Pazartesi günü Citi, Zurich Insurance Group AG (ZURN:SW) (OTC: ZURVY) için görünümünü güncelledi ve hedef fiyatı 488,00 CHF'den 550,00 CHF'ye yükseltti. Firma, hisse senedi için Nötr tavsiyesini korudu. Bu düzenleme, şirketin geçen hafta düzenlediği Sermaye Piyasaları Günü'nün (CMD) ardından analistlerin kullandığı finansal modelin gözden geçirilmesini takiben yapıldı.
İncelemede Citi, doğal afetlerin (Nat Cats) beklenen etkisi nedeniyle Zurich Insurance'ın 2024 hisse başına kâr (EPS) tahminini %7 oranında aşağı yönlü revize etti. Bununla birlikte, firma ilk kez 2027 tahminlerini sundu. 2025 ve 2026 projeksiyonları çoğunlukla sabit kaldı ve yalnızca artı veya eksi %1'lik küçük ayarlamalar yapıldı. Bu küçük revizyonlar, iyileştirilmiş birleşik faaliyet oranı (COR) beklentilerini hesaba katarken, yıllık 1 milyar dolarlık varsayılan geri alımın kaldırılmasıyla dengeleniyor. Citi artık bu tür geri alımların düzenli olmaktan ziyade isteğe bağlı olacağına inanıyor.
Citi'nin raporu, Zurich Insurance'ın sermaye dağıtımı konusunda içgörüler sunarak, zaman içinde tahminlerine yönelik yukarı yönlü risk potansiyeli olduğunu öne sürdü. Firmanın mevcut tahminleri, ABD doları cinsinden EPS için %9'luk bir bileşik yıllık büyüme oranını (CAGR) içeriyor. Ek olarak Citi, 2027 yılına kadar 9,8 milyar dolarlık örtülü bir İş Faaliyet Kârı (BOP) hedefi öngörüyor.
Firma ayrıca, sigorta şirketi performans metriklerinin merkezinde yer alan güncellenmiş COR tahminleri sundu. Citi şimdi 2025'te %93,3, 2026'da %92,8'e iyileşen ve 2027'de %92,6'ya ulaşan bir COR bekliyor. Revize edilen hedef fiyat, önceki hedefe göre %13'lük bir artışı temsil ederken, Nötr tavsiyesi yinelendi ve bu da hisse senedinin gelecekteki performansına yönelik temkinli bir iyimserlik duruşunu işaret ediyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.