- Hâlâ cazip bir temettü verimi sunan kaliteli hisseleri bulmak zorlaşıyor.
- Calgary merkezli Enbridge, yıllık %6'nın üzerinde verimiyle güvenilir bir temettü ödeyicisi.
- BCE, 1949'dan bu yana her yıl temettüsünü artırdı; bu, 73 yıllık istikrarlı bir gelir artışı demektir.
- Verim: %6,15
- Çeyreklik ödeme: 0,66 dolar
- Piyasa Değeri: 87 milyar $
- Verim: %5,6
- Çeyreklik ödeme: 0,71 dolar
- Piyasa Değeri: 46 milyar dolar
Artan enflasyon ve resesyon korkuları nedeniyle piyasanın en güvenli alanlarına sürekli girişlerin yaşandığı bir yılın ardından, piyasa gelir getiren bir portföy oluşturmak isteyenler için tersine dönmüş gibi görünüyor.
S&P 500 şirketleri tarafından ödenen ortalama temettü verimi şu anda %2 civarında seyrediyor ve bu da ortalama enflasyon oranının oldukça altında. Buna uygun olarak, piyasadaki en iyi temettü hisselerinden bazıları düşük tek haneli rakamlarda verimler sunuyor.
Ancak ABD'li şirketler mevcut piyasa ortamı nedeniyle ödemelerini artırmakta zorlanırken, sınırın kuzeyinde %6 civarında getiri sağlayan güçlü şirketler bulabiliriz.
Bu tür iki şirkete yakından bakalım:
1. Enbridge
Kuzey Amerika'nın en büyük doğal gaz ve petrol boru hattı işletmecisi olan Calgary merkezli Enbridge (NYSE:ENB), yıllık %6'nın üzerindeki verimiyle güvenilir bir temettü ödeyicisi.
Yüksek temettü verimleri genellikle bir tehlike işaretidir ve ufukta temettü kesintisine yönelik bir risk gösterir. Ancak Enbridge, güçlü nakit akışları ve çeşitlendirilmiş bir faaliyet zemininin desteğine sahip, nispeten güvenli bir kamu hizmetleri şirketi.
Ayrıca, Enbridge altmış yılı aşkın bir süredir istikrarlı bir şekilde temettü ödüyor. Son 27 yılda, temettü verimi ortalama %10'luk bir yıllık bileşik büyüme oranı ile büyüdü.
Kaynak: InvestingPro
Enbridge'in faaliyetleri birçok iş kolu ve coğrafya genelinde çeşitlendirilmiş durumda ve bu da şirketin ekonomik düşüş dönemini diğer şirketlere kıyasla daha iyi atlatmasına yardımcı oluyor.
Örneğin, COVID-19 salgını her alanda petrol tüketimine zarar verirken, Enbridge'in nakit akışlarının yaklaşık %30'unu oluşturan gaz iletimi, dağıtımı ve depolama faaliyetleri şirketi korumuş ve temettü ödemelerini kurtarmıştır.
Enbridge son üç yıldır bir yeniden yapılandırma planı kapsamında varlıklarını satıyor, en güçlü yönlerine odaklanıyor ve borçlarını azaltıyordu. Bu önlemler, istikrarlı bir gelir artışı hedefleyen uzun vadeli yatırımcıların yararına olacaktır.
Enbridge geçen ay, British Columbia'daki Woodfibre LNG projesinin inşası ve işletilmesine yatırım yapmayı kabul ederek, bir sıvılaştırılmış doğal gaz terminaline ilk yatırımını yapmış oldu.
Singapur merkezli Pacific Energy Corp ile yapılan bir anlaşmaya göre, Enbridge 5,1 milyar dolarlık LNG projesinde %30 hisseye sahip olacak. Enbridge bu yatırımı, Rusya'nın Ukrayna'daki savaşından kaynaklanan arz kesintileri sebebiyle enerji fiyatlarında ve küresel doğal gaz talebinde yaşanan hızlı yükselişin ortasında yaptı.
2. BCE
Elektrik ve doğal gaz şirketleri gibi, Kanadalı telekom operatörleri de yatırımcılara sürekli büyüyen bir gelir akışı elde etmek için sağlam bir seçenek sunuyor. Ülkenin en büyük telekom operatörü BCE (NYSE:BCE), özellikle de %6'ya yaklaşan temettü verimiyle dikkate alınması gereken bir aday.
BCE, 1949'dan bu yana temettüsünü her yıl artırdı. Bu, 73 yıllık istikrarlı bir gelir artışı demek.
Şirket bu yıl, 5G ağını genişletmek ve 900.000 müşteri binasını daha fiber optik hatlara bağlamak için 5 milyar dolar yatırım yapıyor. Kanada telekom pazarındaki hakim konumu sayesinde, Toronto merkezli BCE'nin uzun vadeli yatırımcılarını ödüllendirmeye devam etmesi güçlü bir olasılık.
Kaynak:InvestingPro
Yakın tarihte verdiği bir röportajda, BCE CEO'su Mirko Bibic telekom şirketinin enflasyonist baskılara rağmen tüketicilerin 5G'ye geçişinden fayda sağladığını söyledi:
"5G müşterileri telefonlarını ve verilerini neredeyse iki kat daha fazla kullanıyor ve yaklaşık yüzde 20 daha fazla harcıyorlar, bu nedenle 5G'de sağlıklı bir büyüme görüyoruz. İnternet tarafında ise, müşteriler daha yüksek hızlı planlara abone oluyor. Dolayısıyla şu ana kadar gördüklerimiz oldukça sağlıklı ve alacaklarımız üzerinde herhangi bir baskı görmüyoruz... yani ödemeler de güçlü."
BCE yatırımcılarına büyük bir sermaye kazancı sağlamayabilir, ancak istikrarlı bir gelir akışı oluşturmayı amaçlayan uzun vadeli yatırımcılara uygun, güvenilir bir temettü ödeyen hissesi.
25 yıl önce BCE hisselerine yapılan 10.000 dolarlık bir yatırımın, temettüler yeniden yatırıldığında bugünkü değeri yaklaşık 200.000 dolar.
Açıklama: Yazar ENB ve BCE hisselerine sahiptir.