Pazartesi günü, ICICI Securities, önde gelen Hindistan kişisel bakım şirketi Emami Ltd (HMN:IN) için fiyat hedefini 730,00 INR'den 680,00 INR'ye revize etti. Firma, hisse senedi için İlave (2) notunu korudu. Emami'nin Başkan Yardımcısı ve İcra Kurulu Üyesi Mohan Goenka ile yapılan görüşmenin ardından, firma kararlarını etkileyen birkaç önemli çıkarımı aktardı.
Analist, Emami'nin çift haneli gelir büyümesini sağlamak için önemli bir strateji olarak ek satın almalara baktığını belirtti. Bu yaklaşım, şirketin organik büyümeyi aynı oranda sürdürmesini zorlaştıran dış etkenler karşısında bir yanıt niteliğinde. Firma ayrıca Kesh King ve Fair & Handsome gibi önemli markaları marka yenilemeleri ve genişletmeleri ile canlandırmayı planlıyor.
Emami'nin bir diğer markası olan Navratna'nın, özellikle pazar penetrasyonunu ve benimseme oranlarını artırabilecek elverişli bir yaz sezonuyla güçlü performansını sürdürmesi bekleniyor. Şirketin uluslararası işi ve dijital öncelikli markalarının, Q2FY25'te yaşanan geçici aksaklıkların ardından toparlanması öngörülüyor.
Analist, Emami'nin son beş yıldır faaliyet marjlarını yaklaşık %26 civarında sürdürme becerisini vurguladı. Bu başarı, genellikle genel ticarete kıyasla daha düşük marjlar sunan organize kanalların artan payına ve dijital öncelikli markaların başlangıçtaki kayıplarına rağmen elde edildi. Emami'nin marka portföyünün dayanıklılığı, bu marjları korumada kilit bir faktör olmuştur.
Ayrıca, analistin yorumlarına göre, bu segmentlerin karlılığındaki potansiyel iyileşme, orta vadede marj genişlemesine yol açabilir. İlave (2) notu, ICICI Securities'in düşürülen fiyat hedefine rağmen hisse senedinin gelecekte piyasanın üzerinde performans gösterme potansiyeli gördüğünü gösteriyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.