Pazartesi günü, Jefferies, NASDAQ:PHAR, Pharming Group hisselerini olumlu bir görüşle takibe aldı ve hisse senedine Al tavsiyesi vererek 14,00$ fiyat hedefi belirledi. Şu anda 565 milyon dolar değerinde olan ilaç şirketi, son on iki ayda %31'lik güçlü bir gelir büyümesi gösterdi.
Şirketin portföyünde iki önemli ilaç bulunuyor: 2010'dan beri onaylı olan ve herediter anjiyoödem (HAE) tedavisinde kullanılan Ruconest ile aktive PI3K-delta sendromu (APDS) için geliştirilen ve Nisan 2023'te ABD'de onay alan Joenja.
Pharming'in stratejisi, ultra nadir hastalıklar için tedavilerin ticarileştirilmesi üzerine kurulu. Bu durumlar, hastaların genellikle özel merkezlerden bakım alması ve sıklıkla hastalığa özgü organizasyonlarla bağlantılı olması nedeniyle potansiyel olarak yüksek değerli pazarlar sunuyor. Bu dinamik, daha küçük bir satış gücü ve azaltılmış genel giderlerle kolaylaştırılmış bir satış sürecine olanak tanıyor, bu da daha yüksek kârlılığa yol açabiliyor.
InvestingPro verilerine göre, bu yaklaşım %89'luk etkileyici brüt kâr marjları ve dönen varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri 3,5 kattan fazla aşması ile güçlü likidite ile sonuçlanmıştır.
Şirket, nadir hastalık kategorisinde ek geç aşama varlıklar satın alarak portföyünü genişletmeyi aktif olarak arıyor. Bu strateji, Pharming'in gelirini artırmanın yanı sıra, özellikle yeni varlıklar mevcut ticari çerçeve içine entegre edilebilirse, kâr marjlarını da artırabilir.
Şu anda, Pharming'in satışları ağırlıklı olarak ABD pazarındadır. Ancak, Joenja'nın beklenen onaylarıyla birlikte, şirketin 2026'dan itibaren Avrupa ve Japonya dahil olmak üzere diğer önemli pazarlarda yeni ticari fırsatları değerlendirmesi bekleniyor. Bu genişleme büyüme için umut verici bir yol sunarken, aynı zamanda bu yeni bölgelerde stratejinin uygulanmasıyla ilgili potansiyel riskleri de beraberinde getiriyor.
InvestingPro analizi, hisse senedinin şu anda düşük değerlendiğini, analist fiyat hedeflerinin 30$ ile 37$ arasında değiştiğini ve önemli bir yukarı yönlü potansiyele işaret ettiğini gösteriyor. Pharming'in büyüme beklentileri ve finansal sağlığı hakkında daha derin bilgiler için yatırımcılar, yalnızca InvestingPro'da bulunan kapsamlı Pro Research Raporu'na erişebilirler.
Diğer güncel haberlerde, Pharming Group NV, üçüncü çeyrekte gelirlerin çeyreklik bazda %12 artarak 74,8 milyon dolara ulaştığını bildirdi, bu rakam Oppenheimer ve konsensus tahminlerinin 78 milyon dolar beklentisinin biraz altında kaldı.
Beklenenden düşük gelire rağmen, şirket 2024 tam yıl gelir rehberliğini 280 milyon dolar ile 295 milyon dolar arasında olacağını teyit etti. Kazanç raporunun ardından Oppenheimer, Pharming Group için yıllık gelir tahminini 297 milyon dolardan 287 milyon dolara revize etti.
Şirketin ana ürünü Ruconest, Haziran 2025'te bir rakibin FDA onayı alması beklentisi nedeniyle belirsizlikle karşı karşıya. Ayrıca, uzun süredir görev yapan CEO Sijmen de Vries'in yaklaşan emekliliği de ek belirsizlik getiriyor. Bu zorluklara rağmen, Pharming Group'un ürün satışları, özellikle %73 oranında büyüyen Joenja ile güçlü bir büyüme gösterdi.
Bu son gelişmeler ışığında Oppenheimer, Pharming Group için Outperform notunu korurken, fiyat hedefini revize etti. Şirket, özellikle Japonya ve Avustralya'daki pazar erişimini artırmaya odaklanarak, boru hattını genişletmeye ve lisanslama fırsatlarına odaklanmaya devam ediyor.
Şirket üçüncü çeyrekte net zarar bildirirken, yılbaşından bu yana gelirler 204,5 milyon dolara ulaştı ve önemli liderlik değişiklikleri ve zorlu küresel sağlık hizmeti ortamında dayanıklılık ve büyüme potansiyeli gösterdi.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.