Evercore ISI, ServiceNow (NYSE: NOW) hisselerinin hedef fiyatını önceki 850₺'den 950₺'ye yükseltti ve hisse senedi için Outperform notunu korudu.
Bu düzenleme, ServiceNow hisselerinin son üç ayda %20 oranında önemli bir artış göstermesinin ardından geldi. Bu artış, aynı dönemde sadece %2 yükselen IGV'yi geride bıraktı.
Firmanın iyimserliği kısmen, altısı 'Global Elite' ortak olarak belirlenen 15 ServiceNow ortağının katıldığı bir anketten alınan olumlu geri bildirimlere dayanıyor.
Anket sonuçları, katılımcıların %93'ünün ServiceNow uygulamaları için şu anda 3-6 ay öncesine göre daha güçlü bir iş potansiyeli gördüğünü gösteriyor; bu oran geçen çeyreğe göre yaklaşık %87'lik bir artış. Ayrıca, ServiceNow uygulamalarından elde edilen yıllık gelir büyümesi beklentileri olumlu; ortakların %60'ı önümüzdeki 12 ay içinde bir hızlanma bekliyor.
Anket ayrıca ServiceNow'un Pro+ için benimseme beklentilerinin arttığını ortaya koydu; ortakların %87'si önümüzdeki yıl içinde %5 veya daha yüksek bir benimseme oranı öngörüyor, bu oran önceki çeyrekte %60'tı. Ayrıca, ortakların %73'ü Pro+ teklifleri için %10-30 arasında bir fiyat artışı bekliyor, bu da yönetimin yaklaşık %30'luk beklentisiyle uyumlu.
Ortaklar, özellikle Teknoloji sektöründe müşteri ve Teknoloji iş akışlarını güçlü ivme gösteren alanlar olarak belirledi. Kamu sektörü de, sektörle ilgili son haberlere rağmen çeyrekten çeyreğe önemli bir iyileşme gösterdi.
Buna rağmen, 950₺'ye yükseltilen hedef fiyat, CY26 serbest nakit akışı tahminlerine göre yaklaşık 38 katlık bir işletme değerine dayanıyor ve bu da ServiceNow'un performansına olan güvenin devam ettiğini gösteriyor.
Diğer güncel haberlerde, ServiceNow potansiyel zorluklara rağmen önemli adımlar atmaya devam ediyor. Şirket yakın zamanda müşteri hizmetleri yönetiminde 1 milyar₺'nin üzerinde gelir elde ettiğini bildirdi ve dünyanın en büyük 24 bankasına hizmet vererek finans sektöründeki baskın konumunu koruyor.
Finansal bir firma olan Bernstein, ServiceNow için Outperform notunu koruyarak, kısa vadeli riskleri kabul etti ancak şirketin uzun vadeli büyüme potansiyeline olan güvenini ifade etti.
Bununla birlikte, ServiceNow ve SAP, her iki firma için de önemli bir ortak olan Carahsoft Technology Corp. hakkında devam eden bir Adalet Bakanlığı soruşturması nedeniyle potansiyel aksaklıklarla karşı karşıya. Soruşturma, ABD hükümetine satılan SAP ürünlerinde fiyat sabitleme iddialarına odaklanıyor ve Keybanc ve Piper'daki analistler satış potansiyeli ve gelecekteki büyüme üzerindeki olası etkiler konusunda endişe duyuyor.
Bu zorluklara rağmen ServiceNow, 2030 yılına kadar en değerli kurumsal yazılım şirketi olma hedefini açıkladı. Bu vizyon, firmanın yenilikçi ruhuna ve güçlü kurumsal kültürüne atfediliyor.
Şirketin gelecekteki büyümesinin, 2027 yılına kadar 3 trilyon₺'ye ulaşması beklenen bir pazar olan yapay zekaya yapılan kurumsal yatırımların artmasıyla yönlendirileceği öngörülüyor. NVIDIA ve Hugging Face ile alana özgü büyük dil modelleri geliştirmek için işbirlikleri devam ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
ServiceNow'un son performansı, Evercore ISI'nin iyimser görünümüyle uyumlu. InvestingPro verilerine göre, şirketin hisse senedi 52 haftalık zirvesine yakın işlem görüyor ve geçen yıla göre %63,35'lik güçlü bir fiyat toplam getirisi sağladı. Bu performans, makalede belirtilen son üç aydaki %20'lik artışla tutarlı.
Şirketin finansal sağlığı güçlü görünüyor; InvestingPro verileri, Q2 2024 itibariyle son on iki ay için %79,07'lik etkileyici brüt kar marjları gösteriyor. Bu, ServiceNow'un "etkileyici brüt kar marjlarını" vurgulayan bir InvestingPro İpucuyla uyumlu. Ayrıca, şirketin aynı dönemde %24,17'lik gelir büyümesi, makalede bahsedilen ServiceNow ortaklarından gelen olumlu iş potansiyeli geri bildirimiyle örtüşüyor.
Makale gelecekteki büyüme potansiyelini tartışırken, ServiceNow'un şu anda yüksek değerleme çarpanlarıyla işlem gördüğünü belirtmekte fayda var. Bir InvestingPro İpucu, şirketin 165,3'lük bir F/K oranıyla "yüksek bir kazanç çarpanıyla işlem gördüğüne" dikkat çekiyor. Bu yüksek değerleme, Evercore ISI'nin artan hedef fiyata rağmen yatırımcıların yakın vadede sabır göstermeleri gerekebileceğini öne sürmesini açıklayabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro, ServiceNow için 16 ek ipucu sunarak şirketin finansal durumu ve piyasa performansı hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.