👀 Yakın takip gerektirenler: Q3 kazançları bildirilmeden önce satın alınması gereken, değeri düşük hisselerDüşük Değerli Hisseleri Görün

Yükselen jeo-ekonomik risklere karşı nasıl korunulur: Citi

Yayın Tarihi 25.08.2024 13:00
© Reuters.
C
-

Artan jeopolitik gerginlikler ve yükselen ekonomik politika belirsizlikleri göz önüne alındığında, Citi Research, yatırımcılara stratejik rehberlik sağlamak için Jeoekonomik Risk Primi (GRP) modelini güncelledi.

Jeopolitik ve ekonomik riskler nedeniyle küresel hisse senetlerine uygulanan iskonto oranını ölçen Citi'nin özel GRP modeli son zamanlarda önemli bir artış gösterdi.

Citi Research analistleri, "Orta Doğu ve Ukrayna'daki tırmanan gerginlikler ile yaklaşan ABD başkanlık seçimleri ve olası bir ABD ekonomik yavaşlaması nedeniyle jeopolitik riskler yeniden odak noktası haline geldi," dedi.

Küresel Jeopolitik Risk Endeksi son zamanlarda düşmüş olsa da, özellikle Avrupa'daki Ekonomik Politika Belirsizliği Endeksi yükselişte. Bu durum, olası ABD ekonomik yavaşlamaları ve seçim belirsizliklerinden kaynaklanan ekonomik istikrar konusundaki artan endişeleri gösteriyor.

Tarihsel olarak, bu tür koşullar ekonomik belirsizliği artırmış ve hisse senedi değerlemelerini olumsuz etkileyebilmiştir.

Citi'nin analizi, savunmacı sektörlerin artan jeo-ekonomik riskler dönemlerinde özellikle dirençli olduğunu gösteriyor. Sağlık Hizmetleri ve Temel Tüketim gibi sektörler, hem ekonomik hem de jeopolitik belirsizliklere dayanmak için daha iyi konumlanmış durumda.

Kamu Hizmetleri de jeopolitik risklere karşı güçlü bir koruma olarak öne çıkıyor. Buna karşılık, Finans ve Gayrimenkul gibi döngüsel sektörler bu dönemlerde daha olumsuz etkilenme eğiliminde.

Jeo-ekonomik risklere duyarlılık ülkeler arasında farklılık gösteriyor. İsviçre, hem ekonomik belirsizliğe hem de jeopolitik risklere karşı direnç göstererek güvenli bir liman olarak öne çıkıyor.

Buna karşılık, İspanya ve İtalya ekonomik belirsizliklere daha duyarlıyken, Almanya ve Fransa jeopolitik risklere daha fazla maruz kalıyor.

Birleşik Krallık daha nüanslı bir profil sunuyor; ekonomik belirsizliklere karşı olumsuz bir maruziyeti var, ancak enerji sektörü nedeniyle jeopolitik risklerden fayda sağlıyor.

Şirket büyüklüğü de jeo-ekonomik çalkantıları atlatmada önemli bir rol oynuyor. Büyük ölçekli hisseler, stresli dönemlerde genellikle orta ve küçük ölçekli hisselerden daha iyi performans gösteriyor.

İstikrarları ve çeşitlendirilmiş gelir akışları, küçük firmaların yaşayabileceği oynaklığa karşı bir tampon sağlıyor.

Yatırımcılar, artan jeo-ekonomik risklerin etkisini azaltmak için birkaç stratejik ayarlama yapabilirler. Portföylerinin daha büyük bir kısmını Sağlık Hizmetleri, Temel Tüketim ve Kamu Hizmetleri gibi savunmacı sektörlere ayırmak, belirsiz zamanlarda istikrar sağlayabilir.

Bu sektörler tarihsel olarak ekonomik durgunluklar ve jeopolitik gerginlikler sırasında direnç göstermiştir.

Jeo-ekonomik risklere daha az maruz kalan ülkelere yatırımları çeşitlendirmek de portföy istikrarını artırabilir. Örneğin İsviçre ve Japonya, güçlü finansal sistemleri ve siyasi istikrarları ile risk yönetimi için cazip seçenekler sunuyor.

Büyük ölçekli hisse senetlerine maruziyeti artırmak portföyü daha da koruyabilir. Büyük ölçekli hisseler, finansal güçleri ve çeşitlendirilmiş operasyonları nedeniyle jeo-ekonomik şoklara karşı daha iyi koruma sağlama eğilimindedir.

Önemli ekonomik ve jeopolitik göstergeleri izlemek esastır. Ekonomik Politika Belirsizliği Endeksi ve Küresel Jeopolitik Risk Endeksi, artan riskler hakkında değerli bilgiler sunarak portföy konumlandırmasında zamanında ayarlamalar yapılmasını sağlar.

Enerji sektörü jeopolitik risklerden fayda sağlayabilse de, ekonomik belirsizlik dönemlerindeki performansı daha az olumlu olabilir. Enerji yatırımlarını diğer savunmacı sektörlere yapılan tahsisatlarla dengelemek, genel portföy riskini yönetmeye yardımcı olabilir.


Bu makale AI desteğiyle oluşturulmuş ve çevrilmiş ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla bilgi için Hüküm ve Koşullarımıza bakın.

Son yorumlar

Uygulamamızı Yükleyin
Risk Açıklaması: Finansal araçlar ve/veya kripto paralarla işlem yapmak yüksek seviyede risk içermektedir ve yatırım miktarınızın bir kısmını veya tamamını kaybetmenize sebep olabilir, bu sebeple tüm yatırımcılar için uygun değildir. Kripto para fiyatları aşırı derecede hareketlidir ve finansal haberler, politik olaylar ve düzenleme kurumları gibi konulardan kolaylıkla etkilenir. Kaldıraçlı işlem yapmak finansal riskleri yükseltmektedir.
Diğer finansal araçlar veya kripto paralar içinden tercihinizi yapmadan önce, yatırım nesnelerinizi, deneyim seviyenizi ve risk iştahınızı dikkatlice gözden geçiriniz ve ihtiyacınız olduğunda profesyonel tavsiye almayı deneyiniz.
Fusion Media sitede yer alan bilgilerin gerçek zamanlı ya da isabetli olacağının mutlak olmadığını hatırlatır. Tüm borsa fiyatları, endeksler, vadeli işlemler, Forex ve kripto para fiyatları, borsalardan değil piyasa düzenleyicileri tarafından oluşturulur, bu sebeple fiyatlar isabetli olmayabilir ve gerçek piyasa fiyatlarından farklı olabilir, bu da buradaki fiyatların fikir verme amaçlı olduğunu ve ticari amaçlar için uygun olmadığını gösterir. Fusion Media veya herhangi bir sağlayıcı, buradaki bilgileri kullanmanız sonucu oluşacak olası kayıplarınızdan ötürü sorumluluk taşımamaktadır.
Bu sitede yer alan bilgileri, Fusion Media ve/veya veri sağlayıcıdan yazılı izin almadan kullanmak, saklamak, kopyasını üretmek, görüntülemek, düzenlemek veya dağıtmak yasaktır. Fikri mülkiyet hakkı, sitede yer alan verileri sağlayanlara ve/veya borsalara aittir.
Fusion Media reklamlarla veya reklam verenlerle etkileşiminize bağlı olarak internet sitesinde görüntülenen reklamlardan gelir elde edebilir.
İşbu sözleşmenin aslı İngilizcedir ve İngilizce ve Türkçe versiyonu arasında tutarsızlık olduğunda İngilizce versiyonu dikkate alınacaktır.
© 2007-2024 - Fusion Media Limited. Tüm Hakları Saklıdır.