14 Ocak Cuma günü çeyreklik kazanç raporları dönemi resmen başlayacak ve diğer küresel yatırım bankalarıyla birlikte JPMorgan Chase (NYSE:JPM) çeyreklik sonuçlarını yayınlayacak. 
Analistler JPM'in geçtiğimiz yılın aynı çeyreğindeki 30,16 milyar dolar gelir ve hisse başına 3,79 dolar kârın biraz daha altında, 29,87 milyar dolar gelir ve hisse başına 3 dolar kâr açıklamasını bekliyor.
Geçtiğimiz haftada yayınlanan FOMC toplantı tutanaklarının yatırımcıların beklentisinden daha hızlı bir faiz artışı takvimi göstermesiyle birlikte FED piyasalarda şok yarattı. Ancak bu, ABD'li bankaların gelecekteki gelir potansiyelleri için iyi bir haberdi.
Varlık bazında ABD'nin en büyük bankası olan JPMorgan Chase'in yatırımcıları, yükselen faiz oranlarının bankanın kendi kredi faizi kazançlarını da artıracak olması sebebiyle şirketin mevcut gelişmeden fayda sağlamasını bekliyor.
Hissenin teknik indikatörleri de temellere dayalı bu iyimser görünümü destekliyor mu?
Hisse açılış öncesi işlemlerde %0,5'e yakın yükselmiş olsa da, Ekim tarihi zirvesinden bu yana zayıflamış durumda. Rekor kazanımlarına rağmen, grafikteki aktivite momentumun Mart dibinden bu yana azalmakta olduğunu gösterdi.
Şubat'tan bu yana, ters bir omuz baş omuz modeli şeklinde potansiyel bir tepe oluşmaktaydı. Eğer fiyat yeni bir zirve yaparsa, modeli kırmış olacak. Aksi takdirde, henüz bilinmeyen sebeplerden ötürü, güçlü kuvvetler hisseyi zayıflatmakta.
Tabii ki her zaman salgının yarattığı belirsizliği suçlayabiliriz, ancak yaşananın kesin olarak bu olduğunu söyleyemeyiz. Ama uzun vadeli resimde de hisse için daha temkinli bir manzaranın mevcut olduğunu biliyoruz.
Dört yıllık görünümde ortaya çıkan model, büyük boyutlu bir yükselen kama. Genellikle aylar içinde gelişen ancak burada dört yıldır devam eden bu modelin aynı düşüş eğilimlerine sahip olup olmadığını söylemek zor.
Yine de, RSI ve MACD'nin sunduğu negatif ayrışmalara dikkat edilmeli.
İşlem Stratejileri
Korumacı tacirler kazanç raporunun yayınlanmasını ve sonrasında ya fiyatın yeni zirveler yapmasını, ya da tepeyi tamamlamasını beklemeli. Sonrasında bir tuzaktan kaçınmak amacıyla en az 3 günlük, %3'lük bir filtreyle ortalığın durulması beklenmeli.
Ilımlı tacirler de aynı gelişmeleri bekleyebilir. 2 günlük, %2'lik bir filtre yeterli olacaktır.
Agresif tacirler yeni bir rekor zirve görülmesi durumunda uzun pozisyona ya da 1 günlük %1'lik bir filtreyle omuz baş omuz boyun çizgisinden aşağı yönde bir çıkış durumunda kısa pozisyona girebilir.
İşlem Örneği - Agresif Uzun Pozisyon
- Giriş: 175 dolar
- Zarar Durdurma Satışı: 170 dolar
- Risk: 5 dolar
- Hedef: 195 dolar
- Kazanç: 20 dolar
- Risk-Kazanç Oranı: 1:4
İşlem Örneği - Agresif Kısa Pozisyon
- Giriş: 150 dolar
- Zarar Durdurma Satışı: 155 dolar
- Risk: 5 dolar
- Hedef: 130 dolar
- Kazanç: 20 dolar
- Risk-Kazanç Oranı: 1:4