Çarşamba günü Citi, Latin Amerika'nın önde gelen e-ticaret platformlarından MercadoLibre (NASDAQ:MELI) üzerindeki duruşunu güncelleyerek şirketin hisseleri üzerindeki fiyat hedefini düşürdü. Yeni hedef, bir önceki 1.990 $'dan düşüşle 1.940 $ olarak belirlenirken, Satın Al notu değişmedi.
Ayarlama, MercadoLibre'nin 2023 dördüncü çeyrek sonuçlarının gözden geçirilmesinin ardından yapıldı ve şirketin kısa vadeli kar marjlarına ilişkin biraz daha muhafazakar bir görünüm içeriyor. Revize edilen model, lojistiğe yapılan yatırımların artması bağlamında hem brüt marjları (GM) hem de faiz ve vergi öncesi kârı (EBIT) dikkate alıyor.
Daha düşük fiyat hedefine rağmen Citi, MercadoLibre'nin ticari büyüme açısından sektörü geride bırakma potansiyeline olan güvenini teyit ediyor. Bu durum, rakiplerin genişleme yerine kâr ve zarar tabloları ile bilançolara odaklandığı Brezilya pazarında özellikle vurgulanıyor. Citi'nin analizi, MercadoLibre'nin pazar payı kazanmaya devam etmek için iyi bir konumda olduğunu gösteriyor.
Finansal teknoloji cephesinde Citi, Toplam Ödeme Hacminin (TPV) MercadoLibre'nin daha büyük tüccarlar arasındaki varlığını genişletme stratejik hedefiyle uyumlu olmasını bekliyor. Bu genişleme stratejisi, MercadoLibre'nin kazandığı işlem değeri yüzdesi olan daha düşük bir alım oranını kabul etmeyi içerebilir.
Citi, MercadoLibre'nin beklentilerine ilişkin sağlam tezini korurken, şirketin aynı anda marjlarını ve pazar payını artırması için yüksek beklentiler olduğunu da kabul ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
MercadoLibre (NASDAQ:MELI) e-ticaret büyümesi ve finansal teknoloji genişlemesi sularında gezinirken, InvestingPro'nun görüşleri sağlam bir finansal temele ve umut verici bir pazar konumuna sahip bir şirketi ortaya koyuyor. MercadoLibre'nin bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutma stratejisi stratejik yatırımlar için bir yastık sağlarken, 2023'ün ilk çeyreği itibariyle son on iki ayda %58,14 olan etkileyici brüt kar marjları güçlü operasyonel verimliliğe işaret ediyor.
InvestingPro verileri, 77,95 milyar USD'lik önemli bir piyasa değerine ve aynı dönemde %37,35'lik önemli bir gelir artışına işaret etmektedir. Bu rakamlar MercadoLibre'nin ölçeklendirme ve yenilik yapma kapasitesinin altını çiziyor. Ayrıca, son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı 74,77 ve PEG oranı 0,76 olan şirket, yakın vadeli kazanç artışı beklentilerini yansıtan bir değerleme ile işlem görüyor.
Kapsamlı analiz ve ilave içgörü arayan yatırımcılar için MercadoLibre'nin finansallarını ve piyasa performansını daha derinlemesine inceleyen daha fazla InvestingPro İpucu mevcut. Yatırım stratejinizi bu uzman görüşleriyle geliştirmek için InvestingPro'da InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanmayı düşünün. MercadoLibre'nin Broadline Perakende sektöründe nasıl önemli bir oyuncu olarak konumlandığını ve analistlerin bu yıl gerçekleşeceğini tahmin ettiği gelecekteki karlılığı için bunun ne anlama gelebileceğini keşfetmek için daha fazlasını keşfedin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.