Morgan Stanley, Çarşamba günü Southern Copper Corporation (NYSE:SCCO) hakkındaki duruşunu değiştirerek, hisseyi Düşük Ağırlıktan Eşit Ağırlığa yükseltti. Bu değişiklik, hissenin Eylül sonundaki zirvesinden bu yana yaklaşık %12'lik bir düşüş yaşamasının ardından geldi.
Firma aynı zamanda şirket için fiyat hedefini 106,30 dolardan 102,00 dolara düşürdü. Bu son geri çekilmeye rağmen, InvestingPro verileri, hissenin yılbaşından bu yana %24,51 gibi etkileyici bir getiri sağladığını gösteriyor ve mevcut hisse fiyatı 103,51 dolar seviyesinde.
Morgan Stanley'den analist, son geri çekilme ışığında Southern Copper için daha dengeli bir risk-ödül senaryosuna işaret etti. Meksika'daki siyasi iklimin şirketi etkileme potansiyeli konusundaki devam eden endişelere rağmen, firma hisse senedi değerlemesinin artık tarihsel ortalamalara daha yakın olduğuna inanıyor. Yeni 2025 tahminlerine göre, Southern Copper 10,6 kat FAVÖK ve 19,8 kat hisse başına kazanç çarpanıyla işlem görüyor ki bu, sırasıyla 10,5 kat ve 20 kat olan beş yıllık ortalamalara yakın.
Ek olarak, şirketin serbest nakit akışı getirisinin %5,0 ile ortalamanın üzerinde olduğu belirtiliyor. InvestingPro analizi, hissenin şu anda 27,03x F/K oranı ile Adil Değerinin üzerinde işlem gördüğünü gösteriyor. Bununla birlikte, şirket mükemmel bir Finansal Health Skoru ile güçlü temelleri koruyor ve 29 yıl boyunca kesintisiz temettü ödemelerini sürdürüyor. Daha derin içgörüler ve 10+ ek ProTip'e erişim için InvestingPro aboneliğini düşünebilirsiniz.
Güncelleme aynı zamanda Nexa Resources için olumlu bir görünüm içeriyordu ve 2025 için FAVÖK tahminlerinde önemli bir artış potansiyeline dayanarak Eşit Ağırlığa yükseltildi. İyimserlik, kısmen Morgan Stanley'nin emtia ekibinin çinko fiyatı tahmininin pound başına 1,41 dolar olmasından kaynaklanıyor ki bu, mevcut spot fiyatlarla uyumlu ancak konsensüsten yaklaşık %17 daha yüksek.
Analist, Nexa'nın risk-ödül dengesinin iyileştiğini ve bilançosu üzerindeki endişelerin azaldığını vurguladı. Net borç/FAVÖK oranının gelecek yıl 2024 tahmini olan 2,1 kattan ve 2023'teki 3,5 kattan 1,23 kata düşmesi bekleniyor.
Nexa'nın yeni 2025 tahminleri, şirketin 2,8 kat FAVÖK ve 5,8 kat hisse başına kazanç çarpanıyla işlem gördüğünü gösteriyor ki bu, sırasıyla 4,3 kat ve 14,7 kat olan beş yıllık ortalamalara kıyasla düşük. Firmanın Nexa için 2025 yıl sonu fiyat hedefi, 2025 ortası hedefi olan 7,5 dolardan 7,8 dolara ayarlandı.
Diğer son haberlerde, Grupo Mexico, algılanan düşük değerleme nedeniyle JPMorgan tarafından Nötr'den Fazla Ağırlığa yükseltildi. JPMorgan, Grupo Mexico'nun hisseleri için fiyat hedefini 104,00 Peso'dan 137,00 Peso'ya yükseltti ve %39'luk bir yükseliş potansiyeli öngördü.
Bu arada, Grupo Mexico'nun kontrolündeki bir şirket olan Southern Copper Corporation'ın hisse senedi derecelendirmesi de JPMorgan tarafından Düşük Ağırlıktan Nötr'e yükseltildi. Bu yükseltme, Southern Copper'ın bakır piyasasına önemli maruziyetini yansıtıyor; şirketin gelirlerinin yaklaşık %85'i bu metalden elde ediliyor.
Diğer gelişmelerde, Southern Copper yakın zamanda üçüncü çeyrek kazançlarını açıkladı ve analist beklentilerini aştı. Şirket, analist konsensüsü olan 1,11 doların üzerinde, hisse başına 1,15 dolar düzeltilmiş kazanç açıkladı. Ancak, aynı dönem için gelir, 2,94 milyar dolarlık tahmine karşılık 2,93 milyar dolar ile beklentilerin biraz altında kaldı. Citi analistleri, üçüncü çeyrek FAVÖK'ünün 1,7 milyar dolar ile beklentileriyle uyumlu olduğunu belirtti.
Son olarak, Southern Copper şu anda Tia Maria Projesi için 1,4 milyar dolar olan tarihi sermaye bütçesini gözden geçiriyor. Şirket, önümüzdeki aylarda inşaat, eğitim ve toprak hafriyatı faaliyetlerine başlamayı planlıyor ve inşaatın 2025 yılında başlaması planlanıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.