Pazartesi günü, Mizuho Intuit (NASDAQ:INTU) (NASDAQ:INTUI) için Outperform notunu korudu ve fiyat hedefini önceki 725 dolardan 750 dolara yükseltti. Bu düzenleme, Intuit'in geçen Cuma günü hisse fiyatlarındaki düşüşe rağmen güçlü ilk mali çeyrek sonuçlarını takip ediyor. Düşüş, daha yumuşak ikinci çeyrek tahminleri ve 2025 mali yılı rehberliğinin yinelenmesi konusundaki endişelere atfedildi.
Intuit'in ikinci çeyrek rehberliği piyasa beklentilerinin biraz altındaydı. Mizuho bunu, gerçek bir gelir kaybından ziyade, gelirin ikinci çeyrekten üçüncü çeyreğe stratejik bir kaymasına bağlıyor. Bu kayma, Desktop TurboTax için promosyonların zamanlamasından kaynaklanıyor. Mizuho ayrıca, Intuit'in geleneksel olarak tam yıl rehberliğini üçüncü mali çeyreğe kadar güncellemediğine dikkat çekti.
İlk çeyrek sonuçları özellikle güçlüydü ve CreditKarma'dan beklenmedik bir artış geldi. Bu sonuçlar ışığında Mizuho, Intuit hisselerindeki son satışın haksız olduğunu öne sürüyor ve bu zayıflık döneminde hisse alımını öneriyor. Firma, QuickBooks'un yukarı pazara hareketi ve Tüketici segmentindeki sürekli çift haneli büyüme ile desteklenen 2025 mali yılında Intuit için daha fazla büyüme potansiyeli öngörüyor.
750 dolarlık yeni fiyat hedefi, gelecek on iki ay için 34x işletme değeri/serbest nakit akışı (EV/FCF) çarpanını ima ediyor, bu da mevcut 29x'ten bir artışı işaret ediyor. Mizuho'nun analizi, Intuit'in gelecekteki performansına ve şirketin çeyrek dönem kazançlarındaki geçici kaymaları yönetme yeteneğine olan güveni gösteriyor.
Diğer son haberlerde, bir finansal yazılım şirketi olan Intuit, yaklaşık 144 milyon dolar beklentileri aşarak 3,28 milyar dolar ilk çeyrek geliri bildirdi. Şirket ayrıca beklenenin 0,14 dolar üzerinde 2,50 dolar hisse başına kazanç (EPS) rapor etti. Bu performans büyük ölçüde Global Business Services (GBS) Online Ekosisteminde %20'lik bir artış ve Intuit'in portföyünün bir parçası olan Credit Karma'da %29'luk bir artışla desteklendi. Bu güçlü sonuçlara rağmen, Piper Sandler Intuit için fiyat hedefini önceki 768 dolardan 765 dolara hafifçe düşürdü ve hisse senedi için Overweight notunu korudu.
Şirketin son gelişmeleri arasında, yeni kullanıcıları çekmek için finansal görevleri basitleştirmeye odaklanan stratejik bir dönüşüm de yer alıyor. CEO Sasan Gadarzi ve CFO Sandeep Ojala, yapay zekanın dönüştürücü etkisini ve şirketin orta pazar ve küçük iş müşterilerine hizmet etme konusundaki ilerlemesini vurguladı. Ancak, bu dönemde masaüstü gelirlerinde bir düşüş de kaydedildi.
Intuit'in hisse senedi %5'lik bir düşüş yaşarken, bu büyük ölçüde şirketin tam yıl rehberliğini ayarlamadan koruma kararı ve yeni yönetimin vergi beyannamelerini basitleştirme girişiminden TurboTax ürününe yönelik potansiyel zorluklardan kaynaklanıyor. Piper Sandler'ın analizi potansiyel dış riskleri gösteriyor, ancak şirketin 2025 mali yılına güçlü başlangıcını yansıtarak Intuit hissesi için Overweight notunu yeniden onaylıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Intuit'in güçlü pazar konumu ve finansal performansı, InvestingPro'dan alınan son verilerle daha da vurgulanıyor. Şirket, yazılım endüstrisindeki önemli varlığını yansıtan 179,26 milyar dolarlık önemli bir piyasa değerine sahip. Intuit'in 2025 1. çeyreği itibarıyla son on iki ay için %79,61'lik etkileyici brüt kâr marjı, operasyonel verimliliğini ve fiyatlandırma gücünü vurguluyor.
InvestingPro İpuçları, Intuit'in 14 yıl üst üste temettüsünü artırdığını ortaya koyuyor, bu da hissedar getirilerine olan bağlılığını gösteriyor. Bu, Mizuho'nun şirketin gelecekteki performansına ilişkin olumlu görüşüyle uyumlu. Ek olarak, Intuit'in son on iki aydaki %12,48'lik gelir büyümesi, analistin özellikle QuickBooks ve Tüketici segmentlerinde sürekli büyüme potansiyeli beklentisini destekliyor.
Intuit'in 66,02'lik yüksek bir F/K oranıyla işlem gördüğünü belirtmek gerekir, ancak bu değerleme güçlü pazar konumu ve büyüme beklentileri bağlamında değerlendirilmelidir. Daha kapsamlı analiz arayan yatırımcılar, Intuit'in finansal sağlığı ve piyasa performansı hakkında daha derin içgörüler sunan 13 ek InvestingPro İpucunu bulabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.