DA Davidson, J.M. Smucker (NYSE: SJM) için Nötr notunu ve 121,00 dolar hedef fiyatını koruduğunu açıkladı. Şirketin Temmuz ayında sona eren 2025 mali yılının ilk çeyrek sonuçları, mütevazı konsensüs beklentilerine karşın sağlam olarak değerlendirildi.
Ancak şirket, zorlu makroekonomik ortam ve yeşil kahve maliyetlerindeki sürekli artış nedeniyle 2025 mali yılı için tam yıl rehberliğini aşağı yönlü revize etti.
J.M. Smucker'ın Nisan 2025'te sona erecek olan FY25 tahminini düşürme kararı, daha geniş pazarda karşılaştığı zorlukları ve artan maliyetlerle ilgili spesifik sorunları yansıtıyor.
Şirketin evcil hayvan gıdası segmenti ve yakın zamanda satın alınan Hostess Brands, yatırımcıların odak noktası olan beklentileri karşılamadı.
Bu düşük performansın, yatırımcı endişelerinin doğrulanmasıyla birlikte şirket hisselerinin değerinde düşüşe yol açması bekleniyor.
DA Davidson'ın analizine göre, beklenen geri çekilmenin ardından J.M. Smucker hisseleri için daha cazip bir risk-getiri dengesi potansiyeline rağmen, firma daha olumlu bir görünüme geçme konusunda tutumunu değiştirmiyor.
Bunun nedenleri arasında, şirketin karşılaştığı mevcut zorlukların kısa sürede iyileşme olasılığının düşük olması gösteriliyor.
Sonuç olarak, J.M. Smucker zorlu bir makroekonomik durumla ve spesifik maliyet artışlarıyla mücadele ediyor, bu da FY25 rehberliğinin aşağı yönlü revize edilmesine yol açıyor. İlk çeyrek sonuçları sağlam olsa da, süregelen zorluklardan dolayı genel görünüm temkinli kalmaya devam ediyor ve DA Davidson hisse senedi için Nötr notunu koruyor.
Diğer güncel haberlerde, Citi, J.M. Smucker Co.'nun 2025 mali yılının ilk çeyreği için karşılaştırılabilir satışlarda %0,5'lik bir büyüme beklentisine rağmen, hisse başına 2,19 dolar kazanç (EPS) bekliyor.
Bu projeksiyon, şirketin konsensüs EPS tahminlerini sürekli olarak aşma geçmişine dayanıyor. Ayrıca, J.M. Smucker'ın Voortman Bakery markasını satmayı düşündüğü, Goldman Sachs'ın süreci yönettiği ve değerlemelerin potansiyel olarak 350 milyon doları aşabileceği bildiriliyor.
Ek olarak, şirket yönetici ücretlendirme programını değiştirerek, performans hedeflerini yatırılan sermaye getirisinden ortalama net satış büyümesine kaydırdı. Bu değişiklikler, Securities and Exchange Commission'a yapılan son 8-K dosyasında açıklandı.
Şirket ayrıca 2024 Mali Yılı için tam yıl net satışlarında %8 artış ve 9,94 dolar düzeltilmiş EPS bildirdi ve 2025 Mali Yılı için %2 net satış büyümesi ve 10,00 dolar düzeltilmiş EPS öngörüyor.
Argus, DA Davidson ve TD Cowen'dan analistler J.M. Smucker'ın hisse senedi notlarını güncellediler; Argus ve TD Cowen Al notlarını korurken, DA Davidson Nötr notunu korudu.
InvestingPro Öngörüleri
J.M. Smucker (NYSE:SJM) zorlu bir mali ortamda ilerlerken, şirketin hissedar getirilerine olan kararlı bağlılığı, InvestingPro İpuçlarına göre 14 yıl üst üste temettü artışı ile etkileyici bir geçmişe sahip olmasıyla yansıtılıyor. Tutarlı temettü ödemelerine olan bu bağlılık, şirketin 54 yıl boyunca kesintisiz ödemeler yapmasıyla daha da uzun bir süreye yayılıyor. Ancak finansal sağlık alanında dikkat edilmesi gereken bir nokta var; kısa vadeli yükümlülükler şu anda likit varlıkları aşıyor, bu da yatırımcıların dikkatini çekebilir.
Değerleme açısından, J.M. Smucker'ın piyasa değeri 12,3 milyar dolar ve fiyat/kazanç (F/K) oranı 16,18. Bu F/K oranı, 2024'ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda 13,83'e düşerek olumlu bir ayarlama gördü. Bu, sadece 0,02'lik bir PEG oranıyla birlikte, şirketin kazanç büyümesinin hisse fiyatına göre potansiyel olarak düşük değerlendiğini gösteriyor. Ayrıca, şirketin temettü getirisi %3,58 ile cazip ve son temettü büyümesi %5,88.
Özellikle temettü getirisi ve büyümesi gibi bu metrikler, şirket makroekonomik zorluklarla ve maliyet baskılarıyla karşı karşıya olsa bile, J.M. Smucker'ın istikrarlı bir gelir getiren yatırım olma potansiyelini vurguluyor. Daha fazla bilgi ve ek InvestingPro İpuçları arayan yatırımcılar için, J.M. Smucker'ın finansal tahminleri ve piyasa performansını detaylandıran 4 ipucu daha mevcut.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.