Salı günü, Mizuho Securities, 193 milyar dolarlık piyasa değeriyle cerrahi robotik alanında lider olan Intuitive Surgical'ın (NASDAQ:ISRG) hisselerine ilişkin görünümünü, şirketin hisse senedi hedef fiyatını 550 dolardan 570 dolara yükselterek ve Nötr duruşunu koruyarak revize etti.
Bu revizyon, firmanın Intuitive Surgical'ın yeni DV5 cerrahi robot sisteminin yaklaşan lansmanının potansiyel piyasa etkisine ilişkin beklentisini yansıtıyor. Şirketin hisse senedi, yılbaşından bu yana %60,66'lık bir getiri sağlayarak ve 52 haftalık zirvesine yakın işlem görerek dikkat çekici bir güç sergiledi.
1.400'den fazla hisse senedinin kapsamlı analizini sunan InvestingPro'ya göre, şirket şu anda kendi Adil Değer modeline göre aşırı değerlenmiş görünüyor.
Mizhuo'nun analizi, şirketin 2014 yılındaki önceki Xi sistem lansmanıyla paralellikler kuruyor; bu lansmanda ilk üç yıl içinde yaklaşık 1,1 bin sistem konuşlandırılmıştı. Firma, sistem başına 2 milyon dolarlık ortalama satış fiyatı (ASP) baz alındığında, toplam sermaye fırsatının yaklaşık 2,3 milyar dolar olacağını öngörüyor.
Ancak, kiralama düzenlemelerinin bu finansal etkiyi daha uzun bir süreye yayabileceğini belirtiyor. InvestingPro verileri, Intuitive Surgical'ın güçlü likidite oranları ve sağlam karlılık metrikleriyle desteklenen 3,14 (MÜKEMMEL) puanla mükemmel finansal sağlığa sahip olduğunu gösteriyor.
Mizuho, hastanelerin DV5 sistemlerini satın almayı veya kiralamayı seçmesinden bağımsız olarak, bu güncellemenin Intuitive Surgical'ı potansiyel olarak uzun bir süre finansal tahminleri aşma ve yükseltme konumuna getirdiğini öngörüyor. Firma, Intuitive Surgical için belirgin ve çekici piyasa fırsatını kabul ediyor, ancak tedarik kısıtlamalarının zirve benimseme aşamasını 2025'in ilerleyen dönemlerine kadar geciktirebileceğine de işaret ediyor.
Firma ayrıca, Johnson & Johnson'ın Ottava ve Medtronic'in Hugo gibi rakip sistemler hakkında az sayıda güncelleme olmasının, Intuitive Surgical'ın önemli piyasa liderliğini vurguladığını belirterek, şirketin rakiplerine karşı rekabet avantajını vurguladı.
2025'e bakıldığında, Mizuho, DV5 cerrahi robotunun tam ölçekli lansmanının Intuitive Surgical için belirleyici bir faktör olacağını, üretim verimsizlikleri nedeniyle kazançlar ve kar marjları üzerinde ilk etkilerin görüleceğini bekliyor. Ancak, bu sorunlar çözüldükten sonra, DV5'in robotik sistemlerin ve prosedürlerin benimsenmesini sürdürmesi bekleniyor.
Diğer son haberlerde, Intuitive Surgical, güçlü kazanç raporunun ardından birkaç analist yükseltmesine konu oldu. Bernstein SocGen Group, şirketin hisseleri için hedef fiyatını 650,00 dolara yükseltti ve Üstün Performans notunu korudu. Yeni hedef, şirketin makroekonomik görünümü, dV5 cerrahi sisteminin lansmanındaki ilerleme ve diğer stratejik girişimler hakkında yapılan bir ocak başı sohbetinden bilgi aldı.
Morgan Stanley de Intuitive Surgical'ın hisse senedini Eşit Ağırlıklı'dan Fazla Ağırlıklı'ya yükseltti ve şirketin sağlık robotiği sektöründeki uzun vadeli beklentileri konusunda iyimserliği yansıttı. Ayrıca, Erste Group notunu Tut'tan Al'a revize ederek, 2024 ve 2025 için hem satışlarda hem de karlarda çift haneli yüzdelik büyüme oranları öngördü.
Intuitive Surgical, DaVinci prosedürlerinde %18'lik artış ve güçlü sistem yerleşimleriyle desteklenen üçüncü çeyrekte gelirlerinde yıllık bazda %17 artışla 2 milyar dolara ulaştığını bildirdi. Şirket ayrıca 2024 tam yılı prosedür büyüme tahminini %16 ile %17 aralığına ayarladı.
Piper Sandler ve RBC Capital Markets da şirketin güçlü kazanç raporunun ardından hedef fiyatlarını yükseltti. Çin'deki fiyatlandırma baskılarına rağmen, Intuitive Surgical 2025 ortasına kadar DaVinci 5'in geniş çaplı lansmanına hazırlanıyor ve Ion sistemini uluslararası alanda, özellikle Çin ve Avrupa'da genişletmeyi planlıyor. Bunlar Intuitive Surgical için son gelişmeler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.