Perşembe günü, Piper Sandler elektrikli araç üreticisi Tesla (NASDAQ:TSLA) hisseleri için Ağırlıkta (Overweight) notunu teyit etti ve 310,00₺ fiyat hedefini korudu. Firmanın analizi, Tesla'nın otomotiv satılan malın maliyeti (COGS) birim başına geçen çeyrek 36.800₺'den üçüncü çeyrekte 35.100₺'ye düştüğüne dikkat çekti.
Birim başına COGS'deki düşüş, aslında bir önceki çeyrekte gelirin %4,1'inden %4,9'una yükselen garanti giderlerine bağlanmadı.
Piper Sandler'dan analist, maliyet düşüşünün kesin nedenlerinin belirsiz olduğunu ifade etti ancak birkaç faktörün katkıda bulunabileceğini tahmin etti. Bunlar arasında Şanghay'da üretilen araçların karışımındaki bir değişiklik, Enflasyon Azaltma Yasası (IRA) kapsamındaki üretim vergi kredileri ve hammadde maliyetlerindeki düşüş ve şirket genelinde maliyet kesintisi önlemleri nedeniyle daha düşük girdi fiyatları yer alıyor.
Ayrıca, Tesla'nın kendi kendine sürüş yazılımından elde edilen artan gelir, brüt marjı iyileştirmiş olabilir, ancak bu doğrudan birim başına COGS'yi etkilemeyecektir.
Tesla'nın performansı, şirket hızla büyüyen elektrikli araç pazarında lider bir oyuncu olduğu için yatırımcılar tarafından yakından izleniyor. Firmanın analizi, COGS düşüşünün spesifik itici güçleri konusunda netlik olmamasına rağmen, genel düşüşün Tesla'nın finansal sağlığı için olumlu bir gelişme olarak görüldüğünü gösteriyor.
Korunan Ağırlıkta notu, Piper Sandler'ın Tesla'nın hisse performansı potansiyeline olan güveninin devam ettiğini gösteriyor. Firmanın yorumu, birim başına daha düşük COGS'nin arkasındaki faktörler hakkında daha detaylı bilgi edinme ilgisini gösteriyor ve yatırımcılara daha net bir resim sunmak için Tesla'dan daha fazla açıklama talep edebilir.
Piper Sandler'ın belirlediği 310,00₺ fiyat hedefi, firmanın finansal performans ve pazar trendleri dahil çeşitli faktörlere dayanan Tesla'nın hisse değeri beklentisini gösteriyor. Tesla elektrikli araçların rekabetçi ve yenilikçi ortamında yoluna devam ederken, finansal kurumlardan gelen bu tür analizler yatırım topluluğunu bilgilendirmeye yardımcı oluyor.
Diğer son haberlerde, Tesla çeşitli finansal firmalardan bir dizi faaliyet gördü. Deutsche Bank, güçlü üçüncü çeyrek marjlarını ve artan teslimat projeksiyonlarını vurgulayarak Tesla için Al notunu ve 295,00₺ fiyat hedefini korudu. Ancak TD Cowen, güçlü teslimat rehberliğine rağmen, önümüzdeki potansiyel zorlukları gerekçe göstererek Tesla'da Tut notunu korudu.
Truist Securities, iyileştirilmiş brüt marjlar ve hisse başına kazanç nedeniyle Tesla'nın fiyat hedefini 238₺'ye yükseltti, Jefferies ise üçüncü çeyrek gelirlerinin 19,9 milyar₺ olacağını öngörerek Tesla'nın fiyat hedefini 195₺'ye yükseltti. Cantor Fitzgerald de şirketin daha yüksek brüt marjlarını ve azaltılmış işletme giderlerini yansıtarak Tesla'nın fiyat hedefini 255₺'ye yükseltti.
Tesla ayrıca Cybertruck, Cybercab ve 2024'ün ilk yarısı için planlanan 30.000₺'nin altında fiyatlandırılmış yeni uygun fiyatlı bir araç modeli dahil olmak üzere gelecekteki araç modelleri için planlarını açıkladı. Şirketin üçüncü çeyrek işletme nakit akışları 6,3 milyar₺'ye ulaştı ve enerji marjları %30'un üzerinde gerçekleşti. Bu son gelişmeler, Tesla'nın pazar konumunu güçlendirme ve ürün yelpazesini genişletme çabalarını vurguluyor.
InvestingPro Öngörüleri
Piper Sandler'ın Tesla'nın maliyet düşüşü ve korunan Ağırlıkta notu analizini tamamlamak için, InvestingPro verileri yatırımcılara ek bağlam sağlıyor. Tesla'nın piyasa değeri etkileyici bir şekilde 814,15 milyar₺'ye ulaşarak elektrikli araç pazarındaki baskın konumunu yansıtıyor. Şirketin 64,8'lik F/K oranı, yatırımcıların Piper Sandler'ın ifade ettiği iyimser görüşle uyumlu olarak önemli gelecek büyümeyi fiyatlandırdığını gösteriyor.
InvestingPro İpuçları, Tesla'nın "bilançosunda borcundan daha fazla nakit tuttuğunu" ve "likit varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerini aştığını" vurguluyor, bu da şirketin maliyet kesintisi önlemlerine ve üretim verimliliğine yatırım yapmaya devam ederken finansal istikrarını destekliyor. Bu faktörler, Piper Sandler raporunda belirtildiği gibi Tesla'nın birim başına COGS'sini daha da düşürme yeteneğine katkıda bulunabilir.
Bununla birlikte, yatırımcılar Tesla'nın "zayıf brüt kar marjlarından muzdarip olduğunu" da göz önünde bulundurmalıdır. InvestingPro verileri, son on iki ay için %17,72'lik bir brüt kar marjı gösteriyor. Bu metrik, makalede tartışılan maliyet düşüşlerinin önemini vurguluyor ve daha fazla iyileştirme için alan olabileceğini gösteriyor.
Daha kapsamlı bir analiz için, InvestingPro Tesla hakkında 20 ek ipucu sunuyor ve yatırımcılara şirketin finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.