18 Ağustos 2015 Forex Piyasası Parite ve Emtia Sabah Analizi

“Önemli Ekonomik Takvim Verileri”
Zaman Haber Beklenti Önceki
11:30 GBP CPI (Yıllık) (Tem) 0,0% 0,0%
11:30 GBP PPI Girişi (Aylık) (Tem) -1,8% -1,3%
11:30 GBP Perakende Fiyat Endeksi (RPI) (Tem) 1,0% 1,0%
14:00 TRY Bir Hafta Vadeli Repo Faiz Oranı (Ağu) 7,50% 7,50%
14:00 TRY Gecelik Borçlanma Faizi (Ağu) 7,25% 7,25%
14:00 TRY Gecelik Faiz Oranları (Ağu) 10,75% 10,75%
15:30 USD Yapı İzinleri (Tem) 1,23M 1,34M
15:30 USD Konut Başlangıçları (Tem) 1,19M 1,17M
23:30 USD API Ham Petrol Stokları -0,847M
EURUSD ANALİZ
Dolar Endeksinde yaşanılan yukarı yönlü çıkışların etkisi ile 1.1125 seviyesinden başlatmış olduğu satıcılı seyrini 1.1050 desteğine taşıyan EURUSD paritesi, yeni haftanın ikinci işlem gününde analizin hazırlandığı şu sıralar 1.1050 seviyesine yakın seyrini sürdürmektedir.
Dolar Endeksinde 96.47, EURUSD paritesinde ise 1.1125 seviyesi önemlidir. Endeks eğer 96.47 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse EURUSD paritesi ise 1.1125 seviyesi altında satıcılı seyrine devam etmek isteyebilir. Bu düşünce yapısı, endeksin 97.50 seviyesine ulaşmasına katkı sağlayabilecekken EURUSD paritesinin ise 1.1010 – 1.0975 bölgesinin hedeflenmesine neden olabilir. 1.1125 öncesindeki ilk bariyerse 1.1085 olarak kaydedilmiştir.
Makro-ekonomik anlamda günün ilk yarısında Euro bölgesinden herhangi bir önemli veri yoktur. Bu bağlamda da Avrupa seansı açılışı sonrasında Dolar Endeksindeki performans önemlidir. Günün ikinci yarısında ise ABD’den gelecek İnşaat İzinleri ile Konut Başlangıçları verileri, daha sonrasında ABD borsaları açılışı sonrasında Dolar Endeksindeki performans EURUSD paritesinin gün içi hareketleri doğru değerlendirebilmek adına önemlidir.

Pivot: 1.1125
Destek: 1.1050-1.1010-1.0975
Direnç: 1.1085-1.1125-1.1157

GBPUSD ANALİZ
Uzunca bir süredir GBPUSD paritesi için 1.5675 seviyesinin öneminden bahsediyoruz. Paritenin bu seviyeye çıkması sonrasında sihirli bir el tarafından gerçekleştirilen baskı, paritenin 1 Temmuz 2015 tarihinden beri her fırsatta bu seviyeden satış fırsatı oluşturmasını sağlamaktadır. Dün de buna benzer bir senaryoya şahit olduk. GBPUSD paritesi 1.5675 seviyesine yaklaştı hatta 1.5687 seviyesini test etti ancak yükselişlerine devam ettiremedi. Gerçekleştirdiği satıcılı seyrini 1.5572 seviyesine sürdüren parite şu sıralar 1.5575 seviyesine yakın seyrini sürdürmektedir.
Teknik olarak 1.5675 – 89 günlük basit hareketli ortalama arasındaki sıkışık seyir devam etmektedir. 1.5675 direnci altında satıcılı seyir devam ettiği için ilgili ortalamanın test edilebilme ihtimali güçlenmektedir. Yaklaşık iki hafta önce 1.54 seviyesinde testini sürdüren ortalama şu sıralar 1.5480 seviyesinde güncelliğini korumaktadır. Bugün İngiltere’den Tüketici Fiyat Endeksi (CPI), ABD’den ise İnşaat İzinleri ile Konut Başlangıçları verileri ilgili ortalamanın test edilip edilmemesi konusunda önemli sinyaller verebilir. Gün içi beklenti, 1.5645 direnci altında satıcılı seyrin devam etmesi şeklindedir.
Pivot: 1.5645
Destek; 1.5570-1.5525-1.5480
Direnç; 1.5605-1.5645-1.5675

USDTRY ANALİZ
Koalisyon – Azınlık Hükümeti – Meclis ile Erken Seçim YOK!
AKP-CHP görüşmesi ve ilgili görüşmeden olumlu bir sonuç çıkmaması ardından gözler AKP–MHP arasında gerçekleştirilecek görüşmedeydi. Dün yaklaşık iki buçuk saatlik görüşme ardından MHP’nin AKP ile herhangi bir koalisyon – azınlık desteği ya da meclisin oluşturacağı erken seçim konusunda herhangi bir destek vermeyeceğini ifade etti. Görüşme bittikten sonra Faruk Çelik, “Başbakanımız çok güzel açıklamalar yapacak” ifadesi ile USDTRY kurunun 2.84 seviyesine yaklaşmasına katkı sağlasa da Başbakan Davutoğlu’nun açıklamaları ile birlikte 2.87 seviyesine yaklaştı. Şu sıralar ise 2.8750 seviyesine yakın seyrini sürdürmektedir.
“Davutoğlu bugün önce AK Parti Genel Merkezi’nde düzenlenecek MKYK toplantısına başkanlık edecek daha sonra da Genelkurmay Başkanlığı Devir Teslim Töreni’ne katıldıktan sonra Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan tarafından Cumhurbaşkanlığı Külliyesi’nde kabul edilecektir.”
Merkez bir aksiyon alır mı?
Liderler arasında yaşanılan görüşmeler sonucunda koalisyon ve meclisin oluşturacağı erken seçim senaryolarının rafa kalktığı bir ortamda hala daha hükümetsiz günlerin devamın etmesine karşın kurlardaki zirve noktaları, TCMB’nin bu süreci sıkıntılı bir şekilde sürdürmesini sağlamıştır. Her ne kadar döviz satım ihaleleri ile müdahale etmeye çalışsa da kurdaki yükselişe engel olamayan banka, bugünkü toplantısında özellikle kurdaki yükselişi sınırlayabilmek için sürpriz adımlar atabilecek mi? Bugün TR saati ile 14:00’da gerçekleştirilecek Para Politikası Kurulu’nun (PPK) toplantısında, Faiz konusunda herhangi bir değişiklik beklenmese de, gerçekleşecek açıklamalar Türk Lirası üzerinde önemli hareketlerin oluşmasına katkı sağlayabilir. Özellikle de olası bir faiz artırım düşüncesinin sözlü müdahale şeklinde gelip gelmemesi de, ilgili senaryolar arasında yerini almaktadır. Her ne kadar Faiz görünümünde herhangi bir değişiklik beklenmese de, Goldman Sachs’ın, dün gerçekleştirdiği açıklama dikkat çekti. “Para politikasında bir sıkılaştırmanın kaçınılmaz hale geldiğini belirtmesi ve 1 hafta vadeli repo faizinin 75 baz puan artırılarak % 7,50`den 8,25`e çıkarabilir”
TCMB, hükümetsiz bir ortamda faiz artışına ilişkin bir değişikliğe gider mi sorunun cevabı için bugün 14:00’da gerçekleşecek açıklamalar dikkatle takip edilmelidir.
2.8800 seviyesine yaklaşıldı!
Türk Lirasında yaşanılan değer kayıplarının USDTRY kuru üzerindeki etkisini son günlerdeki yükselişlerden net bir şekilde görebiliyoruz. Özellikle liderlerin görüşmeleri sonrasında yaşanılan yükselişler, kurdaki zirve noktalarının yenilenmesine önemli rol oynadı. Davutoğlu’nun gün içi görüşmeleri ve TCMB kararları öncesinde şu sıralar 2,8750 seviyesine yakın seyrini sürdüren kur için yükseliş baskısının devamına ilişkin düşünceler ön plandadır. Her ne kadar kurda 3.00 hedef beklentisi güncelliğini korusa da kısa vadeli olarak ilk güncel hedef 2.90 – 2.92 bölgesi şeklinde ifade edilebilir. Özellikle TCMB tarafından gelecek açıklamalar, kurdaki yukarı yönlü çıkışı engelleyecek şeklinde oluşmazsa ilgili hedef bölgelerine doğru ilerleme daha da hızlanabilir. Genel görünüm, 2.7950 seviyesi üzerinde, kısa vadeli olarak da 2.8455 desteği üzerinde yükselişlerin devam etmesi beklenilmektedir.
Pivot: 2.8455
Destek: 2.8455-2.8235-2.7950
Direnç: 2.9000-2.9250-2.9500

EURTRY ANALİZİ
Yurtiçinde yaşanılan gelişmeler ve bugün gerçekleşecek PPK toplantısı ile ilgili temel gelişmelerine USDTRY analizi içerisinde yer verdik. Bu bağlamda mevcut temel gelişmeleri yeniden incelemek için USDTRY’nin ilk iki başlığını incelemeniz yeterlidir.
EURTRY kurunu teknik olarak değerlendirdiğimizde tarihi zirve olarak kaydedilen 3.2700 seviyesine doğru yükselme eğilimi içerisinde yükseliş trendinde seyrini sürdürmektedir. 3.1670 seviyesini geçerek yükselişlerin daha da istekli olmasına katkı sağlayan kur, analizin hazırlandığı şu sıralar 3.1820 seviyesine yakın seyrini sürdürmektedir. Teknik olarak 3.1290 desteği önemini ve güncelliğini korumaktadır. Kur eğer bu seviye üzerinde kalmayı başarırsa yukarı yönlü çıkışlarını 3.2700 bölgesine kadar devam ettirebilir. Tarihi zirve öncesindeki kısa vadeli ilk hedef noktası ise Fibonacci Expansion %161.8’lik orana tekabül eden 3.2079 olarak kaydedilmiştir.
Pivot: 3.1290
Destek: 3.1670-3.1540-3.1290
Direnç: 3.2070-3.2300-3.2700

USDJPY ANALİZİ
Kısa vadeli olarak kırmızı çizgilerle belirlediğimiz üçgen formasyonu içerisinde sıkışık seyrini sürdüren USDJPY paritesi, özellikle dolar endeksindeki pozitiflik nedeniyle yükseliş eğilimini sürdürmeye çalışmaktadır. Ancak bu eğilim, 124.70 direncini geçemediği için net bir görüntüyü engellemektedir. Bu bağlamda da 123.80 – 124.10 bölgesinden başlatılan yukarı yönlü çıkışların daha da etkili olabilmesi için 124.70 seviyesinin geçilmesi gerektiğini unutmayalım. Bu şart sağlanırsa 125.00 ve 125.45 gibi rakamlar telaffuz edilebilir. Aksi takdirde 124.70 – 123.80 arasındaki bant hareketi, bir müddet daha devam etmek isteyebilir.
Pivot: 124.10
Destek: 124.10-123.80-123.45
Direnç: 124.70-125.00-125.45

EURJPY ANALİZİ
139.00 – 137.90 arasında devam eden yatay hareketlerde 137.90 seviyesi altına sarkan parite, mevcut yukarı yönlü çıkışın tepkisini sürdürmeye çalışan bir görünümde hareketlerine devam etmektedir. 137.70 seviyesine yakın seyrini sürdüren parite için 138.40 direnci altında tepkisel düşünce devam etmektedir. bu düşünce 137.45 – 137.00 gibi rakamların telaffuz edilmesine katkı sağlayabilir. 138.40 öncesindeki ilk bariyerse 137.90 olarak kaydedilmiştir.
Pivot: 138.40
Destek: 137.45-137.00-136.50
Direnç: 137.90-138.40-139.00

HAM PETROL ANALİZ
41.35 desteğinden toparlanan ve bu toparlanma ile önemli tepkiler kaydeden Ham Petrol, gerçekleştirdiği yükselişlerini 43.15 seviyesine kadar sürdürse de kontrol noktası olarak ifadelendirdiğimiz bu bariyeri geçemedi ve mevcut düşüş trendi etkisini yeniden hissettirdi. Analizin hazırlandığı şu sıralar 42.30 seviyesine yakın seyrini sürdüren Ham Petrol’de 43.15 direnci altındaki aşağı yönlü baskı güncelliğini ve önemini korumaktadır. Ham Petrol eğer 43.15 seviyesi altında kalmayı sürdürürse satıcılı seyrini 41.35 seviyesi altına sarkıtabilir. Bu tutum, 40$ seviyesinin hedeflenmesini sağlayabilir. Tepki alımlarının devam edebilmesi için 43.15 seviyesi üzerinde 4 saatlik kapanışa ihtiyaç olduğu unutulmamalıdır.
Pivot: 43.15
Destek: 41.90-41.35-40.00
Direnç: 43.15-43.95-44.65

ALTIN ANALİZ
Kısa vadeli alıcılar ile orta vadeli satıcıların kıyasıya mücadele ettiği bir ortamda Altın fiyatının 1126.30 ile 1111.50 arasında sıkışık seyrini sürdürdüğünü görmekteyiz. Özellikle vadeler arası çatışmanın mevcut sıkışmaya destek verdiğini, bu sorunu çözebilmek için makro-ekonomik gelişmelere ihtiyacımızın olduğunu ifade edebiliriz. Yarın akşam yayınlanacak FOMC toplantısı öncesinde bugün Avrupa ve ABD borsaları açılışı sonrasındaki seyir, ayrıca ABD’den gelecek İnşaat İzinleri ile Konut Başlangıçları verileri dikkatle incelenmelidir. Özellikle bu gelişmelerin 1126.30 – 1111.50 bandının dışına çıkıp çıkmaması incelenmelidir. Eğer bu şart sağlanmazsa gün içi ilgili bant arası hareketler devam etmek isteyebilir. Tepki alımlarının devam edebilmesi için 1126.30 üzerinde, tepki satışlarının sonlandığını görebilmek içinse 1111.50 seviyesi altında 4 saatlik kapanışa ihtiyaç vardır.
NOT: Altın ile ilgili hazırlamış olduğumuz ayrıntılı raporu incelemek için tıklayınız.
Pivot: 1111.50
Destek1111.50-1106.00-1100.00
Direnç: 1126.30-1135.00-1142.00

Kudret AYYILDIR
Başanalist
NOT: Makro-ekonomik gelişmeler ve diğer finansal varlıkların analizleri için “GCM Forex Analiz” sayfasını ziyaret ediniz.
NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
http://www.gcmforex.com/
Günlük piyasa analiz ve yorumları ücretsiz e-posta adresinize gelmesini istiyorsanız tıklayın ve formu doldurun.