S&P 500 Endeks geçtiğimiz hafta, Haziran ayından bu yana en kötü kaybını yaşadı. Enflasyonla birlikte resesyon riskine rağmen devam eden büyük faiz artışları nihayet yatırımcılara etki etti. FedEx (NYSE:FDX), mal sevkiyatının ciddi şekilde yavaşlaması nedeniyle Cuma günü %21 düşüşle 40 yılı aşkın bir sürenin en kötü performansını gösterdi.
Özellikle de son birkaç yılda olmak üzere on yıl boyunca eşi benzeri görülmemiş teşviklerle şımartılan dip alıcıları için, Haziran ayında ayı piyasasının dibinin görüldüğü kesin bir sonuçtu.
Rastgele bir düşük seviyeye dip demek tahminden başka bir şey değildir. Bir dibe ulaşmak için S&P 500'ün "dibe vurması" gerekir. Endeks bir taban oluşturdu mu? Grafiğe bakalım.
Kaynak: Investing.com
Yılın en güçlü rallisinin bile, artık orta vadeli bir düzeltme rallisinden ibaret olduğunu görüyoruz. Bunu 25 Ağustos'ta, S&P 500 Endeksi'nin 3.000'e doğru ilerlediğine yönelik tahminimde açıklamıştım.
Kaynak: Investing.com
Ayrıca, geçen haftaki işlemlerde hem kısa vadeli düşüş trendinde, hem de fiyatın 6 Eylül'deki dip seviyenin altına düştüğü 16 Ağustos'tan bu yana gelen orta vadeli yükseliş trendinde yeni bir düşük seviye görüldü.
Şimdi, üç trend de - uzun, orta ve kısa - aşağıya işaret ediyor ve daha önceki düşüş çağrımı destekliyor. Bununla birlikte, kısa bir pozisyona atlamadan önce, serbestçe işlem gören varlıkların düz çizgiler boyunca hareket etmediğini unutmayın. Grafiğe bakın. Endeks, hedefine ulaşana kadar her zaman diliminde yukarı ve aşağı hareket etti.
Toparlanma için güçlü bir ortam var - tıpkı bireysel yatırımcıların bir dip görüldüğüne inandıkları Haziran ortasındaki toparlanma gibi.
- Cuma günkü işlem bir çekiç üretti. Kısa pozisyon alan yatırımcılar, fiyatın düşük seviyelerinden çok uzakta kapanmasıyla kayıplar yaşadı ve bir kısa pozisyon sıkışması olasılığını artırdı.
- Kısa pozisyonlar kapandıkça, yükselen orta trendden (yeşil) olduğu gibi, hareket bir kırılmadan sonra genellikle tersine döner.
- Fiyat kısa vadeli düşüş kanalının tabanına yaklaşarak çekicin desteğini güçlendirdi.
Kısa vadeli düşen ve orta vadeli yükselen kanalların buluştuğu yer, düzeltici bir hareket için teknik odak noktasıdır. Bununla birlikte, fiyatın 12 Eylül'deki 4.119,28 zirvesinin ve düşüş trendinin altında kalırken uzun vadeli düşüş kanalının tepesini yeniden test etmesi mümkün.
İşlem Stratejileri
Korumacı yatırımcılar dirençle karşılaşıldığında senkronize düşüş trendini güçlendirmek için potansiyel toparlanmayı beklemeli.
Ilımlı yatırımcılar da teyit için olmasa bile daha iyi kısa pozisyon girişi için sıçramayı bekleyebilir.
Agresif yatırımcılar piyasanın geri kalanıyla birlikte kısa pozisyona girmeden önce beklenen kısa vadeli düşüşü alabilir.
İşlem Örneği 1 - Agresif Uzun Pozisyon
- Giriş: 3.850
- Zarar Durdurma Satışı: 3.820
- Risk: 30 puan
- Hedef: 3.940
- Kazanç: 90 puan
- Risk-Kazanç Oranı: 1:3
İşlem Örneği 2 - Ilımlı Kısa Pozisyon
- Giriş: 4.120
- Zarar Durdurma Satışı: 4.220
- Risk: 100 puan
- Hedef: 3.720
- Kazanç: 400 puan
- Risk-Kazanç: 1:4
Not: İdeal olarak, zamanlamanızı, bütçenizi ve mizacınızı içeren bir plana göre işlem yapmalısınız. Bu örnekleri kâr etmek için değil öğrenmek için kullanın, yoksa ikisini de elde edemezsiniz.
Açıklama: Bu yazının yayımlandığı an itibarıyla yazarın bahsedilen hisse senetlerinde hiçbir pozisyonu yoktu.
***
Kazandıracak yeni yatırım fikirleri mi arıyorsunuz? InvestingPro+ size profesyonel veriler, araçlar ve analizlerle dünya çapında 135 binden fazla hisse arasında en hızlı büyüyen ya da en büyük fırsatları sunan isimleri bulma imkanı sunuyor. Daha Fazla »