Pazartesi günü, Telsey Advisory Group otomotiv yedek parça ürünleri konusunda uzmanlaşmış bir şirket olan Holley (NYSE:HLLY) hisseleri için görünümünü revize etti. Firma, fiyat hedefini önceki 5,50 dolardan 4,50 dolara düşürdü ancak hisse senedi için Outperform notunu korudu.
Holley'nin 2024 yılı üçüncü çeyrek performansı, düzeltilmiş FAVÖK'te geçen yılın aynı dönemine göre %26'lık önemli bir düşüş gösterdi ve 22,1 milyon dolara geriledi. Bu rakam, Telsey'nin 26,3 milyon dolarlık tahmininin ve FactSet konsensüsünün 26,1 milyon dolarlık beklentisinin altında kaldı. Şirketin satışları da beklentilerin altında performans gösterdi ve %14,4 azalarak 134,0 milyon dolara geriledi. Bu rakam, Telsey'nin 145,6 milyon dolarlık ve FactSet'in 142,5 milyon dolarlık beklentilerinin altında kaldı.
Analist, Holley'nin ürünlerine olan talebin enflasyon, artan faiz oranları ve tüketicilerin mal alımından hizmet alımına kayması gibi çeşitli makroekonomik zorluklar nedeniyle zayıfladığını belirtti. Ayrıca, seçimlerle ilgili belirsizliklerin perakendecileri stok seviyelerini ayarlamaya yönlendirdiği de not edildi.
Bu olumsuz faktörlere rağmen, Holley'nin iyileştirilmiş ürün tedarik hızının perakendeci stoklarının azalmasına katkıda bulunduğu, teslimat sürelerinin geçen yıla göre üç hafta kısaldığı da belirtildi.
Devam eden talep zorluklarına yanıt olarak Holley, 2024 satış rehberliğini önceki 605 milyon dolar ile 645 milyon dolar aralığından 595 milyon dolar ile 605 milyon dolar aralığına düşürdü. FactSet konsensüsü satışları 627 milyon dolar olarak tahmin etmişti. Ayrıca, düzeltilmiş FAVÖK tahmini önceki 117 milyon dolar ile 132 milyon dolar aralığından 115 milyon dolar ile 120 milyon dolar aralığına düşürüldü. FactSet konsensüsü ise 124 milyon dolardı.
Finansal projeksiyonlardaki düşüşlere rağmen şirket gelecek konusunda iyimser kalmaya devam ediyor. Holley, perakendeci stoklarının artık normale döndüğünü ve daha kolay satış karşılaştırmalarının 2025'in ilk çeyreğinde üst sıra büyümesine geri dönüşü destekleyeceğini öngörüyor.
Diğer güncel haberlerde, Holley bir dizi önemli gelişmeye tanık oldu. Şirket yakın zamanda üçüncü çeyreğinde net satışlarında %14,4'lük bir düşüşle 134 milyon dolar olduğunu bildirdi. Düşüşe rağmen Holley, brüt marjını %39'a yükseltmeyi başardı ve 6,3 milyon dolarlık net zarar bildirdi. Özellikle, şirket bir pazarlama kampanyası sırasında doğrudan tüketiciye satışlarında %110'luk önemli bir artış gördü ve yeni ürün gelirleri %25 büyüdü.
Bu sonuçların ardından Canaccord Genuity, Holley için fiyat hedefini önceki 7,00 dolardan 6,00 dolara düşürdü ancak hisse senedi için Al notunu korudu. Bu ayarlama, Holley'nin çeyrek sonuçlarının konsensüs beklentilerinin altında kalması ve şirketin 2024 tam yıl ve örtülü dördüncü çeyrek rehberliğini düşürmesinin ardından geldi.
Moody's, Holley'nin kurumsal aile notunu B2'ye yükseltti ve bu, gelişmiş operasyonel performans ve finansal sağlığı yansıtıyor. Ayrıca, şirket Detroit Speed'i sattı ve şu anda başka marka elden çıkarması planlanmıyor. Bu gelişmeler arasında Holley, gelecekteki büyümeyi sağlamak için çok kanallı geliştirme, operasyonel iyileştirmeler ve ürün inovasyonuna odaklanıyor.
InvestingPro Öngörüleri
Holley'nin (NYSE:HLLY) mevcut durumuna ek bağlam sağlamak için, InvestingPro'dan alınan son veriler bazı değerli bilgiler sunuyor. Makalede vurgulanan zorluklara rağmen Holley, otomotiv yedek parça sektöründeki önemli varlığını yansıtan 327,62 milyon dolarlık bir piyasa değerini koruyor. Şirketin 0,71'lik Fiyat/Defter Değeri oranı, hisse senedinin defter değerine göre düşük değerlenmiş olabileceğini gösteriyor ve bu, Telsey Advisory Group'un son fiyat hedefi ayarlamasını göz önünde bulunduran değer yatırımcıları için ilgi çekici olabilir.
InvestingPro İpuçları, Holley'nin son on iki ayda kârlı olduğunu ve analistlerin bu yıl da kârlılığın devam edeceğini öngördüğünü gösteriyor. Bu, şirketin 2025'in ilk çeyreğinde büyüme konusundaki iyimser görünümüyle uyumlu. Ancak, net gelirin bu yıl düşmesinin beklendiğini de belirtmek gerekir ki bu da makalede bahsedilen revize edilmiş rehberlikle örtüşüyor.
Hisse senedinin performansı zorlu olmuş, InvestingPro verileri son altı ayda %30,83'lük bir düşüş gösteriyor. Bu düşüş, makalede tartışılan makroekonomik zorluklar ve talep zayıflıklarıyla tutarlı. Daha kapsamlı analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro, Holley için 8 ek ipucu sunarak şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.