar marjı gösteren son finansal performansı ışığında geliyor.
Not indiriminin yanı sıra, PBF Energy 2024'ün üçüncü çeyreğinde zorlu bir dönem geçirdiğini bildirdi; hisse başına 1,50 dolar düzeltilmiş net zarar ve 60,1 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK zararı açıkladı. Bu zararlara rağmen şirket, finansal istikrarına olan güvenini göstererek temettüde %10'luk bir artış duyurdu.
Ayrıca, PBF Energy üst düzey yöneticileri için uzun vadeli teşvik ödülleri dahil olmak üzere yönetici ücretlerinde değişiklikler açıkladı. Bu ödüller arasında kısıtlı A sınıfı adi hisse senetleri, performans hisse birimleri ve 1 Ocak 2025'ten 31 Aralık 2027'ye kadar şirketin rakiplerine göre toplam hissedar getirisi sıralamasına bağlı ödemeli performans birimleri bulunuyor.
Son olarak, PBF Energy 2025 için sermaye harcamalarının 750 milyon dolar ile 800 milyon dolar arasında olacağını açıkladı ve 2025 sonuna kadar 200 milyon dolarlık çalışma oranı nakit tasarrufu hedefliyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.