Salı günü, BofA Securities analisti Vivek Arya, Credo Technology Group Holding Ltd. (NASDAQ: NASDAQ:CRDO) hissesini Düşük Performanstan Al'a yükseltti ve fiyat hedefini önceki 27,00 dolardan önemli ölçüde artırarak 80,00 dolara çıkardı.
Yaklaşık 47,80 dolar civarında işlem gören hisse senedi, InvestingPro verilerine göre son bir yılda %150'lik dikkat çekici bir getiri sağladı. Bu yükseltme, firmanın şirketin güçlü bir kazanç çağrısı olarak değerlendirdiği açıklamanın ardından geldi ve Credo'nun finansal projeksiyonları ve pazar konumunun yeniden değerlendirilmesine yol açtı.
Analist, kazanç çağrısı sırasında güçlü bir performans ve önemli bir artış sonrasında, 2026/2027 mali yılı için tahmini hisse başına kazanç (EPS) beklentilerini sırasıyla %65 ve %88 artırarak 1,01 ve 1,51 dolara yükselttiklerini belirtti. InvestingPro'nun kapsamlı finansal analizinde ortaya çıktığı gibi, şirket %62,5'lik etkileyici brüt kar marjlarını korumakta ve minimal borçla faaliyet göstermektedir.
Yeni fiyat hedefi, benzer şirketlerin üst sınırına denk gelen 2026 takvim yılı için tahmini 60x fiyat-kazanç (PE) oranına dayanmaktadır. Bu, 2025 takvim yılı için 10x tahmini işletme değeri-satış (EV/S) oranından geçiş, Credo'nun satış büyümesini kazanç büyümesine daha iyi çeviren bir modele geçişini yansıtmaktadır.
Credo'nun görünümü, güç verimli yapay zeka (AI) kümelerini etkinleştirmek için tasarlanmış Aktif Elektrikli Kablo (AEC) ürününün çok yıllık bir benimseme döngüsünün başlangıcına işaret etmektedir. AEC ürününün, Credo'nun önemli bir müşterisi ve yatırımcısı olan Amazon Web Services'teki güçlü AI büyümesiyle desteklenen 2025 mali yılının ikinci yarısında güçlü bir performans göstermesi bekleniyor.
Analistin önceki temkinli duruşu, AEC için sınırlı toplam adreslenebilir pazar (TAM) varsayımlarından kaynaklanıyordu. Ancak son kazanç çağrısı bu endişeleri giderdi ve Credo'nun her biri gelirin %10'undan fazlasını oluşturan üç müşteriyle (Microsoft, Amazon ve Tesla) genişlemesini ve optik dijital sinyal işlemcileri (DSP), hat kartı fiziksel katman cihazları (PHY) ve retimer'lar gibi bitişik alanlardaki artan ivmeyi vurguladı.
Olumlu görünüme rağmen analist, yükseltmeyle ilgili riskleri de kabul etti. Bunlar arasında Credo'nun premium değerlemesi, hisse senedinin AI dağıtımları etrafındaki duyarlılık değişimlerine yüksek hassasiyeti ve Marvell Technology Group (MRVL) ve Broadcom Inc. (AVGO) gibi şirketlerden AEC pazarında artan rekabet yer alıyor. Mevcut metriklere göre, InvestingPro analizi, hisse senedinin Adil Değer'inin üzerinde işlem gördüğünü gösteriyor. Credo'nun pazar konumu ve büyüme potansiyeli hakkında daha derin bir içgörü için 17 ek ProTips ve ayrıntılı bir Pro Research Raporu mevcuttur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.