Pazartesi günü Barclays, Palo Alto Networks (NASDAQ:PANW) hakkındaki görünümünü güncelledi ve şirketin hisseleri için fiyat hedefini önceki 410 dolardan 425 dolara yükselterek Ağırlık Verilmiş (Overweight) notunu korudu. Bu güncelleme, siber güvenlik firmasının potansiyel performansına yönelik olumlu bir duruşu yansıtıyor.
Firmanın analizi, Palo Alto Networks'ün 1. çeyrek RPO (Kalan Performans Yükümlülükleri) siparişlerinde yaklaşık %11'lik bir yıllık büyüme öngörüyor. Analist, şirketin performansının olumlu piyasa kontrolleri, tipik mevsimsel eğilimler ve daha yönetilebilir yıllık karşılaştırmalar nedeniyle beklentileri aşabileceğini vurguladı.
Şirketin platformlaşma stratejisi ve ABD federal pazar segmentindeki süregelen gücü özellikle belirtildi.
Sektördeki bazı rakiplerin EMEA bölgesinde yumuşama yaşaması gibi karışık sinyallere rağmen, Palo Alto Networks'ün momentumunu koruması bekleniyor. Şirketin Check Point Software Technologies ve Exclusive Networks gibi rakiplerine kıyasla EMEA pazarına daha az maruz kalması, bölgesel zorlukların etkisini azaltabilir.
Şirketin 1. çeyrek Yeni Nesil Güvenlik (NGS) Yıllık Tekrarlayan Geliri (ARR) projeksiyonu 4.355 milyon dolar olarak belirlendi ve net yeni ARR'nin yıllık bazda sabit kalma potansiyeli bulunuyor. Bu senaryo, platformlaşma çabalarının gücü ve tarihsel eğilimler tarafından destekleniyor.
Analist, Palo Alto Networks'ün önceki mali yılın ilk çeyrek performansına benzer şekilde, muhafazakar bir rehberlik güncelleme stratejisi benimseyebileceğini öne sürdü.
Barclays ayrıca, Palo Alto Networks'ün güçlü çeyrek sonuçlarının ardından rehberlik metriklerini güncelleme geçmişini göz önünde bulundurarak, ilk çeyrekteki herhangi bir performans aşımını tam yıl FY25 RPO rehberliğine dahil edebileceğini öngörüyor.
Ayrıca firma, Palo Alto Networks'ün sunduğu QRoC'un FY25 gelirine yaklaşık 30-50 milyon dolar katkıda bulunabileceğini ve yerinde QRadar tabanını XSIAM'a geçirerek daha fazla büyüme potansiyeli olduğunu tahmin ediyor.
Değerleme açısından analist, şirketin mevcut piyasa konumlandırması göz önüne alındığında, gelecekteki hisse senedi değer artışının çarpan genişlemesinden ziyade kazanç tahminlerindeki yukarı yönlü revizyonlardan kaynaklanabileceğini öne sürdü. Revize edilen 425 dolar fiyat hedefi, firmanın FY27 tahmini Serbest Nakit Akışı'nın (FCF) yaklaşık 33 katına dayanarak bugünkü değere indirgenmesine dayanıyor.
Diğer güncel haberlerde, Palo Alto Networks siber güvenlik sektöründe önemli adımlar atmaya devam ediyor. Şirket yakın zamanda IBM'in QRadar SaaS varlıklarını satın aldı ve bu hamle siber güvenlik tekliflerini güçlendirdi. Bu satın alma, TD Cowen, BTIG, Scotiabank, FBN Securities ve KeyBanc gibi firmaların analistleri tarafından olumlu karşılandı ve bazıları fiyat hedeflerini yükseltti.
Palo Alto Networks ayrıca EMEA ve JAPAC bölgelerinde yapay zeka destekli siber güvenlik çözümleri sunmak için Deloitte ile stratejik ittifakını genişletti. Bu ortaklık, entegre siber güvenlik yeteneklerinin benimsenmesini hızlandırmayı ve güvenlik altyapısında platformlaşmanın faydalarını teşvik etmeyi amaçlıyor.
Goldman Sachs, Palo Alto Networks hisselerinde Al notunu yineleyerek, şirketin Yeni Nesil Güvenlik (NGS) Yıllık Tekrarlayan Gelirinde (ARR) önemli büyüme potansiyeline dikkat çekti.
Şirket, NGS ARR'de yıllık bazda %42,8'lik güçlü bir büyüme ve güçlü marjlar rapor etti. Oppenheimer, Palo Alto Networks hakkındaki olumlu duruşunu yeniden teyit ederek, siber güvenlik şirketinin fiyat hedefini yükseltti ve Üstün Performans notunu korudu. Firmanın analisti, şirketin tutarlı performansını ve başarılı platformlaşma stratejisini iyimser görünümün arkasındaki temel itici güçler olarak gösterdi.
Şirketin rehberliğini iş momentumunu daha iyi yansıttığına inanılan bir metrik olan Kalan Performans Yükümlülüklerine (RPO) kaydırma kararı analistler tarafından kabul gördü. Bu gelişmeler, Palo Alto Networks'ün dünya çapındaki müşteriler için siber güvenlik çözümlerini düzene sokma stratejik çabalarının bir parçasıdır.
InvestingPro Öngörüleri
Palo Alto Networks'ün son performansı, Barclays'in iyimser görünümüyle uyumlu. InvestingPro verilerine göre, şirketin hisse senedi önemli bir momentum gösterdi ve son bir yılda %54,39, son altı ayda ise %31,58 toplam fiyat getirisi sağladı. Bu güçlü performans, hisse senedini 52 haftalık zirvesine yakın bir seviyeye taşıdı ve mevcut fiyat bu zirvenin %99,54'ünde işlem görüyor.
Şirketin finansal metrikleri büyüme anlatısını destekliyor. Palo Alto Networks, 2024 mali yılının 4. çeyreği itibarıyla son on iki ayda 8,03 milyar dolar güçlü bir hasılat ve %16,46'lık bir hasılat büyüme oranı rapor etti. Şirketin karlılığı da %74,35'lik brüt kar marjı ve %11,07'lik faaliyet geliri marjı ile dikkat çekici.
InvestingPro İpuçları, Palo Alto Networks'ün yakın vadeli kazanç büyümesine göre düşük bir F/K oranıyla işlem gördüğünü vurguluyor; bu durum, son hisse fiyatı artışına rağmen potansiyel bir düşük değerlemeye işaret edebilir. Bu, Barclays'in gelecekteki hisse senedi değer artışının kazanç tahmini revizyonlarından kaynaklanabileceği görüşüyle uyumlu.
InvestingPro'nun Palo Alto Networks için 21 ek ipucu sunduğunu belirtmek önemlidir; bu, yatırımcılara şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında kapsamlı bir analiz sağlar.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.