Günün Gelişmeleri
Türkiye
Cuma günü yurt içinde veri akışı sakindi. BIST 100 endeksi günü %0,11 değer kazancıyla 2.072,93 puandan tamamlarken toplam işlem hacmi 32,9 milyar lira seviyesinde gerçekleşti. Sektör endeksleri arasında en çok kazandıran %2,90 ile turizm olurken, en çok kaybettiren ise %1,68 ile iletişim oldu.
Dolar/TL’de ise yatay eğilim devam ediyor. Kurda 13,85 hâlâ önemini korumakta. Ancak yükselişin başlaması için 13,85 üzerinde kapanış görmemiz gerektiğinin altını tekrar çiziyoruz.
Yapılan açıklamada dövizden TL’ye dönüşüm oranı 15.04.2022 itibarıyla %10'a, 08.07.2022 itibarıyla %20'ye ulaşan bankalara 2022 sonuna kadar döviz zorunlu karşılıklardan alınan yıllık %1,5 komisyon uygulanmayacağı ifade edildi. Bankaların sermaye yeterlilik rasyolarını aşağı çekebilecek bu uygulama ayrıca bankaların karlılıklarını da olumsuz etkileyebilecekti. Hazine ve Maliye Bakanı Nureddin Nebati, kur korumalı TL mevduat hesabına ciddi ilgi olduğunu belirterek, "Cuma akşamı itibarıyla 131 milyar lirayı aşan ciddi bir meblağa ulaşıldı. Günde ortalama 10 milyar lira sisteme girdi." derken biz hâlâ bu noktada döviz mevduatlarından TL’ye dönüşlerin oldukça sınırlı kaldığını, daha çok TL mevduat sahiplerinin kur korumalı mevduatı seçtiğini izliyoruz.
ABD'de devam eden Halkbank (IS:HALKB) davasında, istinaf mahkemesi bankanın Yüksek Mahkeme'ye başvuru hakkını kullanabilmesi için federal mahkemedeki yargılama sürecini askıya aldı. Bu kararın ardından, Halk Bankası'nın Yüksek Mahkemeye başvuru yapmasının önü açıldı. Halk Bankası'na, "ABD'nin İran'a yönelik yaptırımlarını ihlal" suçlaması yöneltiliyor. Bu haberin Halkbank nezdinde bankacılık endeksine ve BIST 100’e nasıl yansıyacağını izleyeceğiz.
USD/TRY’de beklentimizde henüz değişiklik yok ancak 13,85 seviyesinin öneminin altını çiziyoruz. Yükseliş beklediğimiz kurda hareket eğiliminin hızlanabilmesi için 13,85 seviyesinin kırılması gerekmektedir. Bu seviye kırılmadığı sürece dolarda yatay tablo devam edebilir. BIST 100’de bugün kritik bölge 2053 desteği olacaktır. 2053 seviyesinin kırılması halinde endekste aşağı yönlü baskı artabilir. Ancak endeks 2053 seviyesinin üzerinde kaldığı sürece yükseliş eğiliminin devamı beklenebilir. Endekste bu hafta 2150 seviyesi önemli bir direnç bölgemizi oluşturabilir.
ABD
Cuma günü ABD’de aylık bazda perakende satışlar beklentilerin altında -%2,3 gelirken çekirdek perakende satışlar da benzer şekilde aylık bazda %1,9 azalış gösterdi. Omicron varyantının tekrar etkili olmaya başlaması nedeniyle satışlarda bir miktar azalma görüyoruz. Bu büyüme tarafının olumsuz etkileyeceği gibi enflasyon tarafında harcamaların azalması ise pozitif karşılanabilir.
Cuma günü benzer eğilim sanayi üretim verilerinde de izlendi. Sanayi üretimi aylık bazda beklentilerin altında %0,1 azalırken kapasite kullanım oranı da benzer şekilde beklentilerin altında %76,5 olarak gerçekleşti.
New York Fed Başkanı John Williams, Omicron varyantının, ABD’de önümüzdeki birkaç ay içerisinde de büyümeyi yavaşlatabileceğini ve tedarik zincirinde yaşanan sorunları artırabileceğini söylerken enflasyonun şu anda çok yüksek seviyeye ulaştığını ancak bu yükselişin pandemiden kaynaklandığının da altını çizdi. Ayrıca Williams, Fed’in faizleri artırmaya başlamaya yaklaştığını da dile getirdi. Politika yapıcıların 8 trilyon doları aşan bilançoyu küçültmeye başlamak için daha önce yaptıkları kadar uzun süre beklemeyeceğini ifade eden Williams, bilançonun şu anda son seferkinden çok daha büyük olduğunu vurguladı.
Cuma günü gelen kötü verilere rağmen dolar endeksi kritik destek bölgemiz olan 94,50 seviyesinden yükseliş gerçekleştirdi. Piyasalar haftaya yapılacak Fed faiz kararına kitlenirken biz bu hafta dolar endeksinde 94,50 desteğinin kırılıp kırılmayacağına dikkat edeceğiz. 94,50 seviyesinin üzerinde kaldığımız sürece yükseliş eğiliminin devamını beklemekteyiz. ABD 10 yıllık tahvil faizleri Cuma gününü yükselişle %1,79 seviyesinden kapatmıştı. Bugün ABD’de Martin Luther King nedeniyle tahvil piyasası kapalı olacak. Cuma günü ABD borsaları günü karışık kapatırken Fed faiz kararı ve enflasyon endeksler üzerinde baskı yaratmaya devam ediyor.
Euro Bölgesi
Geçen haftanın son işlem gününde Euro Bölgesi’nde veri akışı sakindi. Avrupa Merkez Bankası Yönetim Kurulu Üyesi Isabel Schnabel, Euro Bölgesi'nde faiz oranlarını yükseltmenin artan enerji fiyatlarını aşağı çekemeyeceğini söylerken bunun daha çok arz tedarikinden kaynaklandığını ve bankanın izleyeceği politikanın ancak sınırlı bir etki yaratacağını ifade etti.
Euro/TL ise dolar/TL’ye benzer hareketlerini sürdürmeye devam ediyor. Kurda yükseliş eğiliminin devam etmesini bekliyoruz. 15,70 bölgesi kur için önemli bir direnç bölgesi. Bu bölgenin aşılıp aşılamadığını takip ediyor olacağız. Avrupa borsaları Cuma gününü ABD Merkez Bankası Fed yetkililerinden gelen, bankanın bu yılın Mart ayında faiz oranlarını artırmaya başlamak için hazır olabileceği yönündeki mesajları nedeniyle satıcılı kapattı.
Bugün Euro Bölgesi’nde veri akışı sakin. Eurogroup toplantısı ve Almanya’dan aylık Bundesbank raporları yayımlanacak.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 2053 seviyesinin altında önce 2026 ve arkasından 1990 desteğine kadar geri çekilme potansiyeli yüksek.
Yukarıda ise 2090 direncinin kırılması halinde önce 2151 ve arkasından 2180 direncine doğru hareketler hız kazanabilir.
Teknik olarak baktığımızda VIOP endeksinde yukarıda ise 2413 seviyesinin kırılması halinde önce 2435 ve arkasından 2475 direnci test edilebilir.
Aşağıda ise 2370 desteğinin altında önce 2345 ve arkasından 2220 desteğine doğru düşüşler kaydedilebilir.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 13,46 seviyesinin kırılması halinde önce 13,22 ve arkasından 13,01 seviyesi test edilebilir.
Yukarıda ise 13,65 direncinin üzerinde 13,85 ve arkasından 14,15 direncine doğru yükseliş görülebilir.
Teknik olarak baktığımızda aşağıda 1813 seviyesinin altında önce 1800 ve arkasından 1791 desteğine kadar düşüş devam edebilir.
Yukarıda 1827 direncinin kırılması halinde önce 1834 ve arkasından 1850 direnci test edilebilir.