Citi, Pazartesi günü Full Truck Alliance Co. Ltd. (NYSE:YMM) hisseleri için fiyat hedefini önceki 13,00 dolardan 15,00 dolara yükseltti ve Al tavsiyesini korudu.
Firma, kararını şirketin yeniden değerleme potansiyeline işaret eden çeşitli faktörlere dayandırıyor. Bunlar arasında, 2024'ün dördüncü çeyreği ve 2025'in tamamı için olumlu görünüm yer alıyor. Bu görünüm, özellikle iyileştirilmiş komisyon oranları aracılığıyla gelir artışını destekleyen çoklu faktörlerden kaynaklanıyor.
Analist, Full Truck Alliance'ın daha geniş ekonomik zorluklara rağmen güçlü sipariş hacmi büyümesini sürdürme yeteneğini vurguladı. Bu dayanıklılığın, 2024'ün dördüncü çeyreğinde yıllık bazda %20'nin biraz üzerinde bir büyümeyle sonuçlanması bekleniyor. Ayrıca, şirketin inşaat malzemeleri, gıda ve içecek ile tarım gibi kilit sektörlerdeki faaliyetleri nedeniyle hükümet politikalarından faydalanması öngörülüyor.
Citi'nin iyimserliği, şirketin gelir kaynaklarına da uzanıyor ve 2025'ten itibaren komisyon oranlarında daha agresif bir artış bekliyor. Bu faktörler ışığında firma, Full Truck Alliance için kazanç tahminlerini 2024 için %0, 2025 ve 2026 için ise %2 yukarı yönlü revize etti. Revize edilen fiyat hedefi ayrıca, hedef Fiyat/Kazanç (F/K) oranının önceki 20 kattan 22 kata yükseltilmesini yansıtıyor. Bu durum, şirketin büyüme yörüngesi ve kazanç görünürlüğüne olan güveni gösteriyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.