Applied Optoelectronics, Inc. (AOI) 2024'ün üçüncü çeyreğinde gelir tahminlerini aşarak 65,2 milyon dolar gelir elde etti. Bu rakam, geçen yılın aynı dönemine göre %4, bir önceki çeyreğe göre ise %51 artış anlamına geliyor. Şirket, %25'lik GAAP dışı brüt marj elde ederken, hisse başına 0,21 dolar GAAP dışı zarar açıkladı. Beklenenden daha yüksek olan bu zarar, özellikle veri merkezi sektöründeki artan araştırma ve geliştirme giderlerine bağlandı. Veri merkezi gelirlerinde yıllık bazda düşüş yaşanmasına rağmen, şirket çeyreklik bazda önemli bir artış kaydetti. CATV segmentinin geliri, 1,8 GHz amplifikatörlere olan yüksek talep nedeniyle artış gösterdi ve sektörün DOCSIS 4.0 teknolojisine geçişiyle birlikte daha fazla büyüme bekleniyor.
Önemli Noktalar
- Applied Optoelectronics, kendi tahminlerini aşarak 3. çeyrekte 65,2 milyon dolar gelir açıkladı.
- GAAP dışı hisse başına zarar, ağırlıklı olarak artan AR-GE maliyetleri nedeniyle 0,21 dolar oldu.
- Veri merkezi gelirleri yıllık bazda %16 düşerek 40,9 milyon dolara geriledi, ancak çeyreklik bazda %90 arttı.
- CATV segmenti, yıllık bazda %104 artışla 20,9 milyon dolar gelir bildirdi.
- Şirket, veri merkezi ve CATV segmentlerinde daha fazla büyüme bekliyor ve gelecek ürün hatları için önemli sermaye yatırımları planlıyor.
- Applied Optoelectronics, özellikle üretken yapay zeka altyapı ihtiyaçlarının artmasıyla uzun vadeli talep konusunda iyimser.
Şirket Görünümü
- 4. çeyrek gelirinin 94 milyon dolar ile 104 milyon dolar arasında olması bekleniyor.
- GAAP dışı brüt marjın %27,5 ile %29,5 arasında olması öngörülüyor.
- Faaliyet giderlerinin 28 milyon dolar ile 30 milyon dolar arasında kalması muhtemel.
- Şirket, 1,9 milyon dolar zarar ile 1,7 milyon dolar kar arasında GAAP dışı net gelir öngörüyor.
Olumsuz Noktalar
- Veri merkezi geliri geçen yılın aynı çeyreğine göre %16 düştü.
- GAAP dışı brüt marj 2023'ün 3. çeyreğindeki %32,5'ten 2024'ün 3. çeyreğinde %25'e geriledi.
- 17,8 milyon dolar veya hisse başına 0,42 dolar GAAP net zarar bildirildi.
Olumlu Noktalar
- Veri merkezi gelirinde çeyreklik bazda %90 artış.
- CATV segment geliri yıllık ve çeyreklik bazda önemli artış gösterdi.
- Şirket, ilk beş veri merkezi müşterisinden üçünü kazandı.
- Uzun vadeli brüt marj hedefi, 800G ve 1,6 terabit ürünlerin büyümesiyle %40 olarak belirlendi.
Beklentilerin Altında Kalan Noktalar
- Şirketin hisse başına 0,21 dolar GAAP dışı zararı beklenenden daha kötüydü.
- Microsoft tedarik gelirinden beklenen çeyreklik 25 milyon dolarlık hedefe ulaşma süreci beklenenden daha yavaş ilerliyor.
Soru-Cevap Bölümünden Öne Çıkanlar
- Stefan Murry, önemli veri merkezi müşterilerinin kazanıldığını doğruladı ve kablo TV marjlarının yakında veri merkezi marjlarını aşmasını beklediklerini belirtti.
- 400G ve 100G çözümlerine olan talep güçlü kalmaya devam ediyor, bu da sağlam altyapı büyümesine işaret ediyor.
- Dr. Thompson Lin, hem veri merkezi hem de CATV işleri için güçlü uzun vadeli talep olduğunu vurguladı.
Sonuç olarak, Applied Optoelectronics özellikle CATV segmentinde güçlü bir talep ve büyüme döneminden geçerken, veri merkezi pazarının gelişen ihtiyaçlarını karşılamak için AR-GE'ye yatırım yapmaya devam ediyor. Şirket, üretken yapay zeka altyapı patlamasından ve veri merkezi ile CATV alanlarında devam eden daha gelişmiş teknolojilere geçişten yararlanmayı hedefleyen önemli yatırımlarla geleceğe dair temkinli bir iyimserlik sergiliyor.
InvestingPro Öngörüleri
Applied Optoelectronics, Inc. (AOI), son finansal performansı ve pazar konumu ile dikkat çekici bir direnç ve büyüme potansiyeli gösterdi. InvestingPro verilerine göre, şirketin piyasa değeri 1,01 milyar dolar olup, bu durum yatırımcıların gelecek beklentilerine olan güvenini yansıtıyor.
Kazanç raporunda belirtilen zorluklara rağmen, AOI güçlü bir piyasa performansı sergiledi. InvestingPro İpuçları, şirketin son bir yılda %81,73'lük bir fiyat toplam getirisi ile yüksek bir getiri elde ettiğini gösteriyor. Bu durum, şirketin özellikle üretken yapay zeka altyapı sektöründeki uzun vadeli talep konusundaki iyimser görüşüyle uyumlu.
Hisse senedi şu anda 52 haftalık zirvesine yakın bir seviyede işlem görüyor ve fiyatı 52 haftalık zirvesinin %97,34'ünde bulunuyor. Bu, yatırımcıların AOI'nin potansiyeline olumlu baktığını gösteriyor. Özellikle veri merkezi segmentindeki güçlü çeyreklik büyüme ve CATV gelirindeki önemli yıllık artış bu durumu destekliyor.
Ancak, AOI'nin şu anda karlı olmadığını belirtmek önemli. 2024'ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ay için -9,05'lik negatif F/K oranı bunu gösteriyor. Bu durum, şirketin bildirdiği GAAP net zararı ve analistlerin bu yıl karlılık beklememesi yönündeki InvestingPro İpucu ile uyumlu. AR-GE'ye devam eden yatırımlar ve Microsoft tedarik gelirinin beklenenden daha yavaş artması, bu kısa vadeli karlılık zorluğuna katkıda bulunabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları ve öngörüler sunuyor. AOI için 5 tane daha InvestingPro İpucu mevcut olup, bunlar şirketin finansal sağlığını ve pazar konumunu anlamak için değerli bağlam sağlayabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.