Rusya’nın 24 Şubat’ta Ukrayna’yı işgalinin ardından, ABD ve diğer ülkelerin askeri harcamalarını artırmasıyla birlikte dünyanın en büyük savunma şirketi olan Lockheed Martin (NYSE:LMT) için gelecek daha parlak görünüyor. Bir savaşın ne zaman başladığını herkes bilir, ancak malesef ne zaman biteceğini kimse bilmez. Bu yüzden, LMT’nin güvenlik hizmetlerine ve havacılık alanındaki teknolojisine yönelik ihtiyaç artıyor.
Bu saldırının, bazılarının iddia ettiği gibi 3. Dünya Savaşı’na yol açacağına dair korkular devam etse de, muhtemelen LMT hissedarları bile hisse fiyatında ne kadar artış getirirse getirsin bunun yaşanmasını istemez.
Lockheed Martin 2022 ilk çeyrek sonuçlarını 19 Nisan Salı günü piyasa açılışı öncesinde yayımlayacak. Analistler 15,64 milyar dolarlık gelirle birlikte, hisse başına 6,21 dolar kâr açıklanmasını bekliyor. Bu figürler geçtiğimiz yılın ilk çeyreğindeki 16,26 milyar dolarlık gelir ve hisse başına 6,56 dolar kârın altında olsa da, ilk çeyrek raporu Doğu Avrupa’daki çatışma sonucu gelirde yaşanan artışı neredeyse hiç yansıtmayacak.
Lockheed Martin hisseleri 29 Mart’ta görülen düşük seviyeden bu yana %7 değer kazandı ve 2022 başından bu yana %32 yükselmiş durumda. Ek olarak, teknik indikatörler de hissenin yukarı yönlü çizgisine devam edeceğini gösteriyor.
Fiyat, yalnızca dokuz seanstaki neredeyse %25’lik yükselişin ardından boğa eğilimli olan simetrik bir üçgeni tamamladı. Mart başındaki kazançlara ilk başta şaşıran tacirler hızla kâr satışları yaparak, hisseyi 16 Mart’a kadar %14,3 düşürdü.
Fiyat daha sonra yeniden yükseldi ve bunu bir düşüş takip etti, ancak sonrasındaki her hareket daha küçük boyutluydu. Yeni bir sıçrama sonrasında bile, kesintisiz talep kazançlar sonrasındaki düşüşlerin yalnızca kâr satışları olduğunu gösterdi. Yukarı yöndeki kırılma talebin arza baskın geldiğini doğruluyor.
Ancak simetrik üçgen konusunda biraz kararsızız. Yukarı yönde kırılmanın, modelin yaklaşık üçte ikisinde yaşanmasını tercih ederdik. Üçgenin zirve noktasından yapılan çıkış beklediğimiz patlayıcı etkinin bir kısmını tüketmiş olabilir.
Aynı zamanda, bu kadar güçlü bir kırılmayı destekleyecek bir hacim patlamasına da tanık olmadık. Belki de daha uzun vadeli görünüm bir netlik sağlayabilir.
Aylık grafikte, 2016 ortasından bu yana ilk kez üst üste altı ay boyunca kesintisiz kazanımlar görülüyor ve Aralık 2018 – Ocak 2022 arasında simetrik bir üçgen tamamlanmış olabilir. Yukarı yönde kırılma, uzun vadeli yükseliş trendinin devamının sinyalini verdi.
Ancak boğalar şimdi 2018’den beri gelen bir yükseliş kanalının tepesini kırmakta zorlanabilir. Hacim sıçramaları düşüşteydi ve bu da modelin desteğini yeniden test etmek amacıyla 400 dolara doğru bir geri dönüş hareketine yönelik argümanı güçlendiriyor.
Tabi ki bu Rusya’nın saldırılarının dozunu daha da artırarak küresel askeri talebi yükseltmemesine bağlı. Böyle bir senaryoda, yükseliş kanalının tepesinden yaşanacak bir kırılma daha da keskin bir yükselişi getirebilir.
İşlem Stratejileri
Korumacı tacirler aylık geri dönüş hareketini ya da yükseliş kanalından yapılacak kırılmayı beklemeli.
Ilımlı tacirler fiyatın günlük grafikteki simetrik üçgenin sağlamlığını doğrulamasını beklemeli.
Agresif tacirler günlük simetrik üçgene doğru, aylık kanalın tepesine denk gelecek potansiyel bir geri dönüş hareketine güvenerek açığa satış yapabilir.
İşlem ne kadar agresifse, başarısı da o kadar disiplinli bir para yönetimine bağlıdır. Aşağıda, bir işlem planının temel noktalarını gösteren bir örnek sunuyoruz. Örneğin net ve anlaşılabilir olması adına, figürler yuvarlak olarak verilmiştir. Zamanlamanıza uygun olarak giriş ve çıkış noktalarınızı düzenleyebilirsiniz ve yuvarlak sayıları psikolojik destek ve direnç noktaları olarak değerlendirebilirsiniz.
İşlem Örneği – Kısa Pozisyon
- Giriş: 470 dolar
- Zarar Durdurma Satışı: 475 dolar
- Risk: 5 dolar
- Hedef: 450 dolar
- Kazanç: 20 dolar
- Risk-Kazanç Oranı: 1:4