Perşembe günü, Itau BBA, NVIDIA (NASDAQ:NVDA) hisseleri için Outperform tavsiyesini 164,00$ hedef fiyatı ile sürdürdü. Firmanın analizi, son çeyrek sonuçları ve ileriye dönük rehberliği takiben şirketin hisse başına kazanç (EPS) momentumuna olan güveni gösteriyor.
Itau BBA'dan analist, NVIDIA'nın 2025 mali yılının dördüncü çeyreği için verdiği ihtiyatlı rehberliği kabul etti ve son konferans görüşmesi ve finansal sonuçlara göre şu anda bir piyasa düşüş döngüsüne dair işaret olmadığını belirtti. Bununla birlikte, modelin sermaye harcamaları odaklı talep çalışmalarından potansiyel sapması konusunda bir uyarı notu düşüldü.
NVIDIA daha yüksek EPS açıklamasına rağmen, Itau BBA hedef fiyatı hisse başına 164,00$'da tutmaya karar verdi. Firma, gelecekteki olası bir düşüş döngüsüne karşı ihtiyatlı bir duruş sergileyerek adil fiyat-kazanç (F/K) oranını önceki 30 kattan 27,5 kata düşürdü.
Analist, NVIDIA'nın uzun vadeli yatırım tezi ve bir sonraki büyüme aşamaları için çıkarımın eğitimi yakalamasının önemini vurguladı. Itau BBA'nın Outperform tavsiyesini sürdürmesi, firmanın NVIDIA'nın hisse performansına yönelik olumlu görüşünün devam ettiğini gösteriyor.
Diğer son haberlerde, NVIDIA beklentileri aşan 35,1 milyar $ rekor toplam gelir rapor etti ve gelecek çeyrek için gelir beklentisi 37,5 milyar $ ile piyasa tahminleriyle uyumlu. Şirketin Blackwell çiplerinin gelir akışlarına önemli katkı sağlaması bekleniyor ve üretim sevkiyatlarının dördüncü çeyrekte artması öngörülüyor.
William Blair, Rosenblatt Securities, Cantor Fitzgerald ve Benchmark dahil olmak üzere analist firmaları, şirketin güçlü finansal performansı ve Blackwell ürün hattının beklenen başarısı nedeniyle NVIDIA için olumlu derecelendirmelerini sürdürdü ve birçoğu hedef fiyatlarını yükseltti.
Blackwell ürününün ilk aşamadaki üretim artışı nedeniyle brüt marjlar üzerinde kısa vadeli baskı olasılığına rağmen, marjların ikinci yarıda toparlanması ve %70'lerin ortasına dönmesi bekleniyor. Blackwell'e olan yüksek talebin, arz kısıtlamaları nedeniyle birkaç çeyrek boyunca arzı aşması bekleniyor.
Şirketin CEO'su Jensen Huang, küme boyutlarının genişlemesini ve NVIDIA'nın pazar hakimiyetini desteklemesi beklenen yapay zekanın geleceğine olan güvenini ifade etti.
Bu son gelişmeler, NVIDIA'nın güçlü finansal performansını ve hızla genişleyen yapay zeka endüstrisindeki stratejik konumunu vurguluyor. Şirketin Blackwell üretiminin planlanandan önde olduğu ve sevkiyatların önceki tahminleri aşması beklendiği bildiriliyor. Çeşitli firmalardan analistler, performanslarına ve sektör gelişmelerine dayalı olarak piyasa beklentilerindeki devam eden ayarlamaları yansıtacak şekilde duruşlarını güncellediler.
InvestingPro Görüşleri
NVIDIA'nın son finansal performansı ve pazar konumu, Itau BBA'nın Outperform tavsiyesi ile uyumlu. InvestingPro verilerine göre, NVIDIA 3,57 trilyon $ piyasa değeri ile yarı iletken endüstrisindeki baskın konumunu yansıtıyor. Şirketin gelir büyümesi özellikle dikkat çekici; 2025 2. çeyrek itibariyle son on iki ayda %194,69'luk çarpıcı bir artış göstererek ürünlerine olan güçlü talebi ortaya koyuyor.
InvestingPro İpuçları, NVIDIA'nın finansal gücünü ve pazar liderliğini vurguluyor. Şirket, finansal istikrarın bir göstergesi olarak 13 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdü. Ayrıca, NVIDIA sermaye yoğun yarı iletken endüstrisinde büyümeyi sürdürmek için çok önemli olan orta düzeyde bir borçla faaliyet gösteriyor.
Yatırımcılar, NVIDIA'nın 67,04 gibi yüksek bir F/K oranıyla işlem gördüğünü, ancak aynı zamanda 0,16 gibi düşük bir PEG oranına sahip olduğunu, bu da mevcut değerlemesinin büyüme beklentileriyle haklı çıkarılabileceğini gösterdiğini not etmelidir. Bu, Itau BBA'nın şirketin kazanç momentumuna ilişkin olumlu görüşüyle uyumludur.
Daha kapsamlı bir analiz isteyen okuyucular için, InvestingPro, NVIDIA'nın finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha derin bir anlayış sunan 22 ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.