Salı günü, TD Cowen, Anheuser-Busch InBev'in hissesini (NYSE:BUD) Al'dan Yansız'a indirdi ve yeni fiyat hedefini 68,00$ olarak belirledi. Firma, derecelendirme değişikliğinin nedenini 2025 yılına kadar dengeli bir risk-getiri görünümü olarak açıkladı.
"ABI'nin uzun vadede gelişmekte olan piyasalarda iyi konumlandığını düşünmeye devam etsek de, Çin ve ABD'deki talep baskısının yakın vadede yukarı yönlü potansiyeli sınırlamaya devam edeceğini bekliyoruz," dedi firmanın analistleri.
İndirimeye rağmen, ABI'nin hisse geri alımları yapma olasılığı olumlu bir faktör olarak vurgulandı. Bununla birlikte, ABI'nin bu tür geri alımların zamanlaması ve ölçeği hakkındaki detaylar belirsizliğini koruyor.
Diğer son haberlerde, Anheuser-Busch InBev, 2024'ün ikinci çeyreğinde güçlü sonuçlar açıkladı. ABI dışı ürünlerin brüt ticaret değeri %55 artarak 530 milyon $'a ulaştı. Şirketin FAVÖK'ü %10,2 arttı ve tüm bölgelerde marj genişlemesi görüldü, temel hisse başına kazanç ise %25 yükseldi. Gelir de %2,7'lik önemli bir büyüme kaydetti ve hektolitre başına gelir %3,6 arttı.
Citi, yakın zamanda Anheuser-Busch InBev'in hissesini Nötr'den Al'a yükseltti ve yeni fiyat hedefini 69,00€ olarak belirledi. Finansal kuruluş, şirketin 2024 tam yılı organik FAVÖK büyüme rehberliğini aşacağını öngörüyor ve bunu büyük ölçüde ABD operasyonlarındaki güçlü maliyet kontrol önlemlerine bağlıyor. Citi ayrıca, şirketin üçüncü çeyrek sonuçlarıyla birlikte 1 milyar $'lık bir geri alım programı duyurusunun yapılabileceğini tahmin ediyor.
Morgan Stanley, Anheuser-Busch InBev hakkında olumlu görüşünü sürdürdü, hissenin fiyat hedefini 73,50$'a ayarladı ve hisseler üzerindeki Fazla Ağırlık notunu korudu. 2024 mali yılı için şirketin organik satış büyümesi tahminini %3,7'ye düşürmesine rağmen, Morgan Stanley hala şirketin kendi organik FAVÖK büyüme rehberliğini aşacağını bekliyor.
InvestingPro Öngörüleri
TD Cowen'ın analizine ek bağlam sağlamak için, InvestingPro'dan bazı önemli finansal ölçütleri ve öngörüleri inceleyelim. Anheuser-Busch InBev (NYSE:BUD) şu anda 126,74 milyar $ piyasa değerine sahip ve bu, küresel içecek sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor. Şirketin F/K oranı 21,88 olarak duruyor, bu da yatırımcıların kazanç potansiyeli için bir prim ödemeye istekli olduklarını gösteriyor.
InvestingPro İpuçları, BUD'un etkileyici brüt kar marjlarını vurguluyor; bu, 2024'ün 2. çeyreği itibarıyla son on iki ay için %54,48'lik bir brüt kar marjı gösteren verilerden anlaşılıyor. Bu güçlü marj, şirketin fiyatlandırma gücünü ve operasyonel verimliliğini vurguluyor ve bu faktörler TD Cowen tarafından belirtilen bazı talep zorluklarını hafifletmeye yardımcı olabilir.
Ek olarak, BUD 24 yıl boyunca kesintisiz temettü ödemeleri yapmıştır ve bu, makalede belirtilen potansiyel hisse geri alımlarıyla uyumlu olan hissedar getirilerine bağlılığını göstermektedir. Mevcut temettü getirisi %1,0 olup, son on iki ayda temettü büyümesi %7,02 olmuştur.
TD Cowen kısa vadeli büyüme konusunda endişelerini dile getirmiş olsa da, BUD'un 2024'ün 2. çeyreği itibarıyla son on iki aydaki gelirinin 59,93 milyar $ olduğunu ve %1,41'lik mütevazı bir büyüme kaydettiğini belirtmek gerekir. Bu yavaş ama olumlu büyüme, analistler tarafından belirtilen dengeli risk-getiri görünümünü destekleyebilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro ek ipuçları ve öngörüler sunmaktadır ve platformda Anheuser-Busch InBev için 7 ipucu daha mevcuttur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.