SÃO PAULO - Brezilya'nın önde gelen finansal hizmetler platformu XP Inc. (NASDAQ:XP), yönetim kurulunun yeni bir hisse geri alım programını onayladığını duyurdu. Şirket, 1,0 milyar Brezilya Reali (R$) tutarına kadar A Sınıfı adi hisselerini geri alabilecek. Geri alımlar, piyasa koşullarına bağlı olarak 20 Kasım 2024 tarihinden itibaren programın tamamlanmasına veya 20 Kasım 2025 tarihine kadar (hangisi daha erken gerçekleşirse) açık piyasada veya özel anlaşmalı işlemler yoluyla gerçekleştirilebilecek.
Programın uygulanması, piyasa fiyatları ve genel iş ve piyasa koşulları dahil olmak üzere diğer etkili faktörlere bağlı olacak. Geri alım programı, XP'nin belirli bir sayıda hisse satın almasını gerektirmiyor ve şirket tarafından herhangi bir zamanda ayarlanabilir, uzatılabilir, değiştirilebilir veya sonlandırılabilir.
XP, geri alımları mevcut nakit rezervlerinden finanse etmeyi planlıyor. Yönetim kurulu ayrıca, şirket adına geri alımları gerçekleştirmek üzere bir aracı kurumla anlaşma yapma konusunda yönetime yetki verdi. Bu geri alımlar, SEC Kuralları 10b-18 ve/veya 10b5-1 tarafından sağlanan güvenli liman hükümlerine uygun olarak gerçekleştirilebilir.
Bu stratejik hamle, XP'nin düşük ücretli finansal ürün ve hizmetler sunarak, finansal eğitimi teşvik ederek ve geniş bir yelpazede finansal hizmetlere erişim sağlayarak Brezilya'daki finansal sektör manzarasını dönüştürme misyonunun bir parçasıdır. Şirket, yüksek kaliteli müşteri hizmetine bağlılıkla birlikte yeni finansal ürünler ve teknoloji uygulamaları geliştirerek müşterilerini güçlendirmeyi amaçlıyor.
Geri alınan hisselerin zamanlaması, sayısı ve değeri, düzenleyici kısıtlamalar ve alternatif yatırım fırsatları dahil olmak üzere çeşitli faktörlere bağlı olacaktır. Bu makaledeki bilgilerin XP Inc.'in basın açıklamasına dayandığını ve şirketin planlarının veya beklenen sonuçların bir onayı olarak görülmemesi gerektiğini belirtmek önemlidir.
Diğer güncel haberlerde, Brezilya merkez bankası para sıkılaştırma önlemlerini artırdı ve bu durum ekonomistleri ülkenin zirve borçlanma maliyetleri tahminlerini revize etmeye yöneltti. Son faiz artışının ardından Selic gösterge faiz oranı 50 baz puan artırılarak %11,25'e yükseltildi ve daha fazla artış olasılığı da göz ardı edilmedi.
Faiz artışlarındaki bu hızlanma, inatçı yüksek enflasyona bir yanıt niteliğindedir. Banka şu anda 2026'nın ikinci çeyreğinde enflasyonun %3,6'ya ulaşacağını öngörüyor ki bu resmi %3'lük hedefi aşıyor. Bu tahminler, faizlerin gelecek yıl %12,5'te zirve yapacağı varsayımına dayanıyor.
Bu son gelişmeler ışığında finansal kurumlar tahminlerini revize etti. Brezilya merkezli bir finansal hizmetler şirketi olan XP, artık sıkılaştırma döngüsünün sonunda Selic oranının %13,25'e ulaşmasını bekliyor; bu, önceki %12'lik tahminlerinden bir artışı işaret ediyor. UBS BB de tahminini revize ederek, Selic'in Mart ayında %12,75'e ulaşacağını öngörüyor; bu da Ocak ayı için önceki %12,25'lik tahminlerinden bir artışı gösteriyor.
JP Morgan da projeksiyonunu revize ederek nihai Selic oranını %13 olarak belirledi. Firma başlangıçta döviz kuru baskılarını hafifletmek için koordineli bir küresel gevşeme bekliyordu, ancak şimdi küresel ortamı daha belirsiz görüyor ve yurt dışında daha az gevşemenin başlangıçta tahmin edilenden daha değer kaybetmiş bir reali destekleyeceğini düşünüyor.
InvestingPro Öngörüleri
XP Inc.'in yakın zamanda duyurduğu hisse geri alım programı, şirketin hissedar değerini artırma stratejisiyle uyumlu. InvestingPro verilerine göre, XP'nin piyasa değeri 8,93 milyar dolar olup, bu Brezilya finansal hizmetler sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor.
Bir InvestingPro İpucu, yönetimin agresif bir şekilde hisse geri alımı yaptığını vurguluyor ki bu yeni duyurulan geri alım programıyla tutarlı. Bu hamle, şirketin gelecekteki beklentilerine olan güvenin bir işareti ve hissedar getirilerini artırma çabası olarak görülebilir.
Şirketin finansal sağlığı sağlam görünüyor; 2023 yılının ikinci çeyreği itibariyle son on iki ayda 2,82 milyar dolar gelir elde edilmiş ve bu dönemde %22,31'lik güçlü bir büyüme kaydedilmiş. XP'nin kârlılığı da dikkat çekici; aynı dönem için %69,89'luk brüt kâr marjı ve %29,49'luk faaliyet geliri marjı bulunuyor.
Başka bir InvestingPro İpucu, XP'nin yakın vadeli kazanç büyümesine göre düşük bir F/K oranıyla işlem gördüğünü gösteriyor. 12,29'luk bir F/K oranı ve 0,65'lik bir PEG oranı ile hisse senedi, özellikle büyüme beklentileri göz önüne alındığında, bazı yatırımcılar tarafından düşük değerlenmiş olarak kabul edilebilir.
XP'nin hisse fiyatının son üç ayda önemli ölçüde düştüğünü ve toplam getirinin -%15,7 olduğunu belirtmek gerekir. Bu düşüş, özellikle şirketin sağlam finansalları ve yeni hisse geri alım programı ışığında yatırımcılar için bir fırsat sunabilir.
XP Inc. hakkında daha kapsamlı bir analiz isteyen okuyucular için, InvestingPro şirketin finansal durumu ve piyasa görünümü hakkında daha derin bir anlayış sunan 9 ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.