BIST 100, geçen hafta yatay seyrini aşağı yönlü bozan bir ivmeye girdi ve ortalama 8.200 dolardaki ara desteğini kaybettikten sonra düşüş hareketini hızlandırdı.
Dünkü işlemlerde 7.926 puana kadar gerileyen BIST 100, böylece Mayıs ayından bu yana devam eden yükseliş trendini bozan bir trend dönüşü için ilk sinyalleri verdi. Eylül ayının ilk yarısında da benzer bir ivme yaşanırken endeks, geçen ay düzeltmesini kısıtlı tutarak yükselen kanal içinde kalmayı başarmıştı. Son bir aylık zaman diliminde kanalın orta bandını geçemeyen BIST 100 endeksi, şu an 7.925 puandaki (Fib 0,144) ilk destek seviyesine tutunmaya çalışıyor. 
Bu desteğin günlük kapanışlarla kaybedilmesi halinde teknik olarak bir sonraki destek seviyeleri 7.550 ve ardından 7.300 olarak gözüküyor. Bu destek alanının altında ise 6.900 bandı gündeme gelebilir. Diğer yandan kısa vadeli görünümde EMA değerlerinin altına sarkan endeks, bir olumsuzluk yansıtmaya devam ederken ortalama 7.925 puan seviyesinin korunması ve ardından olası bir talep artışında yaklaşık 8.200 puan üzerinde bir zemin daha oluşturması önemli hale gelecek.
Hafta kapanışının bu değer üzerinde gelmesi, yukarı trendin devamı için son derece kritik gözükürken olası bir toparlanmada son zirve bölgesi 8.500 puan bölgesindeki işlemler yakından takip edilecek.
Son görünümde Orta Doğu’da yaşanan savaş kaynaklı jeopolitik risklerin etkisinin hissedilmeye devam ediyor. Bu da endeksin bölgeden gelecek yeni gelişmelere göre hareket etme olasılığını güçlendiriyor. Orta Doğu’da gerilimin azalması ve çatışmaların bölgesel olarak genişlememesi Borsa İstanbul’da bir rahatlama rallisine yol açabilir ve bu, trendin devamı için oldukça olumlu bir gelişme olarak değerlendirilebilir.
Diğer yandan önümüzdeki hafta başlayacak olan 3. çeyrek bilançolarının açıklanma süreci de endeks üzerinde etkili olabilir. Güçlük kazanç raporlarının gelmesi hisse bazında artışlarla birlikte endeksinde yukarı hareketini tetikleyebilir, ancak bu noktada jeopolitik riskler de göz ardı edilmeyecektir.
BIST’i kısa vadede baskılamaya devam edebilecek diğer unsurlar arasında faizlerdeki artış eğilimi ve buna bağlı olarak kredili işlem maliyetlerindeki artış, mevcut risklere göre kurumsal yatırımcıda risk iştahının düşmesi ile endeksi yukarı taşıma potansiyeli olan yabancı girişlerindeki olası zayıflamalar sayılabilir. Önümüzdeki günlerde baskı unsurlarının pozitif gelişmelerden daha fazla olduğu görülürken teknik olarak kısa vadeli destek noktaları yakından takip edilecek.
Akbank T.A.Ş. (AKBNK)
AKBNK, Ağustos ayından bu yana yükseliş trendini daha düşük ivmeli bir şekilde sürdürüyor.
Yükselen kanal içinde dalgalanmaya devam eden hisse, 20 Eylül’de ortalama 28 TL bandından bulduğu destekle ortalama 35 TL’ye kadar yükseliş kaydederek kanalın üst bandını bir kez daha test etti. Ekim ayına girilirken yönünü yeniden aşağı çeviren AKBNK, kanal için dalgalanma periyoduna göre bu sefer 30 TL’de oluşan desteği test edebilir.
Bu hareket, 32 TL’de bulunan kısa vadeli EMA değerlerinin altında bir gün kapanışıyla daha güçlü hale gelecektir. Olası geri çekilmenin devamında 30 TL korunmazsa bir sonraki desteğin 27 TL’de oluşabileceğini görebiliriz. Bu bölgenin altında ise düzeltme eğiliminin hızlanma riski artacak olup hissenin ana trend çizgisine denk gelen 22 TL’ye kadar düşüş eğilimi gündeme gelebilir.
Diğer yandan 32 TL’yi korumak, kanal içi düşüşün kısıtlı kaldığı anlamını taşıyacak olup bir sonraki hamlenin 37 TL bandına doğru olması muhtemel hale gelebilir. Özetle mevcut seviyeler bir kez daha kısa vadeli aşırı satım koşullarını yansıtıyor. Dış etkenlerden kaynaklı baskıların azalması alıcıların bu bölgede yoğunluğunu artırarak yükseliş eğilimini korumasını sağlayabilir.
AKBNK için InvestingPro platformunda adil değer fiyatı 3 finansal model ortalamasına göre 42,44 TL olarak hesaplandı. Buna göre hissenin bir yıla kadarki kısa vadede %35 oranında bir yükseliş potansiyeli üzerinde duruluyor. Platformda 15 analistin tahminlerine de yer verilirken analistler, AKBNK’nin kısa vadede ortalama 31 TL’de adil değerine ulaşabileceğini görüşünü sunuyor.
Pegasus (PGSUS)
PGSUS, uzun vadeli yükselen trendinde geçen yıl vites artırdıktan sonra bu yılın ilk yarısını akümülasyon dönemi olarak geçirdi. İkinci yarıda ise yeniden yukarı yönlü ivme kazanan hisse, Ağustos ayının ilk haftasında 979 TL’de zirve kaydetti ve ardından düzeltme eğilimine girdi.
İlk olarak Mayıs ayı orijinli kısa vadeki yükseliş trendine göre değerlendirdiğimizde düşüş hareketinin geçen hafta itibarıyla 755 TL desteğini kaybettiğini ve ardından bu desteği geri kazanmak için yapılan hamlede başarısız olduğu görülüyor. Bu durum bir olumsuzluk oluştururken ortalama 690 - 700 TL aralığındaki bir sonraki destek önemli hale geldi.
Bu destek bölgesinde 2022 yılında hızlanan ivmeye göre belirlenen yükselen trend çizgisi bulunurken PGSUS’un bu çizgi üzerinde kalması kısa vadeli düşüşü ters çevirmesi için zemin oluşmasını sağlayabilir. Olası bir trend dönüşünde ilk engel 755 TL olarak kalmaya devam ediyor. Bu fiyat seviyesinin günlük kapanışlarla aşılması sonrası Ağustos ve Eylül aylarında destek ve direnç olarak çalışan ortalama 837 TL seviyesi gündeme gelebilir. Bu noktada 890 TL’ye kadar bir direnç hattı gözükürken aşılması halinde bir sonraki hamlenin 1.200 TL bandına doğru devam etme ihtimali güçlenebilir.
Alt bölgede ise 690 TL’nin altında gelebilecek bir haftalık kapanış durumunda kısa vadede 622 TL’ye kadar bir geri çekilme (Fib 0,618) mevcut görünümün yönü için belirleyici bir nokta olabilir.
Bununla birlikte bilanço dönemine girildiğinden şirketin 9 Kasım’da yayımlanması beklenen kazanç raporunda güçlü bir bilanço sunması, hisse fiyatı içinde olumlu gelişme olabilir.
InvestingPro platformunda PGSUS için hesaplanan adil değer fiyatını kontrol edersek; 10 finansal modele göre yapılan hesaplamada hisse için adil değer yaklaşık 880 TL olarak gözüküyor. 10 analistin hisse fiyatı için ortalama tahmini ise 1.135 TL olarak adil değer tahmininin üzerinde kalıyor.
Hisse senetlerinin borsa verileri, adil değeri, sağlık durumu ve profesyonel grafikler başta olmak üzere yatırımlarınızdan kazançlı çıkmanıza yardımcı olacak tüm araçlar InvestingPro’da. Katılmak için tıklayın.
Feragat: Tamamen eğitim amaçlı hazırlanan bu içerikler, yatırım tavsiyesi kapsamında değerlendirilemez.