Roku (ROKU), Seaport Research Partners tarafından Sat'tan Nötr'e yükseltildi ve firma hisse senedi için 75 $ fiyat hedefini kaldırdı.
Analistler analizlerinde, araştırma şirketinin reklam faaliyetlerine ilişkin incelemelerine atıfta bulundular. Analistler, "ROKU dördüncü çeyrek 2023 reklam geliri tahminimizi, bir önceki tahmin olan %9,1'den %12,5'lik bir artışa revize ediyoruz" dedi.
"Bu revizyonlara ilişkin gerekçemiz, geçtiğimiz ay ve daha uzun bir süre boyunca dijital reklam alıcılarıyla yaptığımız istişarelere dayanıyor" diye devam ettiler. "Bu görüşmelerde, çeşitli sektörlerde ve reklam bütçesi büyüklüklerinde müşterilerinin reklam bütçelerini ve kampanyalarını yönetmekten sorumlu olan dijital reklam alıcılarının, reklam destekli isteğe bağlı video ve bağlantılı TV sektörlerinde harcamalarını orta ila üst onlu yüzdeler aralığında tahsis ettiklerini gözlemledik. Bununla birlikte, ROKU'daki yatırım büyümesi (pazardaki yerleşik konumu göz önüne alındığında) biraz daha azdı ve birkaç yüzde puanı daha düşük bir büyüme oranı gösterdi."
Seaport, ROKU'nun yayın ve bağlantılı TV sağlayıcıları arasında en güçlü talep profillerinden birine sahip olduğunu gösteren kanıtlar buldu. Bu, içerik hacmi ve fiyatlandırmanın olumlu bir karışımına bağlanıyor ve ROKU'nun reklam alanını rakiplerinden daha etkili bir şekilde kullanıyor olabileceği görülüyor, bu da kısmen rekabetçi fiyatlandırmadan kaynaklanıyor olabilir.
Analistler, "Bu noktada hisse senedinin değerlemesine tam olarak ikna olmasak da (2024'te pozitif olması beklenen Düzeltilmiş FAVÖK ile öngörülen 2024 Gelirinin 2,6 katı), daha geniş pazarda önemli bir gerileme olmadığı sürece, hisse senedinin fiyatının artık daha haklı bir aralıkta olabileceğine inanıyoruz" dedi.
Bu makale AI teknolojisinin yardımıyla üretilmiş ve çevrilmiştir ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla ayrıntı için lütfen Hüküm ve Koşullarımıza bakın.