Perşembe günü, Piper Sandler HubSpot Inc (NYSE:HUBS) hakkındaki duruşunu değiştirerek, hisse senedini Aşırı Ağırlık'tan Yansız'a düşürdü, ancak fiyat hedefini 570 dolardan 640 dolara yükseltti. Firma, HubSpot'un güçlü üçüncü çeyrek performansını kabul etti; şirket, abonelik gelirlerinde %20'lik bir büyüme ile desteklenen, tahminlere kıyasla %3,6'lık bir üst sıra aşımı gerçekleştirdi. HubSpot'un zorlu dış ortamda yol alma ve son paketleme ve fiyatlandırma değişikliklerinden potansiyel olumlu sonuçlar elde etme yeteneği de not edildi.
Şirketin faaliyet kârı yıllık bazda %36 artarken, faaliyet marjı önceki çeyrekteki %17,2'den %18,7'ye yükseldi. Bu iyileşme kısmen 7 milyon dolarlık bir kerelik faydadan kaynaklandı. Bu güçlü sonuçlara ve istikrarlı görünüme dayanarak, Piper Sandler fiyat hedefini yükseltti ve cari yıl ile gelecek yıl için daha yüksek beklenen hasılat ve hisse başına kazanç öngördü.
Ancak, HubSpot'un hisse senedi değerinde önemli bir artış görüldü; son üç ayda %33 yükselerek aynı dönemde S&P 500'ün %13'lük kazancını geride bıraktı. Piyasa kapandıktan sonra, hisse senedi değerine %6 daha ekledi. Bu artışlar göz önüne alındığında, Piper Sandler artık hisse senedini 2026 takvim yılı tahminlerine göre 9,5 kat kurumsal değer/satış (EV/S) ve 50 kat kurumsal değer/serbest nakit akışı (EV/FCF) oranlarıyla adil değerlenmiş olarak görüyor.
Firma, hisse senedinin mevcut değerlemesiyle, 640 dolar fiyat hedefinin üzerindeki risk-ödül dengesinin eşit göründüğü sonucuna vararak, Yansız'a düşürme kararı aldı.
Diğer güncel haberlerde, HubSpot Inc. analist beklentilerini aşan güçlü üçüncü çeyrek sonuçları açıkladı. Şirket, 1,91 dolarlık konsensüs tahmininin üzerinde, hisse başına 2,18 dolar düzeltilmiş kazanç bildirdi. Hasılat, analistlerin 646,95 milyon dolarlık projeksiyonunu aşarak, yıllık %20 artışla 669,7 milyon dolar olarak rapor edildi.
Şirketin dördüncü çeyrek rehberliği de beklentileri aştı. HubSpot, konsensüs ile uyumlu olarak 2,18-2,20 dolar arasında düzeltilmiş hisse başına kazanç ve beklenen 669,5 milyon doları aşan 672 milyon ile 674 milyon dolar arasında hasılat öngörüyor.
Diğer gelişmelerde, şirket geçen yılın aynı dönemine göre müşteri sayısında %23 artış bildirerek toplam 238.128'e ulaştı. Ancak, müşteri başına ortalama abonelik geliri yıllık bazda %2 hafif düşüş gösterdi. HubSpot'un GAAP dışı faaliyet marjı %16,5'ten %18,7'ye yükseldi, bu da güçlü hasılat büyümesinin yanı sıra artan kârlılığa işaret ediyor. Bunlar şirket için son gelişmeler arasında yer alıyor.
InvestingPro Öngörüleri
InvestingPro'dan gelen son veriler, Piper Sandler'ın HubSpot Inc (NYSE:HUBS) analizine derinlik katıyor. Şirketin piyasa değeri 30,7 milyar dolar olup, yazılım sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor. HubSpot'un Q3 2024 itibarıyla son on iki ay için %84,66'lık etkileyici brüt kâr marjı, operasyonel verimliliğini vurguluyor ve makalede belirtilen güçlü performansla uyumlu.
InvestingPro İpuçları, HubSpot'un net gelirinin bu yıl artmasının beklendiğini ve analistlerin şirketin kârlı olacağını öngördüğünü vurguluyor. Bu görünüm, Piper Sandler'ın düşürmeye rağmen fiyat hedefini yükseltme kararını destekliyor. Hisse senedinin son bir ay (%14,5) ve üç ay (%29,75) içindeki güçlü getirileri, makalede bahsedilen HubSpot'un S&P 500'ü geride bırakmasını doğruluyor.
Ancak, yatırımcılar HubSpot'un yüksek bir hasılat değerleme çarpanıyla işlem gördüğünü, -826,27'lik bir F/K oranına sahip olduğunu not etmeli; bu, hisse senedinin yüksek büyüme beklentilerine göre fiyatlandırıldığını gösteriyor. Bu değerleme metriği, Piper Sandler'ın hisse senedinin şu anda adil değerlendiği görüşüyle uyumlu.
Daha kapsamlı bir analiz isteyen okuyucular için, InvestingPro, HubSpot için 13 ek ipucu sunarak şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha geniş bir perspektif sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.