Perşembe günü, Canaccord Genuity, Vivid Seats Inc. (NASDAQ: SEAT) için fiyat hedefini önceki 7,00 dolardan 6,00 dolara düşürdü ancak hisse senedi için Al tavsiyesini korudu. Bu düzenleme, şirketin karışık üçüncü çeyrek sonuçlarını açıklamasının ardından geldi. Sonuçlarda, pazar yeri Brüt Sipariş Değeri (GOV) Canaccord'un yakın zamanda revize edilmiş tahminlerini aşmasına rağmen, yine de yıllık bazda düşük çift haneli bir yüzde oranında düşüş gösterdi.
Vivid Seats'in geliri, şirketin birim ekonomisine odaklanmaya devam etmesi nedeniyle daha yüksek bir alım oranına bağlı olarak yıllık bazda %1'lik marjinal bir düşüş yaşadı. Bu arada, düzeltilmiş FAVÖK marjları yüksek onlu seviyelerde kaldı ve yıllık bazda hafif bir iyileşme gösterdi. 2024'te 2023'e kıyasla A-list sanatçıların stadyum turlarında önemli bir azalma da dahil olmak üzere geçici olduğuna inanılan pazar arz zorluklarıyla karşı karşıya kalmasına rağmen, Vivid Seats, daha küçük mekanlardaki turlardaki güçle desteklenen dirençli hacimler gördü.
Şirketin üçüncü çeyreği aynı zamanda rakiplerin hacim büyümesine odaklandığı zor bir pazarlama ortamıyla da işaretlendi. Yönetim daha önce sektör yorumlarına dayanarak 2025 konser arzı konusunda iyimser olmasına rağmen, bu durum henüz önümüzdeki yıl için daha güçlü bir konser programına dönüşmedi. Sonuç olarak, Vivid tüm metriklerde 2024 tam yıl görünümünü düşürdü ve revize edilen rehberlik, dördüncü çeyrek GOV'sinde %1 ile %19 arasında değişen bir yıllık düşüşe işaret ediyor.
Vivid Seats'in hisseleri, kazanç raporunun ardından aşağı yönlü baskıyla karşılaştı ve şimdi yılbaşından bu yana %35'in üzerinde bir düşüş gösteriyor. Şirketin yorumları, 2025 için görünümün belirsiz kalmaya devam ettiğini gösterse de, Live Nation'dan gelen olumlu sinyaller, Vivid'in marjlarındaki tutarlı güç ve FY25 gelirinin yaklaşık 1,5 katı ve FAVÖK'ün 7 katı olarak değerlendirilen talep görmeyen bir değerleme göz önüne alındığında, hisse senedinin yatırımcı duyarlılığı açısından bir dip noktasına yaklaşıyor olabileceğine dair bir inanç var.
Diğer son haberlerde, Vivid Seats Inc., Nasdaq'ın kurumsal governance gerekliliklerine uymak için önemli yönetim kurulu değişiklikleri geçirdi. Şirket, Google'da Başkan Yardımcısı olan Adam Stewart'ın 1 Kasım 2024 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere Yönetim Kurulu'na ve Aday Gösterme ve Kurumsal Governance Komitesi'ne atandığını duyurdu. Bu, Tom Ehrhart'ın yönetim kurulundan ayrılmasıyla aynı zamana denk geliyor ve şirketin çoğunluk bağımsız bir yönetim kuruluna geçişini işaret ediyor.
Finansallar alanında, Vivid Seats 810 milyon dolar ile 830 milyon dolar arasında gelir ve 160 milyon dolar ile 170 milyon dolar arasında düzeltilmiş FAVÖK öngörüyor. Şirketin 2024 1. çeyrek finansal sonuçları, 1 milyar doların üzerinde Brüt Sipariş Değeri (GOV), 191 milyon dolar gelir ve 39 milyon dolar düzeltilmiş FAVÖK bildirdi.
DA Davidson, Canaccord Genuity, Craig-Hallum ve Benchmark dahil olmak üzere birkaç analist, Vivid Seats için Al tavsiyesini korurken fiyat hedeflerini ayarladı. Canlı etkinliklerde bir yavaşlama ve büyük A-list etkinliklerin azlığına rağmen, analistler şirketin 2025 görünümü konusunda iyimser kalmaya devam ediyor ve işte önemli bir ardışık iyileşme bekliyor.
Son olarak, Vivid Seats, şirketin benzersiz taraftar katılımı fırsatları sunma taahhüdünü vurgulayan I Am Athlete (IAA) ile çok yıllık bir medya işbirliği duyurdu. Bu son gelişmeler, Vivid Seats'in faaliyet gösterdiği dinamik ortamı vurguluyor.
InvestingPro Öngörüleri
InvestingPro'dan gelen son veriler, Vivid Seats'in finansal durumu ve piyasa performansı hakkında ek bilgiler sunuyor. Makalede belirtilen zorluklara rağmen, şirket 2024 2. çeyrek itibariyle son on iki aya dayalı olarak 13,2'lik bir F/K oranını koruyor, bu da yatırımcıların hala şirketin kazançları için bir prim ödemeye istekli olduğunu gösteriyor. Bu durum, aynı dönemde şirketin %19,65'lik güçlü gelir büyümesiyle de destekleniyor ve Vivid Seats'in piyasa zorluklarına rağmen işini genişletmeye devam ettiğini gösteriyor.
InvestingPro İpuçları, Vivid Seats'in son on iki ayda kârlı olduğunu ve analistlerin şirketin bu yıl da kârlı kalacağını öngördüğünü vurguluyor. Bu, makalenin dirençli hacimlerden ve şirketin birim ekonomisine odaklanmasından bahsetmesiyle uyumlu. Ek olarak, hisse senedi son ayda %16,1'lik bir fiyat artışıyla güçlü bir getiri gösterdi, bu da yatırımcı duyarlılığında bir değişimi veya şirketin stratejik ayarlamalarına bir tepkiyi gösteriyor olabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro, Vivid Seats'in finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha fazla içgörü sağlayabilecek 5 ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.