JPMorgan, Pazartesi günü Cummins Inc. (NYSE:CMI) hakkındaki duruşunu revize ederek, hisse senedini Düşük Ağırlıklı'dan Nötr'e yükseltti ve fiyat hedefini önceki 355 dolardan 420 dolara çıkardı. Bu düzenleme, şirketin özellikle Dağılım ve Güç Sistemleri segmentlerindeki potansiyel satış büyümesinin yeniden değerlendirilmesinin ardından geldi.
Şu anda 379,60 dolardan işlem gören hisse senedi, yılbaşından bu yana %62,17'lik dikkat çekici bir momentum gösterdi. InvestingPro verilerine göre, yedi analist yakın zamanda önümüzdeki dönem için kazanç tahminlerini yukarı yönlü revize etti.
Firmanın analizi, Cummins için daha yüksek satış büyüme oranları beklentisini gösteriyor. 25 Aralık için hisse başına kazanç (EPS) tahmini yaklaşık 22,96 dolar olup, bu yıllık bazda yaklaşık %12'lik bir artışı gösteriyor. 26 Aralık için EPS tahmini 27 dolara yükseliyor, bu da yıllık bazda yaklaşık %18'lik bir artış anlamına geliyor.
Bu iyimser projeksiyonlara rağmen, firma kapasite kısıtlamaları konusundaki endişeler nedeniyle muhafazakar bir yaklaşım sergilemeyi tercih etti. InvestingPro analizi, şirketin 25,23x F/K oranıyla işlem gördüğünü gösteriyor. Bu 52,07 milyar dolar piyasa değerine sahip makine liderini kapsayan kapsamlı Pro Research Raporu'nda ek bilgiler mevcuttur.
JPMorgan'ın revize edilmiş görünümü, Cummins'in çok yıllık büyüme potansiyelinin yeniden değerlendirilmesine dayanıyor. Özellikle daha önce düşük tahmin edilen veri merkezleriyle ilgili faktör öne çıkıyor. Firma, Cummins'in yılın başlarındaki Analist Günü'nden bu yana Accelera tarafında artan zorluklarla karşılaşmasına rağmen, 2030'a kadar uzun vadeli %25+ artışlı FAVÖK marjı hedefini önemli ölçüde aşabileceğini kabul ediyor.
Rapor ayrıca JPMorgan'ın 2026 için kamyon üretimine ilişkin iyimser bakış açısını, ACT Research'ün daha az iyimser görüşüyle karşılaştırıyor. JPMorgan, Cummins'in önümüzdeki çeyreklerde yukarı yönlü kazanç revizyonları yaşayacağını öngörüyor.
420 dolarlık yeni fiyat hedefi, ilk mali yıl için yaklaşık 16 katlık ileriye dönük fiyat-kazanç (F/K) oranına dayanıyor. Bu, uzun vadeli ortalamanın bir çarpan üzerindedir. JPMorgan, 2026'da beklenen 'zirve' kazançlara rağmen bu daha yüksek F/K oranını haklı çıkarıyor.
InvestingPro'dan alınan teknik göstergeler, hisse senedinin aşırı alım bölgesinde olduğunu ve 382,86 dolarlık 52 haftalık zirvesine yakın işlem gördüğünü gösteriyor. Aboneler, CMI için düzineden fazla ek ProTip ve detaylı değerleme metriklerine erişebilirler.
Diğer güncel haberlerde, Cummins Inc. piyasada önemli hamleler yapıyor. Evercore ISI, Cummins'in hisse senedi notunu In Line'dan Outperform'a yükseltti ve fiyat hedefini 294 dolardan 408 dolara önemli ölçüde artırdı. Bu düzenleme, Evercore'un şirket hakkındaki olumlu görüşünü yansıtıyor. Özellikle şirket, yeni 2027 EPA uyumlu motorunu piyasaya sürmeye hazırlanıyor. Motorun 2026'nın ilk çeyreğinin sonuna kadar piyasaya sürülmesi bekleniyor ve müşterilerin alımları öne çekmesi, potansiyel olarak satışları artırabilir.
Cummins ayrıca güçlü finansal performans sergiledi. Bu, Q3 2024 sonuçlarında görüldü. Şirket, 8,5 milyar dolarlık istikrarlı satış ve FAVÖK'ün 1,4 milyar dolara yükselmesiyle marjın %14,6'dan %16,4'e çıktığını bildirdi. Baird, bu sonuçlara yanıt olarak Cummins için hisse senedi fiyat hedefini 372,00 dolara yükseltirken, Nötr notunu korudu.
Bu gelişmelere ek olarak, Cummins X15N doğal gaz motorunun tam üretimine başladı ve İspanya'da bir elektrolizör üretim tesisi açtı. Bu son gelişmeler, Cummins'in sürdürülebilir çözümlere ve finansal istikrara olan bağlılığını vurguluyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.