Perşembe günü, Goldman Sachs SiteOne Landscape Supply (NYSE:SITE) için kapsama başlattı ve hisseye Nötr derecelendirme vererek 158,00₺ fiyat hedefi belirledi. Firma, SiteOne Landscape Supply'ın 2016'dan bu yana toptan peyzaj dağıtım sektöründeki önemli büyümesini kabul ederek, şirketin pazar payını iki katından fazla artırdığını belirtti.
Goldman Sachs'ın kapsama başlatması, SiteOne'ın stratejik girişimler, organik büyüme ve birleşme ve satın almalar yoluyla genişlemeye devam edeceği beklentisini yansıtıyor. Şirketin sektördeki ayak izini artırma çabalarının zaman içinde gelişimine olumlu katkı sağlaması bekleniyor.
Goldman Sachs'ın SiteOne Landscape Supply için fiyat hedefi, gelecek çeyrekler için tahmini faiz, vergi, amortisman ve itfa payı öncesi kazançların (FAVÖK) 16,8 katı bir çarpana dayanıyor ve bu çeyrekler Q5-Q8 olarak adlandırılıyor. Bu değerleme, firmanın analizine göre hisse senedinin mevcut seviyelerinden %10'luk potansiyel bir artışı temsil ediyor.
Firma, şirketin büyüme beklentilerine ilişkin olumlu görüşüne rağmen, potansiyel zorlukları da işaret etti. Onarım ve yenileme ile yeni ticari olmayan son pazarlar dahil olmak üzere belirli pazar segmentlerinin 2025'e kadar zayıflığını sürdürebileceği belirtildi. Bu faktörler, önümüzdeki 12 ayda performansın rakiplerle uyumlu olmasına yol açabilir.
Goldman Sachs'ın SiteOne Landscape Supply hissesi konusunda aldığı nötr duruş, şirketin güçlü konumu ve pazar payı kazanımları ile belirli son pazarlarda karşılaşabileceği zorluklar arasındaki dengeyi yansıtıyor. 158₺ fiyat hedefi, potansiyel yukarı yönlü hareketin beklenen piyasa koşullarıyla dengelenmiş bir değerlendirmesidir.
Diğer son haberlerde, SiteOne Landscape Supply bir dizi finansal ayarlama ve performans sonucu gördü. RBC Capital, şirket için finansal görünümünü revize ederek fiyat hedefini 132₺'ye düşürdü ve Sektör Performansı derecelendirmesini korudu. Bu ayarlama, beklenen daha düşük marjlar ve 2024 mali yılı için beklenen düzeltilmiş FAVÖK'ün 384 milyon ₺'ye düşürülmesi nedeniyle yapıldı. Benzer şekilde, Stifel, şirketin düşürülen 2024 mali yılı rehberliği ve sürekli deflasyon konusundaki endişeler nedeniyle SiteOne'ın hisse senedini Al'dan Tut'a düşürdü ve 150₺'lik fiyat hedefini korudu.
Şirket, net satışlarda %4'lük bir artışla 1,41 milyar ₺'ye ulaşmasına rağmen, 2024 mali yılının 2. çeyreğinde organik günlük satışlarda %3'lük bir düşüş rapor etti. Şirketin düzeltilmiş FAVÖK'ü sabit kaldı ve dört yüksek performanslı şirketi satın alarak büyüme stratejisini sürdürdü. Fiyat deflasyonu ve piyasa koşullarıyla karşı karşıya kalmasına rağmen, SiteOne uzun vadeli stratejisine ve paydaşlar için değer yaratmaya odaklanmaya devam ediyor.
Bunlar, fiyat deflasyonu ve piyasa koşulları nedeniyle zorluklarla karşılaşmasına rağmen, uzun vadeli stratejisine ve paydaşlar için değer yaratmaya odaklanmaya devam eden SiteOne Landscape Supply için son gelişmelerdir. Hem RBC Capital hem de Stifel, şirketin düşürülen 2024 mali yılı rehberliği ve sürekli deflasyon konusunda endişelerini dile getirerek, bir düşüş ve fiyat hedefi ayarlamasına yol açtı.
InvestingPro Öngörüleri
Goldman Sachs'ın analizini tamamlamak için, InvestingPro'dan alınan son veriler SiteOne Landscape Supply'ın finansal durumu ve piyasa performansı hakkında ek bağlam sunuyor. Şirketin piyasa değeri 6,47 milyar ₺ olup, toptan peyzaj dağıtım sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor.
InvestingPro İpuçları, SiteOne'ın 41,93'lük bir F/K oranı ile yüksek bir kazanç çarpanında işlem gördüğünü vurguluyor. Bu, Goldman Sachs'ın FAVÖK çarpanlarını kullanan değerleme yaklaşımıyla uyumludur. Ek olarak, şirket son üç ayda güçlü bir getiri gösterdi ve InvestingPro verileri bu dönemde %19,24'lük bir fiyat toplam getirisi olduğunu gösteriyor. Bu son performans, şirketin büyüme yörüngesi etrafındaki iyimserliğe katkıda bulunabilir.
Bununla birlikte, InvestingPro İpuçları'nın ayrıca beş analistin gelecek dönem için kazanç tahminlerini aşağı yönlü revize ettiğine dikkat çektiğini belirtmek gerekir. Bu, Goldman Sachs raporunda belirtilen belirli pazar segmentlerindeki potansiyel zayıflıkla ilgili olabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro, SiteOne Landscape Supply için 12 ek ipucu sunarak şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.