BofA Securities, Salı günü Steel Dynamics (NASDAQ:STLD) hissesi üzerindeki tarafsız duruşunu korudu ve fiyat hedefini 140.00 dolarda sabit tuttu.
Firmanın analizi, çelik üreticisinin 2024 yılı üçüncü çeyrek hisse başına kazanç (EPS) rehberliğini 1.94 ila 1.98 dolar olarak açıklamasının ardından geldi. Bu rakam, Bloomberg ve Visible Alpha'nın 2.11 dolarlık konsensüsünün biraz altında kaldı. Ancak tahmin, ağırlıklı olarak Çelik Operasyonları segmentindeki daha güçlü performans nedeniyle BofA'nın 1.81 dolarlık tahminini aştı.
Steel Dynamics'in Çelik Fabrikasyonu ve Metal Geri Dönüşüm bölümleri için rehberliği BofA'nın projeksiyonlarıyla uyumluydu. Şirket, fabrikasyon sipariş birikiminin istikrarlı olduğunu, siparişlerin 2025'in ilk çeyreğine kadar uzandığını ve fiyatlandırmanın olumlu kaldığını bildirdi. Bu istikrar, şirketin geleceğinin olumlu bir göstergesi olarak görülüyor.
İleriye dönük olarak, Steel Dynamics 2025 yılı için hacimlerde bir artış öngörüyor. Bu beklenti, düşen faiz oranlarına ve altyapı programları ile yeniden yerleşim girişimlerinin etkisine dayanıyor.
Şirket, bu unsurların kiriş, güverte ve yukarı akış düz ve uzun çelik ürünleri dahil olmak üzere fabrikasyon hizmetlerine olan talebi artıracağını öngörüyor.
Fiyatlandırma konusunda BofA, sıcak haddelenmiş bobin (HRC) fiyatlarının yakında kademeli bir artış göreceğini tahmin ediyor. Ancak firma, önemli fiyat artışlarının Big River Steel 2 projesinin yaklaşan lansmanı nedeniyle sınırlı kalacağını bekliyor.
Sonuç olarak, BofA Securities Steel Dynamics üzerindeki Tarafsız notunu yeniden teyit etti ve kazanç potansiyelinin ilgili risklerle dengelendiğini öne sürdü. Şirketin mevcut görünümü ve piyasa koşulları bu değerlendirmede dikkatle tartılmış görünüyor.
Diğer son haberlerde, Steel Dynamics üçüncü çeyrek kazançlarında bir düşüş öngördü ve seyreltilmiş hisse başına 1.94 ila 1.98 dolar arasında olacağını tahmin etti. Bu, ikinci çeyrekteki seyreltilmiş hisse başına 2.72 dolarlık kazanca göre bir düşüş.
Buna rağmen şirket, çelik talebi konusunda iyimser kalmaya devam ediyor ve metal geri dönüşüm operasyonlarında marjinal olarak daha düşük gerçekleşen fiyatlandırmayı dengelemek için istikrarlı hacimleri öngörüyor.
JPMorgan'dan analistler, Steel Dynamics hakkındaki duruşlarını revize ederek hisse senedi notunu Düşük Ağırlıklı'dan Tarafsız'a yükseltti. Bu, şirketin çeşitlendirilmiş operasyonlarına yönelik daha olumlu bir bakış açısını yansıtıyor.
Ayrıca Steel Dynamics, hisse başına 0.46 dolarlık üçüncü çeyrek temettüsü ilan ederek hissedar değerine olan bağlılığını gösterdi. Şirket ayrıca 2024 yılının ikinci çeyreğinde 4.6 milyar dolar gelir ve 686 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK ile güçlü bir finansal performans rapor etti.
Büyüme stratejisinin bir parçası olarak Steel Dynamics, dört yeni katma değerli yassı çelik kaplama hattını devreye aldı ve çeyrek için 3.2 milyon ton sevkiyat bildirdi.
Son olarak, şirket alüminyum yatırımlarında ilerleme kaydediyor ve 2025'in ikinci yarısında FAVÖK pozitife dönmeyi bekliyor. Düşen çelik fiyatlarına rağmen Steel Dynamics, Meksika'da yüksek değerli ürünler için güçlü bir pazar potansiyeli görüyor. Bu son gelişmeler, şirketin stratejik ilerlemelerini ve sağlam finansal temelini gösteriyor.
InvestingPro Öngörüleri
BofA Securities'in Steel Dynamics üzerindeki tarafsız duruşu ışığında, InvestingPro'dan elde edilen son veriler ve öngörüler yatırımcılara ek bağlam sağlayabilir. Steel Dynamics yönetimi aktif olarak hisse geri alımı yapıyor, bu da şirketin değerine ve geleceğine olan güvenin bir işareti olabilir. Ayrıca, şirket yüksek bir hissedar getirisi sunuyor ve 11 yıl üst üste temettüsünü artırdı, bu da hissedarlara değer yaratma konusundaki güçlü taahhüdünü gösteriyor.
Finansal açıdan bakıldığında, Steel Dynamics'in piyasa değeri 17.13 milyar dolar olup, 8.85'lik cazip bir fiyat-kazanç (F/K) oranına sahip. Bu, yatırımcıların şirketin kazanç kapasitesine olan güvenini yansıtıyor. Son on iki ayda %11.27'lik bir düşüşle gelir büyümesinde bir gerileme yaşanmasına rağmen, şirketin brüt kar marjı %18.95 ile güçlü kalmaya devam ediyor. Bu, Steel Dynamics'in zorlu bir piyasada karlılığını korumada etkili olduğunu gösteriyor.
Daha kapsamlı bilgi arayan yatırımcılar için InvestingPro, şirketin düşük fiyat oynaklığı ve nakit akışlarıyla faiz ödemelerini karşılama yeteneği gibi ek ipuçları sunuyor. Bu bilgilere https://tr.investing.com/pro/STLD adresinden ulaşılabilir. 11 ek InvestingPro İpucu ile yatırımcılar, Steel Dynamics'in finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış kazanabilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.