Perşembe günü, önde gelen finansal araştırma şirketi CFRA, Salesforce.com (NYSE:CRM) hisseleri için fiyat hedefini önceki 300 dolardan 343 dolara yükseltti ve hisse senedi için Güçlü Al tavsiyesini korudu. Bu düzenleme, gelir artışındaki bazı zorluklara rağmen, firmanın Salesforce'un beklentileri konusundaki iyimserliğini yansıtıyor.
Revize edilen 12 aylık fiyat hedefi, değişmeden kalan 27 katlık bir fiyat-kazanç (F/K) oranına dayanıyor. Hedef değişikliği, CFRA'nın şu anda 12,69 dolar olarak belirlenen 2026 takvim yılı hisse başına kazanç (HBK) tahmini ile uyumlu. Bu projeksiyon, şirketin emsallerinin ve tarihsel ortalamalarının altında kalıyor. CFRA, 2025 mali yılı (Ocak ayında sona eren) HBK tahminini 10,07 dolar ve 2026 mali yılı tahminini 11,10 dolar olarak korudu.
CFRA'nın analizi, Salesforce'un üst düzey büyüme açısından yetersiz performans gösterdiğini kabul ediyor ve Temmuz çeyreğindeki yıllık %8,4'lük büyüme oranının şirket için şimdiye kadar kaydedilen en yavaş oran olduğunu belirtiyor. Bununla birlikte, CFRA, Salesforce'un alt satır performansında beklentileri aştığına işaret ediyor.
Kuruluşların Llama gibi alternatif yapay zeka çözümleriyle kendi kendine yetme yaklaşımını benimsemesi veya müşteri üretkenliğindeki iyileşmeler nedeniyle Salesforce'un abone modelinin zorlanması gibi bazı potansiyel risklere rağmen, CFRA güvenini koruyor. Firma, Salesforce'un kullanıma dayalı fiyatlandırma stratejisinin bu olumsuz etkileri yeterince telafi edeceğini öngörüyor.
Diğer son haberlerde, Salesforce.com Inc güçlü ikinci çeyrek kazançları bildirdi; hisse başına kazanç 2,56 dolar, satışlarda %8 artış ve abonelik ve destek gelirlerinde %9 artış kaydedildi. Şirket ayrıca, yapılandırılmamış veri yönetiminde uzmanlaşmış bir firma olan Zoomin'i ve veri koruma ve yönetim çözümleri sağlayıcısı Own Company'yi 1,9 milyar dolar nakit karşılığında satın aldı.
Analist firmaları Piper Sandler ve Wolfe Research sırasıyla Ağırlık Verilmiş ve Üstün Performans notlarını koruyarak, Salesforce'un marj genişlemesi ve serbest nakit akışı büyümesi potansiyeline vurgu yaptı. Ancak, Erste Group ve TD Cowen, daha yavaş büyüme projeksiyonu nedeniyle hisse senedini Tut'a düşürdü.
Salesforce ayrıca yapay zeka destekli otonom botlar paketi Agentforce'u piyasaya sürdü ve ücretli müşteri tabanında yıllık %130'luk bir büyüme bildirdi. Şirket, gelişmiş yapay zeka yeteneklerini platformuna entegre etmek için IBM ile bir ortaklık kurdu.
InvestingPro Öngörüleri
CFRA'nın analizini tamamlamak için, InvestingPro verileri Salesforce'un finansal durumu hakkında ek bilgiler sunuyor. Şirketin piyasa değeri etkileyici bir şekilde 278,45 milyar dolar olup, yazılım sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor. Salesforce'un 50 olan F/K oranı (son on iki ay için 46,19'a ayarlanmış), CFRA'nın şirketin kazanç potansiyeline göre değerlemesi değerlendirmesiyle uyumlu.
InvestingPro İpuçları, Salesforce'un güçlü finansal sağlığını vurguluyor ve şirketin 9 olan mükemmel bir Piotroski Skoru'na sahip olduğunu belirtiyor; bu, güçlü operasyonel verimlilik ve finansal istikrarı gösteriyor. Bu skor, CFRA'nın şirketin gelecekteki performansı konusundaki iyimser görüşünü destekliyor. İlave olarak, Salesforce son on iki ay için %76,35 olan etkileyici brüt kar marjlarına sahip; bu, şirketin daha yavaş gelir büyümesine rağmen karlılığını koruma yeteneğini vurguluyor.
CFRA, Salesforce'un yapay zeka stratejisine potansiyel bir büyüme motoru olarak odaklanırken, InvestingPro İpuçları şirketin yakın vadeli kazanç büyümesine göre düşük bir F/K oranıyla işlem gördüğüne işaret ediyor. Bu, piyasanın Salesforce'un yapay zeka girişimlerinin potansiyel etkisini tam olarak fiyatlandırmamış olabileceğini ve yatırımcılar için bir fırsat sunabileceğini gösteriyor.
Daha kapsamlı bir analiz isteyen okuyucular için, InvestingPro Salesforce hakkında 11 ek ipucu sunarak, şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir inceleme sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.