Çarşamba günü, Piper Sandler Walt Disney Company (NYSE:DIS) hisselerini Nötr olarak değerlendirmeye başladı ve 95,00₺ fiyat hedefi belirledi. Firmanın analizi, önümüzdeki çeyreklerde Disney'in finansal tahminlerinde sınırlı bir yükseliş potansiyeline işaret etti. Bu durum, öncelikle şirketin deneyimler segmentinde beklenen sürekli moderasyondan kaynaklanıyor.
Değerlendirme raporu, Disney'in park işletmelerindeki tüketici kaynaklı yavaşlama konusundaki endişeleri vurguladı. Bu durumun, şirketin performansını birkaç çeyrek daha etkilemeye devam etmesi bekleniyor. Deneyimler segmenti, segmentin faaliyet gelirinin yaklaşık %40'ını oluşturduğundan, Piper Sandler kısa vadede önemli bir maddi yükseliş beklemiyor.
Bu kısa vadeli zorluklara rağmen firma, "Disney çarkı" olarak adlandırdığı şeyin gücünü ve şirketin eşsiz sektör varlıkları portföyünü, özellikle film üretimindeki son başarılarının ardından kabul etti. Ayrıca rapor, Disney'in doğrudan tüketiciye (DTC) yönelik işinin etkili maliyet yönetimi stratejileri sayesinde kârlılığa ulaştığını belirtti.
Ancak Piper Sandler, Disney'in bir sonraki kâr marjı büyüme aşamasının zamanlaması, özellikle çift haneli hedeflere ulaşma konusunda daha fazla ayrıntıya ihtiyaç duyulduğunu ifade etti. Firma, şirketin hissesi hakkında daha olumlu bir tutum benimsemeden önce Disney'in deneyimler işinde istikrar kanıtı görmeyi tercih ettiğini belirtti.
Diğer son haberlerde, Walt Disney Company önemli gelişmelerin odağı oldu. Goldman Sachs, Disney için Al derecelendirmesini yeniden teyit etti ve Hurricane Milton nedeniyle 2025 mali yılının ilk çeyreğinde Parklar ve Deneyimler segmentinin FVÖK'ünde 150 milyon ₺ ile 200 milyon ₺ arasında bir düşüş öngördü. Ancak firma yine de Disney'in 2024 mali yılının dördüncü çeyreğinde hisse başına 1,16₺ kazanç rapor edeceğini tahmin ediyor.
Filipinler'de, Disney dahil uluslararası teknoloji firmaları tarafından sunulan dijital hizmetlere yeni getirilen %12'lik katma değer vergisinin 2025'ten 2029'a kadar yaklaşık 1,9 milyar ₺ gelir getirmesi bekleniyor. Charter Communications, Spectrum TV Select paketine NBCUniversal'ın Peacock streaming hizmetini dahil etmeyi planlıyor ve bu, Disney+ gibi mevcut tekliflerini tamamlayacak.
Bu arada, Disney'in hisse senedi derecelendirmesi, Disney'in Parklar segmentinin yakın vadeli beklentileri konusundaki endişeler nedeniyle Raymond James tarafından Outperform'dan Market Perform'a düşürüldü. Buna rağmen, BofA Securities Disney için Al derecelendirmesini koruyarak, güçlü portföyünü ve büyüme potansiyelini vurguladı.
Son olarak, JPMorgan, Disney'in hisse başına kazanç tahminini 1,09₺'ye revize etti. Bu durum, öncelikle Doğrusal Ağlar ve Sports'ta beklenen daha düşük gelirlerden kaynaklanıyor. Ancak Goldman Sachs, Disney'in finansal performansına olan güvenini ifade etmeye devam ediyor ve şirketin 2024 4. çeyrek için hisse başına kazanç beklentilerini aşacağını, büyük ölçüde Doğrudan Tüketiciye yönelik segmentindeki güçlü performans nedeniyle öngörüyor.
InvestingPro Öngörüleri
Piper Sandler'ın analizine ek olarak, son InvestingPro verileri Disney'in finansal görünümüne ek bağlam sağlıyor. Şirketin piyasa değeri 171,1 milyar ₺ olup, eğlence sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor. Disney'in 35,9 olan F/K oranı, premium bir değerlemeye işaret ediyor ve bu durum Piper Sandler'ın yakın vadeli yükseliş potansiyeli konusundaki temkinli görüşüyle uyumlu.
InvestingPro İpuçları, Disney'in bu yıl net gelir artışı görmesinin beklendiğini ve analistlerin şirketin kârlı kalmaya devam edeceğini öngördüğünü vurguluyor. Kârlılık konusundaki bu olumlu görünüm, firmanın Disney'in güçlü varlık portföyü ve film üretimindeki son başarıları konusundaki kabulünü destekliyor.
Ancak, InvestingPro verileri aynı zamanda Disney'in son on iki aydaki gelir büyümesinin %2,53 ile mütevazı olduğunu ortaya koyuyor. Bu durum, Piper Sandler'ın raporunda belirtilen tüketici kaynaklı yavaşlama endişelerine katkıda bulunabilir. Bu yavaşlayan büyüme, analistlerin kilit odak alanı olarak belirlediği deneyimler segmenti üzerinde özellikle etkili olabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro Disney için 9 ek ipucu sunuyor ve şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.