Perşembe günü Goldman Sachs, PagerDuty (NYSE:PD) hisselerini Nötr not ve 24,00 $ fiyat hedefi ile incelemeye başladı. Firma, PagerDuty'nin müşteri BT altyapılarında gelişmiş görünürlük sağlamadaki rolünü kabul etti, ancak çeşitli faktörlere dayanarak ihtiyatlı olduğunu belirtti.
Firmanın duruşu, müşterilerin PagerDuty'nin tekliflerini daha isteğe bağlı olarak değerlendirebileceği görüşünden etkileniyor ve bu da şirketin 2023 mali yılında %32'den 2024 mali yılında %16'ya yavaşlaması ve 2025 mali yılında %10'luk bir büyüme beklentisine yansıyor.
Analiz ayrıca PagerDuty'nin çapraz satış stratejilerinin daha az olgunlaştığına ve Olay Yönetiminin 2024 mali yılı için şirketin Yıllık Yinelenen Gelirinin (ARR) %73'ünü oluşturmaya devam ettiğine dikkat çekti. Firma ayrıca, Datadog'un PagerDuty'nin teklifleriyle rekabet eden Bulut Hizmet Yönetimi ürününü yakın zamanda piyasaya sürdüğünü belirterek, 22 milyar dolarlık Olay Yönetimi Toplam Adreslenebilir Pazarında (TAM) artan rekabet potansiyeline dikkat çekti.
Goldman Sachs, dijital dönüşümün ve üretken yapay zekanın veri hızını ve karmaşıklığını artırmaya yönelik orta ve uzun vadeli potansiyelini kabul etmekle birlikte, bu faktörlerin yakın vadede önemli ölçüde faydalı olacağını düşünmüyor.
Bu durum, dijital dönüşüm girişimlerinin yeniden başlamasını engelleyebilecek BT bütçelerindeki mevcut zayıflığa ve üretken yapay zekanın değer teklifinin henüz altyapıdan PagerDuty'nin en çok fayda sağlayacağı platform katmanına önemli ölçüde kaymadığı gözlemine bağlanıyor.
Goldman Sachs değerlendirmesinin sonunda, PagerDuty'nin performansına ilişkin mevcut tahminlerin makul olduğuna ve şirketin pazardaki konumu ve karşılaştığı zorluklar göz önüne alındığında risk/ödül profilinin dengeli olduğuna inanıyor.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Cathie Wood'un ARK ETF'leri hisse senedi portföylerini önemli ölçüde ayarladı. Başlıca işlemler arasında, ARK'ın bulut bilişim şirketindeki yükseliş duruşunu yansıtan bir eğilim olan PagerDuty Inc hisselerinin tutarlı bir şekilde satın alınması yer alıyor. Buna karşılık ARK, Zoom Video Communications Inc'deki varlıklarını azaltıyor ve bu da muhtemelen stratejik bir değişime işaret ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
Goldman Sachs'ın PagerDuty hakkındaki nötr duruşu ışığında, InvestingPro'nun ek görüşlerini dikkate almaya değer. Özellikle, PagerDuty yönetimi, agresif hisse geri alımlarının da gösterdiği gibi, hissedar değerini artırma konusunda proaktif olmuştur. Bu, PagerDuty'nin borçtan daha fazla nakit tuttuğu güçlü bir bilanço pozisyonu ile uyumludur. Ayrıca, analistler bu yıl net gelir artışı beklentileri ve dört analistin önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize etmesiyle şirketin geleceği konusunda iyimserler.
InvestingPro Verileri ayrıca 2025'in ilk çeyreği itibariyle son on iki ayda %81,97'lik güçlü bir brüt kâr marjı ortaya koyarak verimli operasyonlara ve güçlü bir fiyatlandırma stratejisine işaret ediyor. Goldman Sachs tarafından vurgulanan zorluklara rağmen, PagerDuty'nin etkileyici brüt kar marjları ve kısa vadeli yükümlülükleri aşan likit varlıkları, dalgalı bir piyasada bir miktar finansal istikrar sağlayabilir.
Daha detaylı analiz arayan yatırımcılar için, PagerDuty'nin finansal sağlığı ve piyasa beklentileri hakkında daha derin bilgiler sağlayabilecek ek InvestingPro İpuçları mevcuttur. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık Pro ve yıllık ya da iki yıllık Pro+ aboneliğinde %10'a varan indirimden yararlanın ve yatırım kararlarını bilgilendirmeye yardımcı olabilecek özel ipuçlarının kilidini açın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.