Salı günü, DA Davidson, Destination XL Group (NASDAQ:DXLG) için fiyat hedefini önceki 3,50 dolardan 3,00 dolara düşürürken, hisse senedi için Al tavsiyesini korudu. Bu revizyon, Fund 1 Investments'ın DXLG için hisse başına 3 dolar, toplam yaklaşık 128 milyon dolar işletme değeri üzerinden yaptığı devralma teklifini takip ediyor.
Fund 1'in bir yan kuruluşu olan Pleasant Lake Partners, halihazırda DXLG'de %11'lik bir paya sahip. InvestingPro verilerine göre, şirketin mevcut piyasa değeri 142 milyon dolar ve yönetim, hissedar değerini artırmak için aktif olarak hisse geri alımları yapıyor.
DXLG yönetimi, şirketi 2025 mali yılı için konsensüs FAVÖK tahminlerinin yaklaşık 4,5 katı değerleyen teklifi kabul etti. Ancak bu rakam, DA Davidson'ın aynı dönem için 23,4 milyon dolarlık kendi FAVÖK tahmininin 5,5 katına daha yakın. Perakendecinin karşılaştırılabilir mağaza satışları son altı çeyrektir yavaşlıyor, bu da zorlu bir perakende ortamındaki zorlukları gösteriyor.
InvestingPro'dan alınan güncel ticaret metrikleri, 10,2x EV/FAVÖK oranı ve 15,6x F/K oranı gösteriyor, bu da devralma teklifinin mevcut ticaret çarpanlarına göre önemli bir indirim sunduğunu gösteriyor.
Fund 1'in teklifi, Nordstrom'un halka açık olmaktan çıkma duyurusuyla aynı güne denk geliyor, bu da perakende sektöründe bir trendi işaret ediyor. DXLG'nin Nordstrom'a kıyasla daha düşük FAVÖK marjları göz önüne alındığında, teklif DXLG hissedarları için potansiyel olarak avantajlı görülüyor.
DA Davidson'ın fiyat hedefi indirimi, 2025 mali yılı için FAVÖK tahminlerinin 5,5 katına dayanıyor. Firma, daha fazla detay ortaya çıkana kadar DXLG'nin hisse fiyatının devralma teklifinin üzerine çıkma potansiyelinin sınırlı olduğunu belirtiyor. Hedef fiyatın düşürülmesine rağmen, firma Al tavsiyesini yineliyor ve raporun yazıldığı sırada DXLG hisselerinin 2,55 dolardan işlem gördüğünü, yeni 3,00 dolarlık fiyat hedefine göre yaklaşık %18'lik bir yükseliş potansiyeli olduğunu belirtiyor.
Diğer güncel haberlerde, Destination XL Group (DXL), 2024 mali yılının üçüncü çeyreğinde zorlu bir dönem geçirdiğini bildirdi. Net satışlar önceki yılın aynı çeyreğindeki 119,2 milyon dolardan 107,5 milyon dolara düştü. Şirket ayrıca karşılaştırılabilir satışlarda önemli bir düşüş ve azalan tüketici trafiği yaşadı.
Buna rağmen DXL, performansı iyileştirmek için müşteri segmentasyonu, e-ticaret platformunu yenileme ve Nordstrom Marketplace ile genişletilmiş ortaklık gibi stratejik girişimler uyguluyor. Şirket, tam yıl satış rehberliğini yaklaşık 470 milyon dolar olarak revize etti. İleriye dönük olarak, DXL dördüncü çeyrekte karşılaştırılabilir satışların orta haneli negatif seviyelerde olmasını bekliyor.
DXL'nin CEO'su Harvey Kanter, tüketici duyarlılığındaki potansiyel iyileşmeler konusunda iyimserliğini dile getirdi. Mevcut ekonomik zorluklara rağmen, şirket müşteri tabanına hizmet verme konusundaki kararlılığını sürdürüyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.